اشتدت المنافسة على أرباح البنوك منذ الربع الأول.

تبدو توقعات الأرباح للقطاع المصرفي في الربع الأول من عام 2026 مشرقة للغاية، حيث أبلغت العديد من البنوك عن زيادات كبيرة في الأرباح.

ازداد النشاط الائتماني منذ الأشهر الأولى من العام.

عادةً ما يمثل الربع الأول بداية السنة المالية، إلا أن عام 2026 يشهد طفرة نمو مبكرة نسبياً للعديد من البنوك. ووفقاً للتقارير المالية الصادرة مؤخراً عن البنوك التجارية، فإن الاتجاه السائد هو الأداء القوي للائتمان منذ الأشهر الأولى من العام، مما يُرسي أساساً هاماً للأرباح.

في بنك تيكومبانك ، بلغ إجمالي الدخل التشغيلي 13.7 تريليون دونغ فيتنامي، بزيادة قدرها 17.8% على أساس سنوي، مما رفع الربح قبل الضريبة إلى 8.9 تريليون دونغ فيتنامي، بزيادة قدرها 22.6%، وهو أعلى مستوى له في الربع الأول. ولا يُعد هذا مجرد رقم مالي، بل يعكس أيضاً فعالية استراتيجية البنك في تنويع مصادر رأس المال، وتحسين محفظة قروضه، وتوسيع نطاق خدماته الرقمية.

صرح السيد ينس لوتنر، الرئيس التنفيذي لبنك تيكومبانك، قائلاً: "يعكس أداء تيكومبانك في الربع الأول من عام 2026 تطورات إيجابية وسط بيئة اقتصادية كلية متقلبة. ويُعد تنويع مصادر التمويل إحدى استراتيجياتنا الرئيسية، حيث نهدف إلى تعزيز سيولتنا القوية ودعم النمو المستدام على المدى الطويل."

إلى جانب بنك تيكومبانك، سجل بنك فيتنام بروسبيريتي التجاري ( VPBank ) بدايةً إيجابيةً للغاية للربع الحالي، حيث بلغ صافي الدخل التشغيلي الموحد أكثر من 19.9 مليار دونغ فيتنامي، بزيادة قدرها 26.3% مقارنةً بالفترة نفسها من العام الماضي. وبلغ صافي الربح قبل الضريبة الموحد أكثر من 7.9 مليار دونغ فيتنامي، بزيادة قدرها 58%، محققًا بذلك ما يقارب 20% من الخطة السنوية. ووصل حجم القروض الموحد إلى 1.06 مليون مليار دونغ فيتنامي، بزيادة قدرها 10.2% مقارنةً بنهاية عام 2025، مما يُظهر سرعة صرف قوية منذ بداية العام.

في بنك المساهمة التجارية العسكرية (MB)، بلغ صافي الربح قبل الضريبة في الربع الأول 9.5 تريليون دونغ فيتنامي، بزيادة قدرها 13.3% مقارنة بالفترة نفسها من العام الماضي. وارتفع حجم الائتمان بنسبة 3.3% ليصل إلى 1.146 تريليون دونغ فيتنامي؛ وبلغت إيرادات البنك وشركاته الأعضاء 22.822 تريليون دونغ فيتنامي، بزيادة قدرها 21.5%. وزادت قاعدة العملاء بمقدار 1.2 مليون عميل في ربع واحد فقط، لتصل إلى 36.2 مليون عميل، مما يعزز إمكانات النمو في قطاع الخدمات المصرفية للأفراد.

تبدو توقعات الأرباح للقطاع المصرفي في الربع الأول من عام 2026 مشرقة للغاية، حيث أبلغت العديد من البنوك عن زيادات كبيرة في الأرباح.

أعلن بنك آسيا التجاري (ACB) عن تحقيق أرباح قبل الضرائب بلغت 5.4 تريليون دونغ فيتنامي في الربع الأول، بزيادة قدرها 17% مقارنة بالفترة نفسها من العام الماضي، و56% مقارنة بالربع السابق. وأوضح مسؤولو البنك أن هذه الزيادة تعود إلى الارتفاع الكبير في مخصصات نهاية العام في الربع السابق، مما أدى إلى انخفاض الأرباح، كما تعكس تعافياً معقولاً في العمليات التجارية مع زيادة الائتمان بنحو 3.2%.

من بين البنوك متوسطة الحجم، لفت بنك الازدهار والتنمية التجاري (PGBank) الأنظار بأرباحه قبل الضرائب التي بلغت 275.7 مليار دونغ فيتنامي، بزيادة قدرها 187.2% مقارنة بالفترة نفسها من العام الماضي، أي ما يعادل ثلاثة أضعاف مبلغ 96 مليار دونغ فيتنامي المسجل في الربع الأول من عام 2025. وبلغ صافي الدخل من العمليات التجارية 609 مليار دونغ فيتنامي، بزيادة قدرها 20.4%، محققاً بذلك ما يقرب من 20% من الخطة السنوية.

خلال كلمته في الاجتماع السنوي الأخير للمساهمين، صرّح السيد نغوين فان هوونغ، المدير العام وعضو مجلس إدارة بنك PGBank، قائلاً: "سيركز بنك PGBank في عام 2026 على تعزيز النمو مع إدارة المخاطر، وفي الوقت نفسه تسريع التحول الرقمي لتحسين تجربة العملاء ورفع كفاءة العمليات. ويولي البنك أولوية للنمو الانتقائي، ساعياً إلى تحقيق الكفاءة والاستدامة على المدى الطويل."

