FiinRatings оголошує кредитний рейтинг для MSB зі стабільним прогнозом

(Ден Трі) - FiinRatings оголосило перший кредитний рейтинг В'єтнамського морського комерційного акціонерного банку (MSB) на рівні "А" зі "Стабільним" прогнозом на основі його бізнес-позиції, профілю капіталу та прибутковості, ризикової позиції, управління капіталом та ліквідності.

Згідно з FiinRatings, вищезазначені рейтинги відображають очікування, що кредитний профіль банку залишатиметься стабільним протягом наступних 12-24 місяців. Кредитний профіль MSB наразі підкріплений міцною бізнес-основою, буфером капіталу, що перевищує середній показник по галузі, а також стабільною прибутковістю. Банк також покращив свою здатність впоратися з проблемною заборгованістю та управлінням ризиками, зберігаючи при цьому доступ до різноманітних джерел фінансування та відповідну позицію ліквідності.

FiinRatings присвоїла MSB початковий кредитний рейтинг на рівні A зі стабільним прогнозом (Фото: MSB)

Щодо бізнес-позиції, FiinRatings оцінило MSB як «Задовільно», що відображає його стабільну операційну спроможність із диверсифікованою структурою доходів та дедалі більш розширюваною клієнтською базою. Протягом періоду 2020-2024 років MSB посилила свою сильну конкуренцію в сегменті кредитування малого та середнього бізнесу, тим самим збільшивши свою частку ринку та зміцнивши свої позиції в групі приватних банківських послуг середнього розміру.

Що стосується загального обсягу непогашених кредитів, то у 2024 році банк підтримував високі темпи зростання кредитування – 18,3%, що перевищує середній показник по галузі в 15,1%. Прогнозується, що в період 2025-2026 років MSB продовжить підтримувати зростання кредитування на рівні 19,5%. Крім того, FiinRatings наголосило, що родзинкою в структурі доходів MSB є значне зростання непроцентних доходів, в яких торгівля іноземною валютою становить значну частку та забезпечує 27% непроцентних доходів у 2024 році.

Щодо профілю капіталу та прибутковості, FiinRatings також оцінило MSB як «Добрий», що відображає сильний буфер капіталу, який продовжуватиме підтримуватися завдяки прибутковості, вищій за галузевий показник. Коефіцієнт достатності капіталу (CAR) MSB станом на 31 грудня 2024 року становить 12,4%, що вище за середній показник по галузі (11,9%). FiinRatings очікує, що MSB підтримуватиме стабільний коефіцієнт CAR у діапазоні 12-13% з урахуванням поточного високого коефіцієнта достатності капіталу першого рівня.

FiinRatings оцінює капітальний профіль та прибутковість MSB на «Добрий» (Фото: MSB)

Що стосується прибутковості, то MSB оцінюється як такий, що має рентабельність та прибутковість вищі за середні, і залишаються стабільними протягом багатьох років. Хоча тенденція процентних ставок за кредитами поступово знижується з 2022 року, банк підтримував чисту процентну маржу (NIM) та рентабельність активів (ROA) вищими за середні показники по галузі протягом останніх 5 років, досягнувши 3,7% та 1,9% відповідно у 2024 році.

Зосереджуючись не лише на прибутковості, MSB також зосереджується на управлінні ризиками. FiinRatings оцінює ризикову позицію MSB на рівні «Достатньо», підкреслюючи ефективне впровадження банком механізмів управління ризиками, особливо в управлінні безнадійною заборгованістю. FiinRatings очікує, що MSB продовжуватиме добре контролювати якість кредитів та зменшуватиме співвідношення проблемних активів до загальної суми непогашених кредитів клієнтам.

Ще одним важливим фактором у першому звіті про кредитний рейтинг MSB, який згадував FiinRatings, є мобілізація капіталу та ліквідність. FiinRatings оцінив цей критерій банку як «Достатній», що відображає здатність отримувати доступ до різноманітних джерел капіталу за розумними цінами. MSB проактивно збільшив мобілізацію капіталу від міжнародних фінансових установ з довгостроковими термінами від 5 до 9 років, із загальним лімітом мобілізації до 6 500 мільярдів донгів станом на перший квартал 2025 року, підтримуючи «зелені» позики для досягнення цілей сталого розвитку банку.

Зі збереженням вартості фондування на рівні 3,3%, MSB зберігає свою конкурентну позицію серед провідних приватних банків. Коефіцієнт CASA MSB також значно вищий за середній показник по галузі (12,2%), досягнувши 26,4% до кінця 2024 фінансового року.

FiinRatings також зазначило, що якщо MSB продовжить покращувати свою бізнес-позицію завдяки помітному збільшенню частки ринку депозитів та значному зростанню клієнтських кредитів, одночасно зміцнюючи свій буфер капіталу та підтримуючи вищу прибутковість, ніж у середньому по галузі, банк може бути розглянутий для підвищення кредитного рейтингу в майбутньому.

Маючи кредитний рейтинг «А» та стабільний прогноз рейтингу, MSB підтверджує свою фінансову спроможність та міцні позиції на ринку, зосереджуючись на стратегії сталого розвитку, просуванні діяльності з кредитування фізичних осіб та малого та середнього бізнесу відповідно до довгострокової стратегії, а також розробці інноваційних фінансових продуктів для підвищення цінності для партнерів, акціонерів та клієнтів.

Детальніше про звіт FiinRatings див.: https://fiinratings.vn/RatingDetail/2147

Джерело: https://dantri.com.vn/kinh-doanh/fiinratings-cong-bo-xep-hang-tin-nhiem-a-cho-msb-voi-trien-vong-on-dinh-20250618150431486.htm