Pelabur asing berusaha untuk pergi lebih mendalam

Satu lagi perjanjian M&A bernilai bilion dolar dalam sektor kewangan pengguna: Pelabur asing berusaha untuk menembusi lebih jauh

Dalam konteks syarikat kewangan menghadapi banyak kesukaran, penurunan permintaan agregat menyebabkan kerugian perniagaan, pelabur asing masih mencari cara untuk menembusi secara mendalam dan cepat mengembangkan bahagian pasaran kredit pengguna mereka di Vietnam.

Selepas 15 tahun beroperasi, Home Credit Vietnam dipercayai oleh lebih 15 juta pelanggan.

Menarik berbilion dolar dalam modal asing

Pada 28 Februari, SCB X Bank Thailand secara rasmi mengesahkan pengambilalihan 100% modal piagam Home Credit Vietnam. Jumlah nilai transaksi ialah VND20,973 bilion (bersamaan dengan USD860 juta). Urus niaga di atas dijangka selesai pada separuh pertama 2025, selepas diluluskan oleh pihak berkuasa berwibawa di Vietnam dan Thailand.

Dalam satu kenyataan, Encik Arthid Nanthawithaya, Ketua Pegawai Eksekutif SCB X, berkata: "Transaksi ini menandakan permulaan pengembangan SCB X ke Vietnam, sebuah negara dengan penduduk lebih daripada 100 juta orang."

Home Credit Vietnam dimiliki oleh kumpulan pelaburan antarabangsa PPF, dan telah beroperasi sejak 2009. Di Vietnam, Home Credit ialah salah satu syarikat terkemuka dalam sektor kewangan pengguna, memegang bahagian pasaran kedua terbesar, menyumbang kira-kira 14% daripada jumlah nilai pasaran. Di samping itu, Syarikat telah memberi tumpuan khusus pada mempromosikan strategi kepimpinan digitalnya dalam beberapa tahun kebelakangan ini.

"Home Credit Vietnam telah berkembang pesat untuk menjadi peneraju pasaran sejak penubuhannya 15 tahun yang lalu. Saya ingin mengucapkan tahniah kepada rakan sekerja saya kerana berjaya membina perniagaan yang dipercayai oleh lebih daripada 15 juta pelanggan. Ini akan menjadi permulaan baharu yang menarik. Kami sedang bersedia untuk peralihan dan saya yakin Syarikat akan menjadi lebih berjaya," kata Encik Radek Pluhar, Ketua Pegawai Eksekutif Home Credit Group.

Pasaran kewangan pengguna Vietnam masih mempunyai banyak potensi untuk dibangunkan. Pada 2024, pasaran dijangka berkembang, dengan tiga faktor: penggunaan domestik, pelaburan awam dan eksport terus menjadi pemacu utama pertumbuhan.

Pemeroleh Home Credit Vietnam ialah SCB (di bawah SCB X) - bank tertua di Thailand dan salah satu bank awam terkemuka, menyediakan perkhidmatan kewangan terpelbagai melalui rangkaian cawangan seluruh negara dalam semua segmen, termasuk pemborong, perusahaan kecil dan sederhana serta perkhidmatan perbankan runcit. Oleh itu, kumpulan ini berjanji untuk menembusi secara mendalam ke dalam sektor kewangan pengguna Vietnam.

Oleh itu, selepas perjanjian penggabungan dan pengambilalihan (M&A) lebih daripada 1 bilion USD antara Syarikat Pembiayaan Pengguna SMBC (SMBCCF) yang menerima pemindahan 49% modal di FE Credit daripada VPBank , pemindahan Home Credit Vietnam oleh Home Credit Group kepada SCB X dianggap sebagai perjanjian kedua terbesar dalam sektor kewangan - pengguna setakat ini. Pada masa jualan modal pada akhir tahun 2021, Kredit FE bernilai sehingga 2.8 bilion USD dan VPBank boleh memperoleh hampir 1.4 bilion USD daripada perjanjian ini.

Bagaimanapun, di mata pakar kewangan, perkara yang paling berharga di sini bukanlah jumlah besar modal yang diperoleh, tetapi penampilan di pasaran Vietnam SMBCCF (di bawah SMBC) - gergasi kewangan pengguna terkemuka di Jepun dan Asia. SMBC ialah salah satu daripada tiga kumpulan kewangan dan perbankan terbesar di Jepun, beroperasi di 40 negara di seluruh dunia.

Vietnam adalah pasaran utama

Encik Jun Ohta, Pengarah Besar Kumpulan SMBC, mengesahkan bahawa Vietnam adalah salah satu pasaran utama. Urus niaga SMBCCF yang menerima pemindahan 49% modal di FE Credit daripada VPBank adalah bukti keyakinan pelabur asing terhadap potensi pertumbuhan Vietnam.

