이자율이 곧 인상됩니다

은행들은 일반 예금보다 금리가 높은 양도성예금증서(CD)를 통해 공격적으로 자본을 조달하고 있습니다. 시장은 이러한 신호가 금리 상승으로 이어져 은행의 투입 비용이 증가하고, 결국 대출 금리를 조정하게 될 수 있다는 점을 우려하고 있습니다.

예금증서 경쟁

사이공트엉띤상업은행( Sacombank )은 최근 5조 동(VND) 규모의 예금증서를 발행했습니다. 만기는 7년이며, 첫해 금리는 7.1%입니다. 이후 금리는 시장 상황에 따라 탄력적으로 조정될 예정입니다.

따라서 사콤은행 예금증서는 액면가 100만 동(VND)입니다. 원금은 만기 시 일시불로 지급되고 이자는 매년 정기적으로 지급됩니다. 사콤은행 예금증서 매수자는 만기 전에 원금의 일부 또는 전부를 인출하거나, 양도하거나, 우대 금리로 원금을 담보로 대출받을 수 있다는 점이 주목할 만합니다.

마찬가지로 베트남 공공주식상업은행(PVcomBank)도 개인 고객을 대상으로 연 8%의 고정 금리와 최대 85개월 만기의 예금증서를 발행했습니다. 특히 PVcomBank 예금증서는 최소 액면가가 1천만 동(VND)이며, 기존처럼 연 1회가 아닌 월 1회 이자가 지급됩니다. 즉, 예금증서 소유자는 월 이자 지급 후에도 저축을 계속하여 예금하여 이자 금액을 늘릴 수 있습니다. 실제로 PVcombBank 예금증서 구매자는 은행이 정한 연 8% 금리보다 높은 이자율을 받게 됩니다.

예금증서 발행과 더불어, 많은 은행들이 한동안 경쟁적으로 금리를 인하해 온 예금금리를 인상할 준비를 하고 있습니다. 일부 통계에 따르면, 9월 초부터 최소 6개 시중은행이 단기 예금금리를 인상했습니다.

최근 농업 및 농촌 개발 은행( Agribank )은 1~2개월 저축 금리를 0.2%포인트 인상하여 연 2%로 조정했습니다. 3~5개월 온라인 저축 금리는 0.3%포인트 인상하여 연 2.5%로 조정했습니다. 6~9개월 금리는 0.1%포인트 소폭 인상하여 연 3.3%로 조정했습니다.

MB증권 주식회사(MBS)의 최신 분석 보고서는 은행들이 예금 금리를 인상하고 고금리 예금증서 등 다른 채널을 통해 자금을 유치하는 이유는 다른 투자 채널 대비 저축 채널의 경쟁력을 강화하기 위한 것이라고 지적합니다. MBS 분석팀은 연말에 자본 수요가 급증하는 경우가 잦은 상황에서 신용이 지속적으로 증가하기 때문에 예금 금리가 상승하는 것으로 분석합니다.

연말 자금 수요가 높아 은행들이 예금금리 인상을 서두르는 것으로 전해진다. 사진: 람장

고객들은 대출금리 상승을 우려하고 있습니다.

예금 금리가 인상되었다는 정보에 직면한 일부 사람들은 주택 구매, 지출 또는 사업 운영을 위해 은행에서 돈을 빌렸거나 빌릴 준비를 하고 있는데, 가까운 미래에 산출 금리가 다시 인상될 수 있다는 우려를 표명하고 있습니다.

이와 관련하여 베트남 수출입 상업 합자은행(Eximbank) 이사회 부회장인 쩐 떤 록(Tran Tan Loc) 씨는 각 은행의 자본 구조에 따라 금리 조정 여부를 결정할 것이라고 밝혔습니다. 신용 수요가 급격히 증가할 경우, 은행은 예금자 유치를 위해 장기 예금 금리를 인상해야 할 수도 있고, 향후 예금 금리가 상승할 것으로 예상하여 시장 동향을 예측하여 미리 금리를 인상하는 것이기 때문입니다.

