엔비디아가 도전을 받고 있는 걸까요?

컴퓨텍스 2026은 앞으로도 글로벌 AI 분야의 발전과 과제, 특히 엔비디아의 경쟁사들에게 있어 주요 의제가 될 가능성이 높습니다.

엔비디아 CEO 젠슨 황이 5월 27일 타이베이에서 열린 행사에 참석하고 있다. 사진: 블룸버그 .

6월 2일부터 대만에서 개최될 예정인 컴퓨텍스 2026은 세계 최대 규모의 기술 행사 중 하나입니다. 올해 컴퓨텍스는 인공지능(AI)을 중심으로 반도체 칩 공급 위기, 엔비디아의 시장 지배력에 대한 도전 등 주요 이슈들을 다룰 예정입니다.

한때 주요 컴퓨터 회사들의 중심지였던 컴퓨텍스는 이제 수많은 새로운 AI 트렌드를 선보이는 장으로 변모했습니다. 하드웨어 회사들은 메타(Meta)와 오픈AI(OpenAI) 같은 기업들로부터 막대한 투자를 받으며 차세대 리더와 억만장자를 탄생시키고 있습니다.

인공지능 붐은 긍정적인 영향에도 불구하고, 이익이 중소기업과 고숙련 노동자에게 집중되고 나머지 분야는 뒤처질 수 있다는 우려를 낳고 있습니다.

엔비디아의 독주에 도전하다.

인텔은 립부 탄 CEO 체제 하에서 부활을 경험하고 있습니다. 그는 도널드 트럼프 미국 대통령과 긴밀한 관계를 구축하여 인텔이 미국 내 주요 반도체 제조업체로서의 입지를 재건하는 데 기여했습니다. 그 결과, 인텔의 주가는 지난 1년 동안 6배나 상승했습니다.

블룸버그 에 따르면 인텔의 복귀는 엔비디아의 선두 자리를 위협할 수 있다. 경쟁자는 인텔뿐만이 아니다. 퀄컴의 CEO인 크리스티아누 아몬도 인공지능 분야에서 새로운 계획을 발표할 예정이다.

앞서 퀄컴은 바이트댄스에 데이터센터 칩을 공급하는 계약을 체결한 바 있다. 이번 계약은 퀄컴이 스마트폰 칩 사업에서 인공지능 인프라 사업으로 영역을 확장하려는 최근 행보의 일환이다.

지난 12개월 동안 엔비디아와 일부 경쟁사들의 주가 상승률. 사진: 블룸버그 .

Arm 역시 경쟁에 뛰어들고 있으며, CEO 르네 하스는 자체 개발한 칩 판매 계획을 발표할 것으로 예상됩니다. 퀄컴, 애플, 미디어텍 등을 위해 반도체 설계도와 아키텍처를 제작해 온 Arm이 자체 칩 생산에 나선다는 것은 주요 고객사들과 직접 경쟁하겠다는 의지를 보여줍니다.

공급망 위기는 끝날 기미를 보이지 않고 있습니다. 엔비디아의 최대 서버 제조업체 중 하나인 위윈(Wiwynn Corp)의 에밀리 홍 사장은 5월 28일 이러한 상황이 2027년 말까지 지속될 수 있다고 강조했습니다. 그녀는 향후 3~5년간 데이터센터 하드웨어 수요가 매우 높은 수준을 유지할 것으로 전망했습니다.

홍 대표는 블룸버그 와의 인터뷰에서 아직 생산 차질은 발생하지 않았지만 비용이 급격히 증가하고 있다고 밝혔습니다. 그는 회사가 사업을 유지하기 위해서는 더 많은 자본이 필요하다고 덧붙였습니다.

IDC 의 데이터에 따르면 메모리 칩 시장은 올해 매출이 두 배로 증가하여 5,950억 달러 에 이를 것으로 예상됩니다. 대규모 클라우드 서비스 제공업체들은 안정적인 공급을 확보하기 위해 높은 가격을 지불할 의향이 있습니다.