سجل بنك لوك فات فيتنام التجاري المساهم (LPBank) أرباحًا قبل الضريبة بلغت 2.826 مليار دونغ فيتنامي في الربع الأول، على الرغم من استمرار ضغوط تكاليف رأس المال. وبلغت قروض العملاء القائمة 403.026 مليار دونغ فيتنامي، بزيادة قدرها 2.9% مقارنة بنهاية العام السابق، و14.4% مقارنة بالفترة نفسها من العام الماضي، محققًا بذلك ما يقارب 25% من خطة نمو الائتمان السنوية.

تضييق هوامش الربح

لا يكمن الجانب الأبرز في موسم أرباح الربع الأول من هذا العام في الزيادة القوية في أرباح البنوك فحسب، بل في جودة النمو أيضاً. فقد اختارت العديد من البنوك استراتيجية أكثر حذراً، تمثلت في زيادة الإيرادات غير المتعلقة بالفائدة، وتخصيص مخصصات استباقية، وإعادة هيكلة محافظها الائتمانية.

في بنك تيكومبانك، بلغ دخل الخدمات 3.6 تريليون دونغ فيتنامي، بزيادة تقارب 47%، مسجلاً رقماً قياسياً جديداً. وبالتحديد، ارتفع دخل الاعتمادات المستندية والنقد والمدفوعات بنسبة 158.6%، وزادت رسوم التأمين بنسبة 103.4%، وارتفع دخل النقد الأجنبي بنسبة 25.4%. يدل هذا على أن البنك لم يعد يعتمد بشكل كبير على صافي دخل الفوائد، بل يبني نموذج نمو متعدد الركائز.

والأهم من ذلك، أن بنك تيكومبانك خفّض لأول مرة نسبة قروض العقارات إلى أقل من 30%، لتصل إلى 28.9%، مع زيادة ملحوظة في قروض التجزئة والشركات الصغيرة والمتوسطة. وقد نما هذا القطاع بنسبة 33% على أساس سنوي، ليصبح محركاً رئيسياً لنمو الائتمان. ويُظهر هذا التحول الاستراتيجي تفضيلاً للأمان والاستدامة على السعي وراء النمو السريع.

أظهر بنك LPBank نهجًا مماثلًا من خلال زيادة مخصصاته بشكل ملحوظ منذ بداية العام. وبلغت تكاليف المخصصات في الربع الأول 774 مليار دونغ فيتنامي، بزيادة تقارب 3.9 أضعاف مقارنة بالفترة نفسها من العام الماضي. وتعكس هذه الزيادة الاستباقية في احتياطي المخصصات استراتيجية حذرة لإدارة المخاطر، تقبل التضحية ببعض الأرباح قصيرة الأجل لتعزيز الأساس طويل الأجل.

في بنك PGBank، استمر هيكل الإيرادات في التحول الإيجابي نحو زيادة الإيرادات غير المتعلقة بالفائدة بمعدل نمو بلغ 59.7%، ليصل إلى 118.4 مليار دونغ فيتنامي. كما ارتفعت الإيرادات من استخدام المخصصات بشكل حاد بفضل استرداد بعض الديون المعدومة، بينما بقيت نسبة القروض المتعثرة عند 2.44%، وهي نسبة لا تزال ضمن الحدود الآمنة.

أكدت رئيسة مجلس إدارة بنك PGBank، السيدة كاو ثي ثوي نغا، قائلةً: "يعتبر البنك الحوكمة الفعالة والامتثال ركيزتين أساسيتين للتنمية المستدامة. وسيواصل البنك خلال الفترة المقبلة تحسين نموذج حوكمته، وتعزيز الشفافية، وإدارة المخاطر، مما يُحسّن القدرة التنافسية ويُلبي متطلبات التنمية في المرحلة الجديدة".

ومن أوجه التشابه الأخرى أن التحول الرقمي لا يزال يمثل "رافعة للربح". ففي بنك تيكومبانك، جاء أكثر من 63% من عملاء التجزئة الجدد عبر القنوات الإلكترونية، بإجمالي 1.4 مليار معاملة إلكترونية، بزيادة قدرها 27.3% على أساس سنوي. كما يواصل بنك بي جي استثماره بكثافة في الخدمات المصرفية متعددة القنوات، والأنظمة المتكاملة، والمنصات الرقمية لتحسين تجربة العملاء.

لذا، فإن أرباح الربع الأول من عام 2026 لا تعكس فقط تعافي دورة الائتمان، بل تُظهر أيضاً إعادة تموضع قوية في الاستراتيجيات التشغيلية للبنوك. لم يعد النمو مقتصراً على زيادة أرصدة القروض، بل أصبح يتعلق بتحقيق التوازن بين الكفاءة والأمان والمرونة على المدى الطويل.

مع انخفاض تكاليف رأس المال تدريجياً، وتوسع نطاق الائتمان المتاح، واشتداد المنافسة، لن يقتصر التنافس المصرفي في عام 2026 على تحقيق الأرباح فحسب، بل سيتعداه إلى تحقيق نمو نوعي. ومنذ الربع الأول، وجهت العديد من البنوك رسالة واضحة: من يُحسن إدارة المخاطر سيحظى بالأفضلية على المدى الطويل.

المصدر: https://congthuong.vn/cuoc-dua-loi-nhuan-ngan-hang-nong-tu-quy-i-453298.html