대출금리 인하 노력

대출 금리는 지속적으로 낮아지고 있으며, 이는 기업과 개인이 생산과 사업을 발전시키는 데 도움이 됩니다.

하락 추세 지속

베트남 중앙은행(SBV)이 최근 발표한 신용기관 설문조사 결과에 따르면, 신용기관들은 2025년 말까지 베트남 동(VND) 예금 및 대출 금리가 2024년 말과 거의 같은 수준을 유지할 것으로 전망했습니다. SBV는 거시경제 상황, 인플레이션 추이, 그리고 경제 의 자본 흡수 능력에 따라 신용 관리 솔루션을 지속적으로 시행하여 2025년 경제 성장 촉진에 기여할 것입니다.

중앙은행(SBV) 총재에 따르면, 대출 금리는 연초 이후 지속적으로 하락세를 보이고 있습니다. 새로운 평균 대출 금리는 연 6.23%로 2024년 말 대비 0.7%p 하락하여 기업과 개인이 대출을 통해 생산 및 사업을 발전시키는 데 기여하고 있습니다.

베트남 국가은행 총재 응우옌 티 홍은 은행권이 대출 금리를 더욱 인하하여 성장 촉진에 기여하기 위해 노력하고 있다고 밝혔습니다. 통화 정책은 거시경제 안정을 바탕으로 지속 가능한 경제 성장을 촉진하고, 인플레이션을 억제하며, 경제의 주요 균형을 유지하기 위해 재정 정책 및 기타 거시경제 정책과 긴밀히 조율하고 동기화되어야 합니다.

특히, 금리와 관련하여, 중앙은행(SBV)은 대출 금리 인하를 유도하기 위해 운영 금리를 낮은 수준으로 유지하고 있으며, 기업과 개인이 자본을 조달할 수 있는 유리한 환경을 조성하고 있습니다. SBV는 또한 대출 금리 인하를 위해 신용 기관에 비용 절감, 기술 적용 촉진, 디지털 전환 및 기타 솔루션을 도입하도록 지시하고 있습니다.

은행간 시장에서 국가은행은 외환시장의 수급 상황에 맞춰 공개시장조작을 유연하게 운영해 왔습니다. 환율 측면에서도 국가은행은 시장 상황과 거시경제 요인에 따라 유연하게 운영해 왔습니다. 앞으로 국가은행은 금융기관들이 지속적으로 비용을 절감하고, 예금금리를 안정적으로 유지하며, 대출금리를 더욱 인하하고, 생산 및 기업 지원 여력을 확보하도록 지도할 것입니다.

VCBS는 중앙은행이 경제 전반의 금리와 일치하도록 금리를 안정적으로 운영함에 따라 향후 예금 금리가 안정될 것으로 전망합니다. 대출 금리는 정부 지침에 따라 기업 지원을 위해 낮은 수준을 유지할 것입니다. 그러나 신용 이력이 약한 기업은 여전히 자본 조달에 어려움을 겪을 수 있으며, 이로 인해 더 높은 금리를 감수해야 할 수도 있습니다.

2025년 3분기 초부터 일부 은행이 예금금리를 소폭 인상했지만, 금융 전문가들은 투입금리 수준이 크게 상승할 가능성은 낮다고 보고 있습니다.

은행 전문가 응우옌 트리 히에우 박사에 따르면, 정부와 베트남 중앙은행이 은행들에게 금리 인하를 위한 비용 절감 노력을 지속적으로 요구하고 있어 금리가 상승할 가능성은 낮다고 합니다. 더욱이, 현재 시장 상황에서는 투자 수단(금, 환율, 주식, 부동산)이 여전히 잠재적 위험을 안고 있기 때문에, 유휴 자금은 여전히 신중한 태도를 보이며 저축을 선택하고 있습니다. 실제로 최근 은행 금리가 낮음에도 불구하고, 사람들의 은행 예금 규모는 여전히 사상 최고치를 기록했습니다.

