인공지능 시대에 가격이 폭등할 다음 품목은 무엇일까요?

MLCC는 전자 회로 기판에서 에너지 "저장소" 및 노이즈 필터 역할을 하여 안정적인 전류 흐름을 보장하고 부품을 보호합니다. 사진: SCMP

인공지능(AI) 열풍은 엔비디아와 같은 칩 제조업체를 부유하게 할 뿐만 아니라, 핵심 지원 부품 산업에도 큰 영향을 미치고 있습니다. 그중에서도 회로 기판에서 전압 버퍼 역할을 하는 초소형 부품인 다층 세라믹 커패시터(MLCC)가 새로운 투자 대상으로 떠오르고 있습니다.

근본적인 원인은 AI 하드웨어 시스템의 엄청난 에너지 소비량에 있습니다. 차세대 AI 서버는 고성능 그래픽 칩(GPU)으로 가득 차 있어 기존 서버보다 10배 더 많은 전력을 소비합니다. 따라서 전류를 관리하고, 노이즈를 필터링하고, 안정화하여 과부하 문제를 방지하기 위해 훨씬 더 많은 콘덴서가 필요합니다.

트렌드포스 의 연구에 따르면, 표준 AI 서버에는 약 28,000개의 MLCC 커패시터가 필요하며, 이는 일반적인 서버 구성보다 13배나 많은 양입니다. 개별 보드에서 엔비디아의 차세대 아키텍처는 최대 12,000개의 MLCC 유닛을 필요로 할 것으로 예상되는데, 이는 현재 플랫폼에 사용되는 6,500개의 거의 두 배에 달하는 수치입니다. 이러한 설계 업그레이드로 인해 시스템 제조업체는 전례 없는 규모의 부품 조달에 나서야 합니다.

분석가들은 전 세계 MLCC 가격이 조만간 공식적으로 반등하여 다시 상승하기 시작할 것으로 예측하며, 이는 경기 침체로 인한 3년간의 지속적인 하락세를 끝내는 것을 의미한다.

표준 AI 서버 하나당 이러한 콘덴서가 28,000개 필요합니다. 사진: SCMP.

주식 시장은 이러한 기술적 변화에 신속하고 긍정적으로 반응했습니다. 일본과 한국의 주요 기업들 주가는 이례적인 상승세를 기록했습니다.

시장 선두주자인 무라타제조는 올해 서버용 콘덴서 판매량이 90% 증가할 것으로 예상하고 있습니다. 이 회사의 주가는 연초 이후 거의 90% 상승했습니다. 한편, 삼성전자는 주가가 무려 265%나 급등했으며, 주요 고객사와 가격 인상 협상을 진행 중입니다.

중국 시장에서도 이러한 공급망에 대한 투자 열풍이 거세지고 있습니다. 광둥 펑화 첨단 기술(Guangdong Fenghua Advanced Technology)의 주가는 5월 18일, 19일, 20일에 각각 10%, 9%, 5% 상승하며 여러 거래일 연속 상한가를 경신했습니다.

마찬가지로 차오저우 쓰리서클(Chaozhou Three-Circle)도 5월 19일에 10% 급등했습니다. 이 두 국내 기업의 주가는 전기차와 데이터센터용 고급 콘덴서 시장으로의 적극적인 진출 전략 덕분에 지난 1년 동안 두 배 이상 상승했습니다.

중국 분석가들은 MLCC(다층 세라믹 커패시터) 부문이 과거 광 모듈 산업이 달성했던 경이로운 성장세를 재현할 잠재력을 가지고 있다고 믿습니다.

중국증권 의 한 애널리스트는 "이러한 추세는 공급망의 중대한 변화를 반영하는 것으로, 수동 부품이 전체 AI 시스템의 성능을 결정하는 핵심 요소가 되고 있다"고 논평했다.

출처: https://znews.vn/con-ga-de-trung-vang-moi-trong-thoi-ai-post1652948.html