마이크론은 메모리 칩에 대한 높은 수요 덕분에 시가총액 1조 달러를 돌파한 기업 대열에 합류했습니다. (사진: 블룸버그 )

수익 급증 덕분에 마이크론과 SK 하이닉스는 삼성전자와 함께 시가총액 1조 달러를 달성했지만, 직원들 사이에서는 성장률에 비해 보너스가 과도하다고 느끼면서 상당한 불만이 발생했습니다.

메모리 부족 외에도 업계 리더들은 추론 AI 및 에이전트 플랫폼의 확산으로 인한 CPU 부족과 데이터 전송용 네트워크 칩 부족에 대해서도 우려하고 있습니다.

광학 연결이 시장의 새로운 트렌드로 떠오르고 있습니다. 엔비디아의 차세대 베라 루빈 플랫폼은 고속 데이터 전송에 대한 수요를 더욱 증가시킬 것으로 예상됩니다. 이로 인해 노키아와 같이 이전에는 AI 인프라와 관련이 없었던 기업들의 주가까지 급등하는 현상이 나타나고 있습니다.

"이번 전시회에서는 AI 인프라와 물리적 AI가 주를 이룰 것으로 예상됩니다. 이는 시장 다각화와 빠르게 성장하는 AI 시장을 선점하려는 욕구가 결합된 결과입니다."라고 Moor Insights & Strategy 의 애널리스트 안셸 사그는 논평했습니다.

컴퓨터 제조업체들이 안고 있는 문제

전시회에서는 지정학이 잠재적인 흐름으로 작용했지만, 무대 위의 지도자들은 이를 언급할 가능성은 낮았습니다.

블룸버그 에 따르면 중국의 미래 역할은 여전히 ​​불확실하다. 세계 최대 인구국인 중국의 인공지능 및 반도체 제조 분야에 대한 야심은 지정학적 긴장이 고조되는 가운데 미국 행정부 내에서 우려를 불러일으키고 있다.

화웨이는 5월 26일 TSMC와의 격차를 좁히기 위한 로드맵을 발표해 주목을 받았다. 이는 미국이 중국의 첨단 반도체 제조 장비 접근을 제한하는 상황 속에서 이뤄낸 성과였다.

이번 전시회에서는 이 주제가 큰 관심을 끌 것으로 예상되며, 화웨이가 TSMC 및 엔비디아와 경쟁할 수 있는 능력에 대한 질문이 제기될 가능성이 높습니다.

인공지능(AI) 열풍은 컴퓨터 회사들의 성장에도 도움이 되었습니다. 델(Dell)은 인프라 분야로의 확장에 힘입어 2018년 12월 상장 이후 주가가 가장 큰 폭으로 상승했습니다.

맥북 네오는 PC 업계에 골칫거리가 되었다. 사진: 블룸버그

5월에 레노버의 주가는 105% 급등하며 1999년 이후 최대 월간 상승률을 기록했습니다. 이러한 성장은 인공지능(AI) 관련 매출 호조에 힘입은 것으로, 부품 가격 상승으로 인한 부담을 상쇄했습니다.

전통적인 개인용 컴퓨터 시장이 애플의 예상치 못한 저가형 노트북 시장 진출로 주목을 받고 있습니다. 600달러짜리 맥북 네오는 출시 초기 좋은 판매 실적을 기록하며, 저가 제품의 수익률이 낮은 시장에서 경쟁사들에게 압박을 가하고 있습니다.

inSpectrum 의 데이터에 따르면 일부 메모리 제품의 현물 가격이 지난 1년 동안 600% 이상 상승했습니다. 애플이나 레노버와 같은 몇몇 대기업만이 비용을 통제하고 가격을 안정적으로 유지할 수 있었습니다.

"맥북 네오는 PC 업계에 큰 위협이 될 것입니다. PC 제조업체들은 이번 전시회에서 이에 대한 대응책을 내놓을 것으로 예상됩니다."라고 IDC 의 연구 책임자인 브라이언 마는 말했습니다.

출처: https://znews.vn/cho-doi-gi-tai-computex-2026-post1655460.html