Malah, bukan sahaja tawaran di atas, malah sebelum itu, ramai pelabur asing telah mencurahkan modal ke dalam sektor kewangan dan pengguna Vietnam.

Jumlah VND 4,300 bilion ialah nilai transaksi untuk memindahkan 100% sumbangan modal SeABank di Post and Telecommunication Finance Company Limited (PTF) kepada Syarikat Kewangan AEON Jepun pada akhir 2023. Perjanjian itu dijangka membawa kecekapan kepada kedua-dua pihak. Encik Kenji Fujita, Pengerusi dan Pengarah Besar AEON Financial, menilai Vietnam adalah sebuah negara yang mempunyai penduduk muda dan kadar pertumbuhan ekonomi yang pantas berbanding negara lain di rantau ini. Selain menyediakan pinjaman peribadi, PTF juga merancang untuk mengeluarkan kad kredit pada masa hadapan. "Kami akan menyumbang sebanyak mungkin kepada pasaran kewangan Vietnam dengan pengetahuan yang telah kami kumpulkan di Jepun dan negara-negara Asia yang lain," kata Encik Kenji.

Sementara itu, pemimpin SeABank berkata bahawa Bank akan mempunyai lebih banyak sumber kewangan untuk melabur dalam teknologi, mencipta produk yang lebih baik dan membawa lebih banyak faedah kepada pelanggan.

Satu lagi perjanjian M&A ialahSHB menjual 100% modal piagam SHB Finance kepada rakan kongsinya Krungsri dari Thailand. Jumlah nilai perjanjian itu dianggarkan kira-kira VND 3,600 bilion. SHB menyelesaikan pemindahan 50% daripada modal ekuitinya di SHB Finance kepada Krungsri pada Jun 2023. Krungsri ialah ahli Kumpulan MUFG (Jepun), memegang 76.88% modal.

Sebelum ini, pada Mac 2023, UOB mengumumkan bahawa ia telah menyelesaikan pembelian bahagian perbankan pengguna Citigroup di Vietnam, termasuk portfolio pinjaman tidak bercagar dan bercagar, perniagaan pengurusan aset dan perbankan deposit runcit. Dengan setiap nilai urus niaga mencecah beribu-ribu bilion VND, kumpulan industri perkhidmatan kewangan telah ditarik ke puncak aktiviti M&A pada 2023, mewujudkan titik terang baharu untuk pertumbuhan pasaran.

HD Saison Co., Ltd. juga menjual 49% daripada modalnya kepunyaan Credit Saison Group; Shinsei Group memegang 49% saham Mcredit (MB); Syarikat Lotte Finance membeli 100% daripada Techcom Finance Company Limited (Techcom Finance); Pengambilalihan 100% ekuiti dalam Prudential Vietnam Finance Company Limited oleh Shinhan Card Company Limited, kini dinamakan semula sebagai Shinhan Vietnam Finance Company... Pada masa ini, beberapa bank bercadang untuk melepaskan modal daripada syarikat kewangan pengguna seperti MSB yang merancang untuk menjual 100% modal di Community Finance Company Limited (FCCOM).

Dalam 5 tahun yang lalu, kredit pengguna telah berkembang dengan kukuh, dengan kadar pertumbuhan purata kira-kira 20%/tahun. Walau bagaimanapun, skala pinjaman pengguna terkumpul di Vietnam hanya menyumbang kira-kira 27.17% daripada KDNK berbanding kadar purata 60-70% daripada KDNK di negara-negara di rantau Asia. Pakar mengatakan bahawa pasaran kewangan pengguna Vietnam masih mempunyai banyak potensi untuk dibangunkan. Pada 2024, pasaran dijangka berkembang kerana, menurut pakar, tiga faktor: penggunaan domestik, pelaburan awam, dan eksport terus menjadi pemacu utama pertumbuhan. Khususnya, penggunaan domestik digalakkan untuk dipromosikan melalui banyak penyelesaian untuk merangsang penggunaan, termasuk penyelesaian untuk mengembangkan kredit pengguna.

"Dalam jangka panjang, perlu ada undang-undang yang berasingan untuk institusi kredit bukan bank (syarikat kewangan). Di samping itu, adalah perlu untuk meningkatkan lagi piawaian untuk aktiviti pemberian pinjaman dan kutipan hutang pengguna. Membina koridor undang-undang yang lengkap akan membantu pasaran kewangan pengguna berkembang dengan sihat dan adil, mewujudkan kepercayaan kepada pelabur," kata Dr Can Van Luc, pakar kewangan dan perbankan.

Sumber