베트남 중앙은행에 따르면, 2025년 5월 말 기준 개인 고객과 금융기관의 경제단체 예금은 1,530억 동(VND)을 넘어섰으며, 이는 2025년 4월 대비 약 1% 증가한 수치입니다. 이 중 주민 예금은 760억 동(VND)을 넘어섰으며, 이는 연초 대비 7.61% 증가한 수치입니다(2025년 5월 한 달 동안만 약 65조 4,270억 동(VND) 증가). 한편, 기업 예금은 770억 동(VND)을 넘어섰으며, 이는 2024년 말 대비 0.97% 증가한 수치입니다(2025년 4월 말 대비 1,163억 7,000만 동(VND) 증가).

연말 자본수요

2025년 상반기에는 신용이 급증했는데, 경제 전체의 미상환 대출이 거의 10% 증가했고, 은행의 경우 7%에서 거의 20%에 달하는 높은 성장률을 보였습니다. 동시에, 낮은 대출 금리 덕분에 기업 신용이 신용 성장을 주도했고, 신용 수요 부진으로 개인 신용 성장은 둔화되었습니다.

MBS는 신용 성장률이 2025년 말까지 약 17~18%에 이를 것으로 전망합니다. 2025년 하반기 대출 활동은 세 가지 주요 요인에 의해 주도될 가능성이 높습니다.

첫 번째는 공공 투자 지출을 가속화하는 것입니다. MBS 보고서 자료에 따르면, 2025년 6월 말 기준 공공 투자 지출액은 268조 동(VND)에 달해 같은 기간 대비 42.3% 증가했으며, 연간 계획의 29.6%만 완료되었습니다. MBS는 2025년 하반기에 지출 진행이 가속화될 것으로 예상합니다.

둘째, 결의안 68-NQ/TW는 민간 경제 부문의 역할과 지위를 강화합니다. 2030년 말까지 민간 부문의 GDP 기여도는 55~58%에 달하고, 기업 수는 200만 개에 달할 것으로 예상됩니다.

부동산과 관련하여, MSB는 결의안 68-NQ/TW가 오랫동안 지속되어 온 법적 및 행정적 병목 현상을 효과적으로 제거했다고 평가했습니다. 주요 조치로는 사전 검사에서 사후 검사로의 전환, 현금 흐름 및 새로운 개발 모델 기반 대출 장려, 그리고 기업의 법적 책임과 개인의 형사 책임을 명확히 구분하는 것이 있습니다.

세 번째는 "신용 공간"을 없애는 것입니다. MBS 전문가들은 이를 통해 자본적정성비율(CAR), 낮은 자본비용, 예대율(LDR) 측면에서 탄탄한 기반을 갖춘 은행들이 경쟁력을 강화하는 데 도움이 될 것이라고 말합니다.

그러나 MBS 분석가들은 연말로 갈수록 신용 증가율이 급격히 증가하는 추세를 보임에 따라 2025년 4분기까지 예금 금리가 소폭 상승할 수 있다고 전망했습니다. MBS는 이러한 요인들을 바탕으로 2025년 주요 시중은행의 12개월 예금 금리가 4.7% 내외로 변동할 것으로 전망했습니다.

응웬 짜이 대학교 금융 및 은행학부 총장인 응웬 꽝 휘(Nguyen Quang Huy) 씨에 따르면, 인플레이션, 환율, 은행 시스템 유동성 등 거시경제적 상황이 통제되는 한, 지금부터 2025년 말까지의 이자율 추세는 비교적 낮은 수준을 유지할 것으로 예상됩니다.

후이 씨는 현재 평균 대출 금리가 연 6.23% 정도로 수년 만에 최저 수준이라고 말하며, 이는 통화 정책 여력이 충분히 활용되었음을 보여준다고 덧붙였습니다. 따라서 연말까지 추가 인하 여력은 매우 제한적이며, 달러와 베트남 동(VND) 간 금리 차이가 줄어들고 있어 환율에 부담을 줄 수 있으므로 신중한 접근이 필요하다고 강조했습니다. 현 시점에서는 금리 정책이 안정적이고 유연하며 신중하게 운용되어야 합니다.

출처: https://baodautu.vn/no-luc-giam-lai-suat-cho-vay-d343794.html