Resolução 79 - A 'pista de pouso' para os bancos romperem as barreiras (Parte 2)

Os recursos de capital adicionais provenientes da Resolução 79 sobre o desenvolvimento da economia estatal (Resolução 79) não só ajudam os bancos comerciais estatais a expandir sua capacidade de crédito e aprimorar suas capacidades financeiras, como também abrem oportunidades para uma participação mais expressiva no cenário financeiro internacional. Contudo, juntamente com essas oportunidades, surgem pressões significativas em relação à governança, à tecnologia, aos padrões internacionais e à eficiência da utilização do capital.

Artigo 2: À medida que os bancos vietnamitas aceleram a integração financeira

A respeito desse assunto, um repórter da VNA (Agência de Notícias do Vietnã) entrevistou a Professora Associada Dra. Nguyen Thuy Duong, Chefe do Departamento Bancário da Academia Bancária.

Profª. Dra. Nguyen Thuy Duong, Chefe do Departamento Bancário da Academia Bancária. Foto: hvnh.edu.vn

Senhora, de que forma a Resolução 79, que permite a utilização das receitas provenientes da privatização e da alienação de ativos para aumentar o capital social, afetará a capacidade financeira dos bancos comerciais estatais?

A Resolução 79, que permite o uso da receita proveniente da privatização e da alienação de ativos para aumentar o capital social, representa um impulso de entrada de capital extremamente oportuno e importante para os bancos comerciais estatais. O impacto dessa política é claramente demonstrado por meio de três aspectos principais.

Em primeiro lugar, melhora a adequação de capital. Permitir que os bancos comerciais estatais utilizem os recursos provenientes de privatizações e desinvestimentos para complementar diretamente o seu capital social melhorará significativamente o seu índice de adequação de capital (IAC), atendendo melhor a padrões internacionais como Basileia II e Basileia III, e fortalecendo a sua resiliência a riscos sistêmicos.

Em segundo lugar, ampliar o escopo para o crescimento do crédito. O aumento do capital social ajuda os bancos comerciais estatais a aprimorarem sua capacidade de fornecer capital à economia , especialmente aos setores prioritários definidos pelo Estado, garantindo, ao mesmo tempo, que o crescimento do crédito esteja atrelado à segurança do capital e à estabilidade do sistema.

Em terceiro lugar, manter o papel de liderança do Estado e reforçar a competitividade internacional é fundamental para que os bancos comerciais estatais melhorem suas classificações de crédito internacional, reduzam o custo de captação de capital estrangeiro, aumentem sua competitividade com os bancos da região e mantenham a posição de liderança no mercado do grupo de bancos comerciais estatais.

Caso os bancos comerciais estatais recebam um aumento de capital significativo, como se prevê que sua estratégia de crescimento de crédito será afetada, senhora?

Com o aumento de capital, as estratégias de empréstimo dos bancos comerciais estatais provavelmente sofrerão mudanças significativas.

Assim, com capital adicional, os bancos podem atuar como financiadores principais de projetos de infraestrutura nacional, projetos energéticos essenciais ou programas governamentais , em vez de terem que cofinanciar (empréstimos sinérgicos) ou serem limitados por limites de crédito como antes, devido a restrições de capital e índices de adequação de capital.

Além disso, as estratégias de crédito podem priorizar a transição energética e projetos de desenvolvimento sustentável (ESG). Essa é uma tendência necessária tanto para atingir objetivos políticos quanto para alavancar o financiamento verde de organizações internacionais.

Além disso, o grande capital permite que os bancos invistam fortemente em tecnologia, alterando assim a estrutura de seu portfólio, reduzindo gradualmente sua dependência do crédito corporativo e se voltando fortemente para o varejo e para as pequenas e médias empresas (PMEs) com base em plataformas digitais para diversificar o risco e gerenciar o risco de crédito de forma centralizada.

No contexto atual, que recomendações você tem para o órgão regulador em relação à implementação da política monetária para que esteja em consonância com o espírito da Resolução 79?

Em primeiro lugar, o Banco Central do Vietname continua a gerir os limites de crédito de forma mais flexível, passando gradualmente a adotar uma gestão baseada na capacidade de capital, no rácio de adequação de capital (CAR) e na qualidade da governação de cada banco, em consonância com o roteiro de Basileia III. O aumento de capital previsto na Resolução 79 facilitará este processo. À medida que a capacidade de capital e a resiliência ao risco dos bancos melhoram, o Banco Central do Vietname pode priorizar o crescimento do crédito para as instituições com boas reservas de capital, governação transparente e controlo de risco eficaz. Esta abordagem está alinhada com as normas internacionais e contribui para melhorar a qualidade do crescimento do crédito no sistema.

Ao mesmo tempo, o Banco Central do Vietnã precisa gerir a política monetária com flexibilidade, coordenando vários instrumentos e vinculando-os estreitamente à política fiscal, a fim de direcionar os fluxos de crédito para setores estratégicos essenciais e projetos prioritários nacionais; apoiando, assim, o crescimento, garantindo a estabilidade macroeconômica e os principais equilíbrios da economia.

Atualmente, muitos bancos planejam estabelecer filiais em centros financeiros internacionais no Vietnã. Quais oportunidades e desafios a Resolução 79 apresenta para esses bancos, Senhora?

É fácil perceber que a Resolução 79 está abrindo muitas oportunidades para os bancos que atuam em centros financeiros internacionais. Isso porque esses centros operam segundo práticas internacionais, com exigências muito elevadas em relação a classificações de crédito e capacidade financeira. O capital adicional proveniente da Resolução 79 ajuda os bancos a atenderem aos requisitos legais para estabelecer uma subsidiária independente nesses centros.

Além disso, com uma reserva de capital substancial, os bancos subsidiários em centros financeiros internacionais estão bem equipados para fornecer serviços financeiros de alta qualidade, como banco de investimento, banco privado, subscrição de títulos internacionais e financiamento de cadeias de suprimentos globais... Todas essas são áreas que exigem altos níveis de capital, governança e padrões operacionais.

Além disso, a sólida capacidade financeira do banco matriz proporcionará uma vantagem reputacional e financeira para o banco subsidiário, permitindo atrair empresas multinacionais e grandes fluxos de investimento estrangeiro direto (IED) para o centro financeiro internacional.

Apesar das oportunidades, os desafios também são significativos. O principal deles é a pressão para alcançar a rentabilidade. Injetar grandes quantidades de capital em um banco subsidiário em um centro financeiro internacional significa maior pressão sobre a eficiência financeira. As operações iniciais em um centro financeiro internacional normalmente envolvem custos elevados; sem uma estratégia de produto sólida, o banco pode enfrentar pressão de curto prazo sobre a eficiência da utilização do capital.
Além disso, nos centros financeiros internacionais, os bancos subsidiários devem operar em total conformidade com as melhores práticas internacionais (como Basileia III e IFRS). Isso representa um desafio em termos de sistemas de tecnologia da informação bancária essenciais e exige uma força de trabalho altamente qualificada para atender aos padrões internacionais de gestão.

Muito obrigada, senhora!

Artigo final: O desafio da gestão após o impulso.

Fonte: https://baotintuc.vn/tai-chinh-ngan-hang/nghi-quyet-79-duong-bang-cho-ngan-hang-but-pha-bai-2-20260519165158319.htm