대출 금리가 상승할지 여부는 은행의 투입 비용에 달려 있습니다. 은행이 장기 예금 금리를 인상하는 동시에 "저렴한" 비정기 예금을 대량으로 조달한다고 가정해 보겠습니다. 은행의 투입 비용은 증가하지 않고 대출 금리는 안정적으로 유지될 것입니다.

반면, 은행은 장기 자본이 필요하기 때문에 높은 이자율로 자본을 동원해야 하지만, 소프트 프라이스 예금을 유치할 다른 채널이 없어 투입 비용이 증가하고, 그에 따라 대출 이자율도 확실히 상승할 것입니다." - 로크 씨가 분석하고 논평했습니다.

비엣콤뱅크증권(VCSB)의 리서치 분석 이사인 쩐 민 호앙(Tran Minh Hoang) 씨는 베트남 동(VND)의 매력을 높이기 위해 동원 금리가 인상될 수 있지만, 경제 의 신용 흡수 속도가 느리기 때문에 아직 금리 경쟁이 발생하지는 않았다고 언급했습니다. 따라서 VCSB는 2024년 하반기 대출 금리 수준이 크게 변동하지 않을 것으로 예상합니다. 그러나 대출 금리는 여전히 산업별, 은행별 위험 수준에 따라 차별화되어 있습니다.

다른 관점에서 보면, 금융 전문가이자 은행가인 응우옌 트리 히에우는 신용 성장이 강하지 않은 상황에서 은행들이 여전히 예금 이자율을 인상하거나 고금리 예금 증서를 발행하는 것은 우려스러운 일이라고 우려하고 있습니다.

그에 따르면, 부실채권 증가로 일부 은행들이 자본금을 회수하지 못하고 유동성이 감소하여 자본을 유치하고 현금 흐름을 안정시키기 위해 예금금리를 인상해야 할 가능성이 있습니다. 이는 은행의 운영 비용을 증가시켜 대출금리 상승으로 이어질 수 있습니다.

최근 정부 정례 기자회견에서 베트남 중앙은행 다오 민 투 부총재는 동원 금리는 상승했지만 대출 금리는 하락했다고 평가했습니다. 이는 시중은행들이 기업과 많은 부분을 공유했음을 의미합니다. 예금자에게 더 높은 금리를 지급하기 위해서는 예금이 증가해야 하지만, 대출 금리는 하락함으로써 투입과 산출 간의 격차가 줄어들 것입니다.

부동산 신용 증가

국가 관리 관점에서 베트남 국가은행 호치민시 지점의 응우옌 득 렌 부국장은 2024년 1~7월 동안 도시의 일반 신용이 3.9% 증가했지만 부동산 신용의 성장률은 최대 5.5%에 달했으며, 그 중 주택 대출(사회 주택, 상업 주택, 기타 주택 포함)이 가장 큰 비중을 차지하여 지역 전체 미지불 부동산 신용의 약 57%를 차지했다고 밝혔습니다.

사회주택 대출 잔액은 은행들이 해당 지역 사회주택 사업에 대한 지출을 늘린 2023년 말 대비 78% 증가했습니다. 산업단지(수출가공구역) 인프라 개발, 사무실, 고층 빌딩, 레스토랑, 호텔, 관광지 건설을 위한 대출 등 생산 및 사업에 필요한 부동산 대출이 모두 양호한 성장률을 기록했습니다.

"해당 지역의 부동산 신용 활동 결과는 시장 성장 추세와 관련이 있습니다. 따라서 일부 은행들은 향후 대출 계획을 실행하기 위해 예금 유치를 확대하고 있으며, 이를 통해 모든 분야에서 미상환 대출 증가에 박차를 가하고 있습니다."라고 렌 씨는 말했습니다.

출처: https://nld.com.vn/ruc-rich-tang-lai-suat-huy-dong-196240910221837352.htm