FiinRatings anunță un rating de credit pentru MSB cu perspectivă stabilă

(Dan Tri) - FiinRatings a anunțat primul rating de credit al Vietnam Maritime Commercial Joint Stock Bank (MSB) la „A” cu o perspectivă „Stabilă”, bazat pe poziția sa comercială, profilul de capital și profitabilitatea, poziția de risc, gestionarea capitalului și lichiditatea.

Conform FiinRatings, ratingurile de mai sus reflectă așteptarea că profilul de credit al băncii va rămâne stabil în următoarele 12-24 de luni. Profilul de credit al MSB este consolidat în prezent de o bază solidă a afacerii, un buffer de capital superior mediei industriei, precum și o profitabilitate stabilă. De asemenea, banca și-a îmbunătățit capacitatea de a gestiona datoriile neperformante și gestionarea riscurilor, menținând în același timp accesul la surse diverse de finanțare și o poziție adecvată de lichiditate.

FiinRatings acordă ratingului de credit inițial MSB la A, cu perspectivă stabilă (Foto: MSB)

În ceea ce privește poziția comercială, FiinRatings a acordat MSB calificativul „Adecvat”, reflectând capacitatea sa operațională stabilă, cu o structură de venituri diversificată și o bază de clienți în continuă expansiune. În perioada 2020-2024, MSB și-a sporit concurența puternică în segmentul de creditare pentru IMM-uri, crescându-și astfel cota de piață și consolidându-și poziția în grupul bancar privat de dimensiuni medii.

În ceea ce privește totalul creditelor restante, în 2024, banca a menținut o creștere ridicată a creditării - 18,3%, depășind media industriei de 15,1%. Se prognozează că în perioada 2025-2026, MSB va continua să mențină o creștere a creditării la 19,5%. În plus, FiinRatings a subliniat că punctul culminant în structura veniturilor MSB este creșterea puternică a veniturilor fără dobânzi, în care tranzacționarea valutară reprezintă o pondere ridicată și contribuie cu 27% la veniturile fără dobânzi în 2024.

În ceea ce privește profilul de capital și profitabilitatea, FiinRatings a acordat, de asemenea, calificativului MSB „Bun”, reflectând un buffer de capital puternic care va continua să fie menținut datorită unei profitabilități superioare față de cea din industrie. Raportul de adecvare a capitalului (CAR) al MSB la 31 decembrie 2024 este de 12,4%, mai mare decât mediana industriei (11,9%). FiinRatings se așteaptă ca MSB să mențină un raport CAR stabil în intervalul 12-13%, având în vedere rata actuală ridicată a capitalului Tier 1.

FiinRatings evaluează profilul de capital și profitabilitatea MSB la „Bune” (Foto: MSB)

În ceea ce privește profitabilitatea, se evaluează că MSB are o marjă de profit și o rentabilitate mai mari decât media și a rămas stabilă timp de mulți ani. Deși tendința ratei dobânzii la credite a scăzut treptat din 2022, banca a menținut o marjă a dobânzii nete (MNI) și o rentabilitate a activelor (ROA) mai mari decât media industriei în ultimii 5 ani, ajungând la 3,7% și, respectiv, 1,9% în 2024.

MSB nu se concentrează doar pe profitabilitate, ci și pe gestionarea riscurilor. FiinRatings evaluează poziția de risc a MSB ca fiind „Adecvată”, subliniind implementarea eficientă de către bancă a mecanismelor de gestionare a riscurilor, în special în gestionarea datoriilor neperformante. FiinRatings se așteaptă ca MSB să continue să controleze bine calitatea creditelor și să reducă raportul dintre activele problematice și totalul creditelor restante acordate clienților.

Un alt factor important menționat de FiinRatings în primul raport de rating de credit al MSB este mobilizarea capitalului și lichiditatea. FiinRatings a evaluat acest criteriu al băncii ca fiind „Adecvat”, reflectând capacitatea de a accesa diverse surse de capital la costuri rezonabile. MSB a crescut în mod proactiv mobilizarea de capital de la instituțiile financiare internaționale cu termene lungi de la 5 la 9 ani, cu o limită totală de mobilizare de până la 6.500 miliarde VND începând cu primul trimestru al anului 2025, sprijinind împrumuturile verzi pentru a servi obiectivelor de dezvoltare durabilă ale băncii.

Cu un cost al fondurilor menținut la 3,3%, MSB își menține poziția competitivă printre primele bănci private. Raportul CASA al MSB este, de asemenea, semnificativ mai mare decât mediana industriei (12,2%), ajungând la 26,4% până la sfârșitul anului fiscal 2024.

FiinRatings a menționat, de asemenea, că, dacă MSB continuă să își îmbunătățească poziția comercială printr-o îmbunătățire clară a cotei de piață a depozitelor și o creștere puternică a creditelor acordate clienților, consolidându-și în același timp rezervele de capital și menținând o profitabilitate mai mare decât media industriei, banca ar putea fi luată în considerare pentru o îmbunătățire a ratingului de credit în viitor.

Cu un rating de credit „A” și o perspectivă de rating stabilă, MSB își confirmă capacitatea financiară și poziția solidă pe piață, concentrându-se pe o strategie de dezvoltare durabilă, promovând activitățile de creditare pentru persoane fizice și IMM-uri conform unei strategii pe termen lung, dezvoltând în același timp produse financiare inovatoare pentru a spori valoarea pentru parteneri, acționari și clienți.

Pentru detalii despre raportul FiinRatings, consultați: https://fiinratings.vn/RatingDetail/2147

Sursă: https://dantri.com.vn/kinh-doanh/fiinratings-cong-bo-xep-hang-tin-nhiem-a-cho-msb-voi-trien-vong-on-dinh-20250618150431486.htm