تُصبح الديون المعدومة مشكلةً صعبةً تواجهها العديد من البنوك في ظلّ الصعوبات الاقتصادية والكوارث الطبيعية المُعقّدة. ومع تزايد نسبة الديون المعدومة، تُواجه البنوك ضغوطًا لزيادة المخصصات، بينما تواجه صعوباتٍ في استرداد الضمانات.
تزايد ضغط الديون المعدومة
أظهرت نسبة الديون المعدومة لدى العديد من البنوك علامات ارتفاع في الأشهر الأولى من عام 2024، مما يخلق ضغوطاً كبيرة على مؤسسات الائتمان في إدارة ومعالجة الديون غير الفعالة.
وفقًا للتقارير المالية لـ 29 بنكًا في النصف الأول من عام 2024، سجل ما يصل إلى 24/29 بنكًا زيادة في نسبة الديون المعدومة، لتصل إلى ما يقرب من 242000 مليار دونج في نهاية يونيو 2024، بزيادة قدرها ما يقرب من 45000 مليار دونج (22٪) مقارنة بنهاية عام 2023. والجدير بالذكر أن رصيد الديون المعدومة المطلقة ارتفع بأكثر من 20٪ مقارنة بنهاية العام الماضي، مما أثار المخاوف بشأن قدرة البنوك على السيطرة على الديون المعدومة في المستقبل القريب.

ترجع الأسباب الرئيسية لارتفاع الديون المعدومة في النظام المصرفي إلى عوامل عديدة، منها عوامل موضوعية تتعلق بالوضع الاقتصادي الكلي والكوارث الطبيعية. أولًا، لا يزال الاقتصاد الفيتنامي في طور التعافي من جائحة كوفيد-19 والأزمة الاقتصادية العالمية. ورغم أن الحكومة قد وضعت العديد من السياسات لدعم الشركات، إلا أن معدل التعافي لا يزال بطيئًا، ولا تزال العديد من الشركات تواجه صعوبات في استعادة الإنتاج والأنشطة التجارية.
وفقًا للخبير المصرفي والمالي الدكتور نجوين تري هيو، فإن الوضع المالي للعديد من الشركات لم يتحسن بشكل ملحوظ، مما أدى إلى زيادة الديون المعدومة. وتحديدًا، ينسحب حوالي 15,000 شركة من السوق شهريًا، وهو عدد أعلى بكثير من 10,000 شركة في الفترة نفسها من العام الماضي.
يُعد سوق العقارات أيضًا سببًا رئيسيًا لزيادة الديون المعدومة. فبما أن 70% من أصول الضمان لدى البنوك هي عقارات، فعندما يواجه هذا السوق صعوبات في السيولة، يصعب على البنوك التعامل مع أصول الضمان من خلال الحجز. وحتى في حال نجاح الحجز، فإن البنك لا يزال يتكبد خسائر فادحة بسبب انخفاض قيمة الأصول بشكل كبير.
في اجتماع عُقد مؤخرًا مع البنوك، أكد السيد داو مينه تو، نائب محافظ بنك الدولة الفيتنامي، أن "الديون المعدومة في ازدياد، ومعدل تزايدها مرتفع للغاية، وهي مسألة تستدعي الاهتمام. حاليًا، ارتفعت نسبة الديون المعدومة في الميزانية العمومية إلى ما يقارب 5%. وإذا أضفنا الديون المحتملة التي قد تصبح ديونًا معدومة، فقد تصل هذه النسبة إلى حوالي 6-9%".
علاوةً على ذلك، ألحق إعصار ياغي الأخير أضرارًا جسيمة بالعديد من القطاعات الاقتصادية الرئيسية، وخاصةً قطاعي الزراعة وصيد الأسماك. وتحديدًا، تشير التقديرات إلى تضرر حوالي 6000 عميل في بنك فيتكوم من جراء العاصفة، بإجمالي ديون مستحقة تبلغ حوالي 71,000 مليار دونج. ومن بين هؤلاء، يوجد 230 عميلًا في هاي فونغ وكوانغ نينه، بإجمالي ديون مستحقة تبلغ حوالي 13,300 مليار دونج. وقد أدى هذا الوضع إلى زيادة كبيرة في الديون المعدومة للبنوك، خاصةً مع عجز العملاء عن سداد ديونهم بسبب الأضرار الناجمة عن الكوارث الطبيعية.
في ظل هذا الوضع، اضطرت البنوك إلى الإسراع في بيع الأصول المرهونة لاسترداد ديونها. ولا تقتصر الأصول المعروضة للبيع على العقارات فحسب، بل تشمل أيضًا الأسهم والسيارات والآلات والمعدات، وحتى الأصول المستقبلية.
