Die Diversifizierung der Finanzierungsquellen verringert den Druck auf die Kreditvergabe der Banken.

(Chinhphu.vn) - Es wird erwartet, dass der Kapitalmarkt und das Vietnam International Finance Centre (VIFC) zwei wichtige Komponenten darstellen, die dazu beitragen werden, den Druck auf das Bankensystem zu verringern und gleichzeitig die Fähigkeit zur Anziehung internationaler Kapitalströme zu erweitern.

Kleine und mittlere Unternehmen (KMU) haben aufgrund fehlender Sicherheiten Schwierigkeiten beim Zugang zu Bankkrediten.

Kleinunternehmen haben Schwierigkeiten, an Kapital zu gelangen.

Laut dem von der vietnamesischen Handelskammer (VCCI) veröffentlichten Wirtschaftsbericht zum vietnamesischen Privatsektor 2025 stellt der Zugang zu Kapital weiterhin eines der größten Hindernisse für Unternehmen dar. Konkret gaben 75,5 % der befragten Unternehmen an, ohne Sicherheiten keine Kredite erhalten zu können.

Der vietnamesische Verband der kleinen und mittleren Unternehmen (KMU) erkennt an, dass KMU aufgrund fehlender Sicherheiten, unzureichender Bonität und komplexer Kreditantragsverfahren Schwierigkeiten beim Zugang zu Bankkrediten haben. Diese Realität erfordert innovative Kreditvergabemethoden, insbesondere da der KMU-Sektor eine zunehmend wichtige Rolle für das Wirtschaftswachstum spielt.

Angesichts der Schwierigkeiten von KMU haben viele Banken zu flexibleren Kreditvergabemodellen übergegangen, die auf dem Cashflow, dem Geschäftsplan und der operativen Leistungsfähigkeit der Unternehmen basieren.

Die Banken setzen zunehmend auf flexiblere Kreditvergabepraktiken.

Herr Hoang Trung Hieu, Direktor des Zentrums für Geschäftsstrategie und Produktentwicklung der KMU-Abteilung der VPBank , sagte, dass die Bank von einem Kreditvergabemodell, das primär auf Sicherheiten basiert, zu einer umfassenderen Bewertung des Geschäftsplans, des Cashflows und der operativen Leistungsfähigkeit der Unternehmen übergeht.

VPBank entwickelt außerdem spezialisierte Kreditpakete für bestimmte Branchen mit verschiedenen flexiblen Finanzierungsmöglichkeiten, wie zum Beispiel Kredite auf Warenbasis, Auftragsbasis, Produktionsverträgen oder unbesicherte Kredite auf Basis von Geschäftsplänen.

Auch im Agrarsektor geht die Bank laut Herrn Vuong Van Quy, stellvertretendem Leiter der Abteilung Kreditpolitik der Agribank , schrittweise von einer Kreditvergabe auf Basis von Sicherheiten zu einer Kreditvergabe über, die auf Cashflow und Produktionsplänen basiert.

SeABank verfolgt einen flexibleren und umfassenderen Ansatz und stellte fest, dass viele Familienbetriebe, die sich in Kleinstunternehmen umwandeln, aufgrund ihres kurzen Bestehens Schwierigkeiten haben und die üblichen Kreditvoraussetzungen nicht erfüllen. Daher hat die Bank ein separates Kreditpaket für Kleinstunternehmen und umgewandelte Familienbetriebe entwickelt, das es Unternehmen ermöglicht, die seit mindestens drei Monaten bestehen, einen Kredit zu beantragen.

Im Agrarsektor geht die Agribank schrittweise von einer Kreditvergabe auf Basis von Sicherheiten zu einer Kreditverwaltung über, die auf Cashflow und Produktionsplänen basiert.

Laut Hoang Quang Phong, Vizepräsident der VCCI, wird der Zeitraum von 2026 bis 2030 von beschleunigten Investitionen geprägt sein und die Grundlage für Wirtschaftswachstum schaffen. Schätzungen der Weltbank und der Asiatischen Entwicklungsbank zufolge beläuft sich der Kapitalbedarf für Klimaanpassungs- und nachhaltige Infrastrukturprojekte in Vietnam auf etwa 15 bis 17 Milliarden US-Dollar pro Jahr, während der Staatshaushalt nur etwa 30 bis 35 % dieses Bedarfs deckt.

