Facilitar el acceso a capital para pequeñas y medianas empresas.

El acceso al capital sigue siendo un reto para las pequeñas y medianas empresas (pymes). En medio del auge del sector privado, la comunidad empresarial espera medidas más decisivas por parte de los bancos para garantizar que los flujos de capital satisfagan sus necesidades en el momento oportuno.

A las pequeñas empresas les resulta difícil obtener préstamos.

Según el Informe Económico del Sector Privado de Vietnam 2025, publicado recientemente por la Cámara de Comercio e Industria de Vietnam (VCCI), el acceso al capital sigue siendo uno de los mayores obstáculos para las empresas. El 75,5% de las empresas afirmó no poder obtener financiación sin garantías.

Fabricación de piezas mecánicas auxiliares en la fábrica de maquinaria de precisión Duy Khanh, barrio de Tang Nhon Phu, Ciudad Ho Chi Minh. FOTO: HOANG HUNG

Además, las condiciones crediticias y los costos de capital no son realmente adecuados para el sector privado. Hasta el 56,3% de las empresas considera que las tasas de interés y las condiciones de los préstamos para empresas privadas son más difíciles que para las empresas estatales, mientras que el 46,1% informa que las entidades crediticias imponen condiciones desfavorables. Los procedimientos de solicitud de préstamos también representan una barrera importante, ya que el 45% de las empresas los considera engorrosos, y aún existen costos informales. Estos factores indican que las empresas enfrentan no solo barreras financieras, sino también institucionales para acceder al capital.

Según la Asociación Vietnamita de Pequeñas y Medianas Empresas (PYME), las dificultades que enfrentan las PYME para acceder al crédito bancario se deben a varias barreras: falta de garantías, historial crediticio insuficiente y procedimientos de solicitud de préstamos complejos. Esta realidad exige una reforma en el enfoque del acceso al crédito, especialmente dada la creciente importancia del sector de las PYME para el crecimiento económico.

El profesor Nguyen Trong Hoai, de la Universidad de Economía de Ciudad Ho Chi Minh (UEH), sugirió que, para facilitar el acceso al capital a las pequeñas y medianas empresas (PYME), especialmente cuando carecen de garantías, Vietnam debería tomar como referencia los modelos de financiación abierta basados ​​en datos de algunos países. Por su parte, el Sr. Nguyen Ngoc Hoa, presidente de la Asociación Empresarial de Ciudad Ho Chi Minh (HUBA), propuso impulsar el desarrollo del mercado de capitales para que las grandes empresas dispongan de más canales para obtener financiación fuera de los bancos, creando así mayor margen de crédito para las PYME.

Muchos bancos se han vuelto más flexibles.

Actualmente, la industria vietnamita del plástico genera ingresos de aproximadamente 35.000 millones de dólares, con una proyección de crecimiento de alrededor del 10 % para 2025. Sin embargo, la mayoría de las empresas del sector son pequeñas y medianas empresas (PYME), que requieren un capital circulante significativo para almacenar materias primas, pero que cuentan con una capacidad financiera limitada.

Se observa a trabajadores en la línea de producción de componentes auxiliares en Cat Thai Production and Trading Co., Ltd., en el barrio de Long Phuoc, Ciudad Ho Chi Minh. FOTO: HOANG HUNG

Según el Sr. Hoang Trung Hieu, Director del Centro de Estrategia Empresarial y Desarrollo de Productos para la División de Pymes de VPBank , dadas las elevadas necesidades de capital y las importantes fluctuaciones en la industria del plástico, VPBank está pasando de un modelo de concesión de crédito basado principalmente en garantías a una evaluación más integral del plan de negocios, el flujo de caja y la capacidad operativa de las empresas. El banco ha desarrollado paquetes de crédito especializados para la industria del plástico con diversas opciones de financiación flexibles, como préstamos basados ​​en bienes, pedidos, contratos de producción o préstamos sin garantía basados ​​en planes de negocios.

“Los bancos pueden usar los gránulos de plástico, los pedidos de exportación o los contratos de producción como base para otorgar crédito. Lo más importante es que comprendan la industria y las operaciones comerciales para brindar soluciones adecuadas”, dijo el Sr. Hieu. Según VPBank, en el primer trimestre de 2026, los préstamos pendientes del banco superaron 1 billón de VND, un aumento del 10,2 % en comparación con finales de 2025; los préstamos pendientes al segmento de las PYME aumentaron un 8,4 %.

Según el Banco Estatal de Vietnam , el crédito pendiente a las pequeñas y medianas empresas alcanzó casi 3,8 billones de VND (a finales de abril de 2026), lo que representa aproximadamente el 20% del crédito total pendiente.

Desde otra perspectiva, SeABank señaló que muchos negocios familiares que se están transformando en microempresas enfrentan dificultades debido a su corta antigüedad legal, lo que no cumple con los requisitos habituales de elegibilidad para préstamos del banco. Por lo tanto, el banco ha diseñado un paquete de préstamos específico para microempresas y negocios familiares en proceso de transformación, permitiendo que las empresas con al menos 3 meses de operación sean consideradas para obtener crédito. Según un representante de SeABank, el límite del complemento de capital de trabajo puede extenderse hasta 36 meses; los préstamos para inversión en maquinaria y expansión de fábricas, hasta 120 meses; y los préstamos para la compra o adquisición de bienes inmuebles para fines productivos y comerciales, hasta 300 meses.

Además, los bancos del grupo de los "Cuatro Grandes" también están ampliando su papel en el apoyo a las empresas. Vu Thi Hong Nhung, jefa de Política de Productos Mayoristas de Vietcombank, afirmó que el banco ahora no solo proporciona capital, sino que también se expande al ámbito de la consultoría, el desarrollo de soluciones financieras y el apoyo a la gestión del flujo de caja. Según Nhung, al participar en la cadena de suministro, los bancos pueden observar el flujo de caja y las operaciones reales de las empresas, lo que les permite fundamentar la concesión de crédito en lugar de depender únicamente de las garantías.

Mientras tanto, en el sector agrícola, según el Sr. Vuong Van Quy, subdirector del Departamento de Política Crediticia de Agribank, el banco también está pasando gradualmente de otorgar préstamos basados ​​en garantías a gestionar los préstamos en función del flujo de caja y los planes de producción.

HANH NHUNG - MAI HOA

Fuente: https://www.sggp.org.vn/mo-khoa-von-cho-doanh-nghiep-nho-va-vua-post853654.html