على سبيل المثال، أعاد بنك ساكوم بنك شراء ديون معدومة من شركة مستشفى فوك آن كانغ الدولي المساهمة وشركة بينه دونغ لأحجار البناء المحدودة، بقيمة ضمانات إجمالية تقارب 240 مليار دونغ، تشمل حقوق استخدام الأراضي وحقوق ملكية المنازل في مدينتي هو تشي منه وبينه دونغ. إلا أن استرداد الديون من خلال بيع الأصول المرهونة لا يزال يواجه صعوبات جمة، لأن السوق لم يتعاف بالكامل، مما يحد من قدرة البنوك على استرداد رأس المال.
الحاجة إلى سياسة إعادة هيكلة الديون المعدومة
إن تزايد ضغط الديون المعدومة لا يُقلل أرباح البنوك فحسب، بل يُجبر أيضًا مؤسسات الائتمان على زيادة مخصصات المخاطر. وتُشير إحصاءات التقرير المالي للربع الثاني من عام 2024 إلى انخفاض نسبة تغطية الديون المعدومة (رصيد المخصصات/رصيد الديون المعدومة) لدى معظم البنوك مقارنةً بنهاية عام 2023.
في القطاع المصرفي ككل، انخفضت نسبة تغطية الديون المعدومة بمقدار 142 نقطة مئوية، من 98.9% في نهاية العام الماضي إلى 84.7% في نهاية الربع الثاني من عام 2024. وهذا يعني أن البنوك تواجه صعوبة في الحفاظ على قدرتها على التعامل مع مخاطر الائتمان، وأن احتمال الاضطرار إلى زيادة مخصصات المخاطر في الأشهر الأخيرة من العام مرتفع للغاية.

في هذا السياق، اقترحت العديد من البنوك أن يوفر بنك الدولة الفيتنامي آليات دعم مناسبة، لا سيما فيما يتعلق بتمديد فترة إعادة هيكلة الديون وتأجيل سداد ديون العملاء المتضررين من الكوارث الطبيعية. واقترح مسؤولو العديد من البنوك، بما في ذلك بنك HDBank وبنك Agribank، أن تمدد الحكومة سريان التعميم رقم 06/2024/TT-NHNN بشأن إعادة هيكلة الديون إلى ما بعد 31 ديسمبر 2024، مع السماح في الوقت نفسه بتمديد سداد الديون للقروض المستحقة قبل 30 يونيو 2025.
هناك مشكلة أخرى تتمثل في أن استرداد الديون المعدومة ومعالجتها في الفترة المقبلة سيزداد صعوبةً نظرًا لانتهاء صلاحية القرار 42/2017/QH14 المتعلق بإدارة الديون المعدومة، في حين أن قانون مؤسسات الائتمان لعام 2024 لا يتضمن لوائح بشأن حق حجز الأصول الضمانية لمؤسسات الائتمان. هذا يعني أن معالجة الأصول الضمانية ستعتمد كليًا على إجراءات التقاضي وبيع الأصول عبر قنوات المزاد، مما يُطيل فترة استرداد رأس المال ويزيد من المخاطر على البنوك.
لتخفيف الضغط، اقترح خبراء اقتصاديون أن يُكمل بنك الدولة قريبًا الإطار القانوني لتكوين مخصصات المخاطر، وخاصةً للديون المؤجلة بسبب الكوارث الطبيعية. ستساعد آلية تكوين المخصصات الأكثر مرونة البنوك على تخفيف الضغوط المالية، مع تهيئة ظروف أكثر ملاءمة لدعم العملاء في التغلب على الصعوبات والحفاظ على السيولة في النظام بأكمله.
قال السيد دانج خاك في، رئيس مجلس إدارة بنك VIB: "تواجه البنوك صعوبات بسبب اضطرارها إلى تخصيص مخصصات للمخاطر، وتوقفها عن تحصيل الفوائد، مع استمرارها في دفع تكاليف تعبئة رأس المال اليومية. وهذا يؤثر بشكل كبير على التدفق النقدي والقدرة على إعادة تمويل الاقتصاد".
بالإضافة إلى ذلك، يجب التنسيق الوثيق بين الوزارات والقطاعات لتطوير اللوائح المتعلقة بالتعامل مع الأصول المضمونة. كما توصي البنوك الحكومة بالنظر في تدابير بديلة لحجز الأصول المضمونة، مثل توجيهات محددة بشأن رفع الدعاوى القضائية على القروض الاستهلاكية غير المضمونة. سيساعد هذا البنوك على استرداد رؤوس أموالها بسرعة، ويسرع من دوران رأس المال لإعادة استثماره في الاقتصاد.
من الصعب تجنّب المخاطر في حال تزايد الديون المعدومة مع انخفاض نسبة تغطية المخصصات، مما لا يُخفّض الأرباح فحسب، بل يُضعف أيضًا قدرة البنوك على تحمّل الصدمات المالية المستقبلية. كما أكّد الأستاذ المشارك الدكتور نجوين هو هوان، من جامعة مدينة هو تشي منه للاقتصاد، على ضرورة تطبيق إجراءات سريعة وفعّالة لمعالجة الديون المعدومة لتجنب استمرارها لفترات طويلة، وما يُسببه من عواقب سلبية على الاقتصاد.
مصدر
تعليق (0)