ক্ষুদ্র ও মাঝারি উদ্যোগের জন্য মূলধন উন্মোচন।

ক্ষুদ্র ও মাঝারি উদ্যোগগুলোর (এসএমই) জন্য মূলধন প্রাপ্তি একটি বড় চ্যালেঞ্জ হয়েই রয়েছে। বেসরকারি খাতের এই উত্থানের মাঝে, ব্যবসায়ী মহল ব্যাংকগুলোর কাছ থেকে আরও জোরালো পদক্ষেপের অপেক্ষায় আছে, যাতে সঠিক সময়ে সঠিক প্রয়োজনে মূলধন পৌঁছানো নিশ্চিত করা যায়।

ক্ষুদ্র ব্যবসা প্রতিষ্ঠানগুলোর জন্য ঋণ পাওয়া কঠিন হয়ে পড়ে।

ভিয়েতনাম চেম্বার অফ কমার্স অ্যান্ড ইন্ডাস্ট্রি (VCCI) কর্তৃক সম্প্রতি প্রকাশিত ‘ভিয়েতনাম প্রাইভেট সেক্টর ইকোনমিক রিপোর্ট ২০২৫’ অনুসারে, ব্যবসার জন্য মূলধনের সহজলভ্যতা এখনও অন্যতম প্রধান বাধা হিসেবে রয়ে গেছে। ৭৫.৫% ব্যবসা প্রতিষ্ঠান জানিয়েছে যে তারা জামানত ছাড়া মূলধন ধার করতে পারে না।

হো চি মিন সিটির ট্যাং নোন ফু ওয়ার্ডে অবস্থিত ডুয়ি খান প্রিসিশন মেশিনারি ফ্যাক্টরিতে সহায়ক যান্ত্রিক যন্ত্রাংশ উৎপাদন। ছবি: হোয়াং হাং

এছাড়াও, ঋণের শর্তাবলী এবং মূলধনের খরচ বেসরকারি খাতের জন্য প্রকৃতপক্ষে উপযুক্ত নয়। ৫৬.৩% পর্যন্ত ব্যবসা প্রতিষ্ঠান মনে করে যে, রাষ্ট্রীয় মালিকানাধীন প্রতিষ্ঠানের তুলনায় বেসরকারি ব্যবসার জন্য সুদের হার এবং ঋণের শর্তাবলী বেশি কঠিন, যেখানে ৪৬.১% জানায় যে ঋণদানকারী প্রতিষ্ঠানগুলো প্রতিকূল শর্ত আরোপ করে। ঋণ আবেদনের পদ্ধতিও একটি উল্লেখযোগ্য বাধা, ৪৫% ব্যবসা প্রতিষ্ঠান এটিকে ঝামেলাপূর্ণ বলে মনে করে এবং অনানুষ্ঠানিক খরচও এখনও বিদ্যমান। এই বিষয়গুলো ইঙ্গিত দেয় যে, ব্যবসা প্রতিষ্ঠানগুলো মূলধন সংগ্রহের ক্ষেত্রে কেবল আর্থিক বাধাই নয়, প্রাতিষ্ঠানিক বাধারও সম্মুখীন হয়।

ভিয়েতনাম অ্যাসোসিয়েশন অফ স্মল অ্যান্ড মিডিয়াম এন্টারপ্রাইজেস (এসএমই)-এর মতে, ব্যাংক ঋণ পেতে এসএমই-গুলো যে সমস্যার সম্মুখীন হয়, তার মূলে রয়েছে বেশ কিছু প্রতিবন্ধকতা: জামানতের অভাব, অপর্যাপ্ত ঋণ ইতিহাস এবং জটিল ঋণ আবেদন প্রক্রিয়া। এই বাস্তবতা ঋণ প্রাপ্তির পদ্ধতিতে সংস্কারকে অপরিহার্য করে তুলেছে, বিশেষ করে অর্থনৈতিক প্রবৃদ্ধিতে এসএমই খাতের ক্রমবর্ধমান গুরুত্বের পরিপ্রেক্ষিতে।

