Bank: Tonggak modal untuk pertumbuhan dalam dekad akan datang

Dalam struktur kewangan "berasaskan bank" Vietnam yang unik, sistem perbankan bukan sahaja memainkan peranan dalam menggerakkan dan mengagihkan modal, tetapi juga merupakan tonggak kestabilan makroekonomi, kuasa penggerak utama untuk pertumbuhan dan inovasi. Pakar mengesahkan bahawa dalam jangka sederhana dan panjang, bank kekal sebagai saluran modal terpenting bagi ekonomi, memainkan peranan utama sekurang-kurangnya dua dekad akan datang. Peranan ini menjadi lebih jelas apabila Vietnam menetapkan aspirasi pertumbuhan yang tinggi.

Menurut Profesor Madya Dr. Nguyen Huu Huan, Universiti Ekonomi Ho Chi Minh City, untuk mencapai kadar pertumbuhan ekonomi dua angka dari 2026 dan seterusnya dan mengekalkan kadar tersebut selama 20 tahun berturut-turut sehingga 2045 untuk membantu Vietnam memasuki era pembangunan, sejumlah besar modal diperlukan. Khususnya, di Vietnam, ekonomi adalah sistem berasaskan bank - iaitu pertumbuhan dan sistem mobilisasi modal sangat bergantung kepada bank. Pada masa ini, nisbah hutang kepada KDNK telah melebihi 130%, menunjukkan bahawa peranan bank dalam sistem kewangan adalah sangat besar. Walau bagaimanapun, ia juga mempunyai banyak potensi risiko.

Menganalisis perkara ini, Dr Nguyen Tu Anh, Pengarah Penyelidikan Dasar di Universiti VinUni, berkata dengan sasaran pertumbuhan ekonomi di atas, pertumbuhan kredit perlu mencapai kira-kira 15%/tahun dari sekarang hingga 2030. Oleh itu, dalam tempoh 5 tahun akan datang, kredit perlu berganda. Pada masa itu, saiz aset bank, ekuiti dan faktor lain yang berkaitan juga akan meningkat dengan sewajarnya. Walaupun pasaran modal dijangka berkembang untuk berkongsi beban, Dr Nguyen Tu Anh menegaskan bahawa Vietnam adalah sistem berasaskan bank dan trend ini akan dikekalkan dalam tempoh 15 tahun akan datang, kerana sifat pasaran modal memerlukan individu untuk "menangani risiko" sendiri (menilai, mengurus dan meminimumkan risiko). Ini terlalu besar, terutamanya untuk pasaran membangun seperti Vietnam, risikonya lebih besar. Kerana tadbir urus dan sistem perundangan kita tidak cukup ketat untuk mengehadkan risiko tersebut. “Oleh itu, walaupun kita benar-benar mahu pasaran modal berkembang untuk berkongsi beban dengan sistem perbankan, dalam jangka sederhana, saya rasa peranan bank masih penting,” katanya.

Sistem perbankan adalah pemacu utama pertumbuhan dan inovasi.

Berkongsi pandangan yang sama, Encik Quan Trong Thanh, Pengarah Jabatan Analisis Maybank Securities Vietnam, menegaskan bahawa peranan saluran modal utama akan menjadi lebih besar dalam tempoh akan datang. Statistik menunjukkan bahawa dalam tempoh 2020-2024, jumlah modal pelaburan sosial akan mencapai kira-kira 682 bilion USD, yang mana sektor domestik mesti mengambil majoriti, bersamaan dengan lebih daripada 250 bilion USD setahun. Ini bermakna sistem perbankan domestik masih memikul sebahagian besar tanggungjawab untuk menyediakan modal kepada ekonomi.

Dari perspektif pelaburan, Encik Quan Trong Thanh menegaskan bahawa peranan bank sebagai saluran modal utama akan menjadi lebih besar dalam tempoh akan datang. Dalam 5 tahun akan datang, permintaan modal pelaburan dianggarkan kira-kira 1,400 bilion USD; yang mana modal FDI hanya 24-30 bilion USD/tahun, baki lebih daripada 250 bilion USD/tahun mesti datang dari sumber domestik. Ini bermakna aliran modal untuk pertumbuhan masih bergantung terutamanya kepada sistem perbankan domestik.

Bagaimanapun, dalam konteks permintaan modal untuk ekonomi mencecah 1,400 bilion USD dalam tempoh 5 tahun akan datang, jika kita hanya bergantung kepada modal domestik, menurut Encik Thanh, ia sudah tentu tidak mencukupi dan kita perlu menggembleng modal dari luar negara. Untuk melakukan itu, menurut Encik Thanh, Vietnam perlu meneruskan usaha seperti menaik taraf pasaran saham. Ini adalah langkah penting, bersama-sama dengan perkembangan pasaran bon yang amat penting. Walau bagaimanapun, jika kita mahu pasaran bon cukup luas, cukup dalam, dengan penyertaan pelabur asing pada kos modal yang berpatutan, kita mesti menaik taraf penarafan kredit negara terlebih dahulu. Bagi menaik taraf penarafan kredit negara, kesihatan kewangan sistem perbankan, khususnya bank perdagangan milik Kerajaan, mesti diperkukuh, jelas ditunjukkan dengan menambah baik nisbah kecukupan modal (CAR) dan membolehkan mereka lebih proaktif dalam mengurus keuntungan.

Satu lagi faktor yang sama penting yang menyumbang kepada merealisasikan sasaran pertumbuhan ekonomi sebanyak 10% tahun depan, menurut Dr. Tu Anh, akan bergantung pada kejayaan proses pendigitalan, membantu keputusan dalam ekonomi menjadi lebih pantas dan tepat. Pada masa ini, sistem perbankan dan kewangan berada di barisan hadapan dalam transformasi digital, sekali gus mewujudkan kesan limpahan. Sebagai contoh, dalam pembayaran, pengenalan elektronik (eKYC) membantu merangsang bidang lain untuk turut berubah secara digital, seperti pendigitalan dalam perakaunan, yang membawa kepada pendigitalan dalam pengeluaran. Pakar ini menambah bahawa bank sedang membangunkan sistem API platform kongsi yang membantu banyak inisiatif kewangan baharu muncul. "Pada masa hadapan, saya percaya bahawa bank akan semakin menggunakan kontrak pintar, kontrak automatik. Ini akan membantu bank memperoleh lebih banyak kelebihan," tegas Encik Tu Anh.

Mengulas isu ini, Encik Quan Trong Thanh berkata, dari perspektif transformasi digital, perbankan adalah industri yang mempunyai data tersusun, sumber manusia dan dekat dengan agensi pengurusan, jadi ia mempunyai keupayaan untuk menerajui proses transformasi digital. Pada masa ini, perbankan merupakan industri yang paling banyak menerapkan transformasi digital, baik dalam operasi dalaman mahupun dalam menyediakan perkhidmatan kepada pelanggan. Menurut Encik Thanh, baru-baru ini, beberapa bank sepertiACB , MB... telah sangat aktif dalam menyokong perniagaan untuk diseragamkan dari segi data. Data inilah yang akan menjadi sumber input bagi bank untuk menggunakan sistem data besar dan kecerdasan buatan (AI) untuk membina model penilaian kredit. Oleh itu, pembukaan ruang pelaburan akan diperluaskan secara beransur-ansur.

Sumber: https://thoibaonganhang.vn/ngan-hang-tru-cot-dan-von-cho-tang-truong-trong-thap-ky-toi-173241.html