Insbesondere der KMU- und Kleinstunternehmenssektor leidet weiterhin unter einem erheblichen Kapitalmangel, der sich auf jährliche Finanzierungslücken in Milliardenhöhe beläuft. Die Beseitigung dieses Kapitalengpasses wird nicht nur die Geschäftsentwicklung ankurbeln, sondern auch das Wirtschaftswachstum im Zeitraum 2026–2030 stärken.

Angesichts dieser Situation schlug Herr Nguyen Ngoc Hoa, Vorsitzender der Ho Chi Minh City Business Association (HUBA), vor, den Kapitalmarkt stark weiterzuentwickeln, um zusätzliche Finanzierungskanäle für große Unternehmen außerhalb des Bankensystems zu schaffen und so die Kreditverfügbarkeit für KMU zu erweitern.

Förderung des Zugangs zu Kapital aus Finanzzentren.

Associate Professor Dr. Nguyen Huu Huan, Vizepräsident des Vietnam International Finance Center in Ho Chi Minh City (VIFC-HCMC), ist der Ansicht, dass der Kapitalmarkt und das Vietnam International Finance Center (VIFC) zwei wichtige Komponenten sein werden, um den Druck auf das Bankensystem zu verringern und gleichzeitig die Fähigkeit zur Anziehung internationaler Kapitalströme zu erweitern.

Derzeit arbeitet VIFC mit der staatlichen Wertpapierkommission an der Entwicklung eines Plans für eine internationale Börse und forscht an der Entwicklung internationaler Anleihemärkte, Infrastrukturanleihen und Kommunalanleihen.

VIFC richtet sich über seine Crowdfunding-Plattform auch an KMU und Startups, wie im Dekret Nr. 324/2025/ND-CP festgelegt. Demnach kann jedes Unternehmen über diesen Kanal maximal 700.000 US-Dollar pro Jahr einwerben.

Associate Professor Dr. Nguyen Huu Huan ist der Ansicht, dass der Kapitalmarkt und das VIFC zwei wichtige Komponenten sein werden, um den Druck auf das Bankensystem zu verringern und gleichzeitig die Fähigkeit zu erweitern, internationale Kapitalströme anzuziehen.

„Dies ist eine wichtige Lösung, da mehr als 90 % der vietnamesischen Unternehmen kleine und mittlere Unternehmen (KMU) sind, die beim Zugang zu Bankkapital mit vielen Schwierigkeiten konfrontiert sind“, kommentierte Herr Huan.

Darüber hinaus plant das VIFC die Entwicklung einer Warenbörse, um Agrarunternehmen und Landwirten eine stärkere Einbindung in die globale Vertriebskette zu ermöglichen, die Abhängigkeit von Zwischenhändlern zu verringern und ihre Preiskontrolle zu verbessern. Laut Herrn Huan liegt der Wettbewerbsvorteil des VIFC-HCMC in den deutlich niedrigeren Betriebskosten im Vergleich zu Singapur und Hongkong (China).

Die Diversifizierung der Kapitalbeschaffungskanäle, die Kombination von Bankkrediten mit Kapitalmärkten und neuen Finanzmodellen dürfte dazu beitragen, den Zugang von Unternehmen zu Kapital zu verbessern und ein nachhaltiges Wirtschaftswachstum in der kommenden Zeit zu fördern.

Nach Angaben der vietnamesischen Staatsbank werden die ausstehenden Kredite an KMU bis Ende April 2026 fast 3,8 Billionen VND erreichen, was etwa 20 % der gesamten ausstehenden Kredite in der gesamten Wirtschaft entspricht.

Le Anh

Quelle: https://baochinhphu.vn/da-dang-hoa-nguon-von-giam-ap-luc-cho-tin-dung-ngan-hang-102260521135732817.htm