হো চি মিন সিটি ইকোনমিক্স ইউনিভার্সিটির (ইউইএইচ) অধ্যাপক নগুয়েন ট্রং হোয়াই পরামর্শ দিয়েছেন যে, ক্ষুদ্র ও মাঝারি উদ্যোগগুলোর (এসএমই) জন্য মূলধন প্রাপ্তি সহজ করতে, বিশেষ করে যখন তাদের জামানতের অভাব থাকে, ভিয়েতনামের উচিত কিছু দেশের ডেটা-চালিত উন্মুক্ত অর্থায়ন মডেল অনুসরণ করা। অন্যদিকে, হো চি মিন সিটি বিজনেস অ্যাসোসিয়েশনের (এইচইউবিএ) চেয়ারম্যান জনাব নগুয়েন নগোক হোয়া পুঁজিবাজারের জোরালো উন্নয়নের প্রস্তাব করেছেন, যাতে বৃহৎ উদ্যোগগুলোর জন্য ব্যাংকের বাইরে মূলধন সংগ্রহের আরও পথ তৈরি হয় এবং এর মাধ্যমে এসএমইগুলোর জন্য ঋণের সুযোগ আরও বৃদ্ধি পায়।

অনেক ব্যাংক আরও নমনীয় হয়েছে।

ভিয়েতনামের প্লাস্টিক শিল্প বর্তমানে প্রায় ৩৫ বিলিয়ন ডলার রাজস্ব আয় করে, যা ২০২৫ সালের মধ্যে প্রায় ১০% বৃদ্ধি পাবে বলে অনুমান করা হচ্ছে। তবে, এই শিল্পের অধিকাংশ ব্যবসাই ক্ষুদ্র ও মাঝারি উদ্যোগ (এসএমই), যাদের কাঁচামাল মজুত করার জন্য উল্লেখযোগ্য পরিমাণ কার্যকরী মূলধনের প্রয়োজন হয়, কিন্তু তাদের আর্থিক সক্ষমতা সীমিত।

হো চি মিন সিটির লং ফুওক ওয়ার্ডে অবস্থিত ক্যাট থাই প্রোডাকশন অ্যান্ড ট্রেডিং কোং লিমিটেডের সহায়ক যন্ত্রাংশের উৎপাদন লাইনে কর্মীদের দেখা যাচ্ছে। ছবি: হোয়াং হাং

ভিপি ব্যাংকের এসএমই বিভাগের ব্যবসায়িক কৌশল ও পণ্য উন্নয়ন কেন্দ্রের পরিচালক জনাব হোয়াং ট্রুং হিউ-এর মতে, প্লাস্টিক শিল্পের বিপুল মূলধনের প্রয়োজনীয়তা এবং উল্লেখযোগ্য ওঠানামার কারণে, ভিপি ব্যাংক প্রধানত জামানতের উপর ভিত্তি করে ঋণ প্রদানের মডেল থেকে সরে এসে প্রতিষ্ঠানগুলোর ব্যবসায়িক পরিকল্পনা, নগদ প্রবাহ এবং পরিচালন ক্ষমতার আরও ব্যাপক মূল্যায়নের দিকে ঝুঁকছে। ব্যাংকটি প্লাস্টিক শিল্পের জন্য বিশেষায়িত ঋণ প্যাকেজ তৈরি করেছে, যেখানে পণ্য, অর্ডার, উৎপাদন চুক্তি বা ব্যবসায়িক পরিকল্পনার উপর ভিত্তি করে জামানতবিহীন ঋণের মতো বিভিন্ন নমনীয় অর্থায়নের বিকল্প রয়েছে।

“ব্যাংকগুলো ঋণ মঞ্জুর করার ভিত্তি হিসেবে প্লাস্টিক পেলেট, রপ্তানি আদেশ বা উৎপাদন চুক্তি ব্যবহার করতে পারে। সবচেয়ে গুরুত্বপূর্ণ হলো, উপযুক্ত সমাধান প্রদানের জন্য তাদের অবশ্যই শিল্প এবং ব্যবসায়িক কার্যক্রম বুঝতে হবে,” মিঃ হিউ বলেন। ভিপি ব্যাংকের তথ্য অনুযায়ী, ২০২৬ সালের প্রথম ত্রৈমাসিকে ব্যাংকটির বকেয়া ঋণের পরিমাণ ১ ট্রিলিয়ন VND ছাড়িয়ে গেছে, যা ২০২৫ সালের শেষের তুলনায় ১০.২% বেশি; শুধুমাত্র এসএমই খাতে বকেয়া ঋণ ৮.৪% বৃদ্ধি পেয়েছে।

ভিয়েতনামের রাষ্ট্রীয় ব্যাংকের তথ্য অনুযায়ী, ক্ষুদ্র ও মাঝারি শিল্পখাতের বকেয়া ঋণের পরিমাণ প্রায় ৩.৮ ট্রিলিয়ন VND-এ পৌঁছেছে (এপ্রিল ২০২৬-এর শেষ নাগাদ), যা মোট বকেয়া ঋণের প্রায় ২০ শতাংশ।

ভিন্ন দৃষ্টিকোণ থেকে, সিএব্যাংক জানিয়েছে যে, ক্ষুদ্র উদ্যোগে রূপান্তরিত হওয়া অনেক পারিবারিক ব্যবসা তাদের স্বল্প ‘আইনি বয়স’-এর কারণে সমস্যার সম্মুখীন হচ্ছে, যা ব্যাংকের সাধারণ ঋণ পাওয়ার যোগ্যতার শর্ত পূরণ করে না। তাই, ব্যাংকটি ক্ষুদ্র উদ্যোগ এবং রূপান্তরিত হতে থাকা পারিবারিক ব্যবসাগুলোর জন্য একটি পৃথক ঋণ প্যাকেজ তৈরি করেছে, যার ফলে কমপক্ষে ৩ মাস ধরে পরিচালিত ব্যবসাগুলো ঋণের জন্য বিবেচিত হতে পারবে। সিএব্যাংকের একজন প্রতিনিধির মতে, কার্যকরী মূলধন পরিপূরক ঋণের মেয়াদ ৩৬ মাস পর্যন্ত; যন্ত্রপাতি বিনিয়োগ এবং কারখানা সম্প্রসারণের জন্য ঋণের মেয়াদ ১২০ মাস পর্যন্ত; এবং উৎপাদন ও ব্যবসায়িক উদ্দেশ্যে স্থাবর সম্পত্তি ক্রয় বা অধিগ্রহণের জন্য ঋণের মেয়াদ ৩০০ মাস পর্যন্ত হতে পারে।

এর পাশাপাশি, ‘বিগ ফোর’ গ্রুপের ব্যাংকগুলোও ব্যবসা প্রতিষ্ঠানকে সহায়তা করার ক্ষেত্রে তাদের ভূমিকা প্রসারিত করছে। ভিয়েতকমব্যাংকের পাইকারি পণ্য নীতি বিভাগের প্রধান, মিসেস ভু থি হং নুং বলেছেন যে, ব্যাংকটি এখন শুধু মূলধনই সরবরাহ করছে না, বরং পরামর্শ প্রদান, আর্থিক সমাধান তৈরি এবং নগদ প্রবাহ ব্যবস্থাপনায় সহায়তা করার মতো ক্ষেত্রেও নিজেদের কার্যক্রম প্রসারিত করছে। মিসেস নুং-এর মতে, সরবরাহ শৃঙ্খলে অংশগ্রহণের মাধ্যমে ব্যাংকগুলো ব্যবসা প্রতিষ্ঠানগুলোর নগদ প্রবাহ এবং প্রকৃত কার্যক্রম পর্যবেক্ষণ করতে পারে, যার ফলে শুধুমাত্র জামানতের উপর নির্ভর না করে ঋণ মঞ্জুর করার একটি ভিত্তি তৈরি হয়।

এদিকে, এগ্রিব্যাংকের ক্রেডিট পলিসি বিভাগের উপ-প্রধান মিঃ ভুওং ভ্যান কুইয়ের মতে, কৃষি খাতে ব্যাংকটিও ক্রমান্বয়ে জামানতের ভিত্তিতে ঋণ প্রদান থেকে সরে এসে নগদ প্রবাহ এবং উৎপাদন পরিকল্পনার উপর ভিত্তি করে ঋণ ব্যবস্থাপনার দিকে ঝুঁকছে।

HANH NHUNG - MAI HOA

উৎস: https://www.sggp.org.vn/mo-khoa-von-cho-doanh-nghiep-nho-va-vua-post853654.html