สินเชื่อผู้บริโภคที่มีดอกเบี้ย “มหาศาล”

กำไรของบริษัทผู้บริโภคบางแห่งกำลังเติบโตอย่างแข็งแกร่งอีกครั้ง และการฟื้นตัวของความต้องการทุนของผู้บริโภคที่คาดว่าจะเกิดขึ้นจะส่งผลดีต่อกำไรในปีนี้

ตลาดการเงินเพื่อผู้บริโภคของเวียดนามยังคงแสดงให้เห็นถึงความน่าดึงดูดใจที่แข็งแกร่ง โดยมียอดสินเชื่อคงค้างรวมที่ครอบคลุมถึง 2.8 ล้านพันล้านดอง

เพิ่มผลกำไร

บริษัท โฮมเครดิตเวียดนามไฟแนนซ์ จำกัด เพิ่งประกาศรายงานทางการเงินที่ผ่านการตรวจสอบแล้วสำหรับปี 2024 ต่อตลาดหลักทรัพย์ ฮานอย (HNX) รายงานดังกล่าวแสดงให้เห็นว่ายอดสินเชื่อคงค้างทั้งหมดของบริษัทในปี 2024 เพิ่มขึ้น 12.4% เมื่อเทียบกับปีก่อนหน้า ซึ่งเป็นผลมาจากการส่งเสริมการปล่อยสินเชื่อให้กับลูกค้ารายบุคคล อัตราส่วนหนี้สูญลดลงอย่างรวดเร็วเหลือ 1.76% ณ สิ้นปี 2024 จาก 2.49% ในปี 2023 และต่ำกว่าค่าเฉลี่ยของบริษัทการเงินมาก

ที่น่าสังเกตคือ Home Credit Vietnam บันทึกกำไรหลังหักภาษี 1,290 พันล้านดอง เพิ่มขึ้น 3.5 เท่าจากปี 2023 (375 พันล้านดอง) เพียง 1 ปีหลังจากประกาศการขายให้กับธนาคารแห่งประเทศไทย (SCB) บริษัทกล่าวว่าผลลัพธ์ดังกล่าวมาจากประสิทธิภาพของกลยุทธ์ทางธุรกิจที่ยืดหยุ่นและความสามารถในการบริหารความเสี่ยง กำไรในเชิงบวกยังสะท้อนถึงภาพของตลาดการเงินเพื่อผู้บริโภคที่ฟื้นตัวหลังจากช่วงเวลาที่ยากลำบากอีกด้วย

HDBank เปิดเผยว่าในปี 2024 ธนาคารจะมีกำไรก่อนหักภาษี 16,730 พันล้านดอง เพิ่มขึ้น 28.5% เมื่อเทียบกับปี 2023 และจะบรรลุเป้าหมาย 106% ของแผนที่ผู้ถือหุ้นมอบหมาย โดยเฉพาะอย่างยิ่งในกลุ่มธุรกิจการเงินเพื่อผู้บริโภค บริษัทในเครือ HD Saison (HDBank ถือหุ้น 50%) ยังคงยืนยันตำแหน่งผู้นำในตลาดในแง่ของกำไร โดยทำกำไรก่อนหักภาษีได้ 1,200 พันล้านดอง เพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็ว 83.9% เมื่อเทียบกับปี 2023 ผลลัพธ์นี้แสดงให้เห็นถึงกลยุทธ์การพัฒนาอย่างยั่งยืนของ HD Saison ความสามารถในการรักษาการเติบโตสูง และการจัดการความเสี่ยงที่มีประสิทธิภาพอีกครั้ง

ในขณะเดียวกัน จากรายงานการตรวจสอบประจำปี 2024 ระบุว่า FE Credit มีกำไรก่อนหักภาษีเกือบ 515,000 ล้านดอง การฟื้นตัวอย่างแข็งแกร่งหลังจากช่วงการปรับโครงสร้างนี้มาจากการเติบโตของสินเชื่อ ความพยายามในการปรับปรุงคุณภาพสินทรัพย์ เพิ่มประสิทธิภาพต้นทุนและการจัดการความเสี่ยง และการจัดเก็บหนี้ที่มีประสิทธิภาพ นี่คือผลลัพธ์จากกระบวนการปรับโครงสร้างอย่างครอบคลุมเป็นเวลาสองปี (2023, 2024) และการสนับสนุนจากสถาบันการเงินในประเทศและต่างประเทศขนาดใหญ่สองแห่ง ได้แก่ VPBank และ SMBC Consumer Finance Company (SMBC CF ภายใต้ Sumitomo Mitsui Financial Group)

บริษัท Vietcap Securities ชื่นชมผลกระทบเชิงบวกของ FE Credit ต่ออัตรากำไรสุทธิจากดอกเบี้ย (NIM) และคุณภาพสินทรัพย์ของธนาคารที่ควบรวมกิจการ นอกจากนี้ รายได้ที่ไม่ใช่ดอกเบี้ยของธนาคารที่ควบรวมกิจการยังได้รับประโยชน์จากความพยายามฟื้นฟูของบริษัทการเงินอีกด้วย

ตามรายงานผลการดำเนินงาน กำไรก่อนหักภาษีของบริษัท EVNFinance ในไตรมาสที่ 4 ปี 2567 สูงถึงกว่า 166 พันล้านดอง และกำไรสะสมทั้งปี 2567 สูงถึง 703.7 พันล้านดอง

แรงบันดาลใจสำหรับปี 2025

ผู้บริหารของ FE Credit กล่าวว่าในปี 2025 บริษัทมีเป้าหมายที่จะรักษาโมเมนตัมการเติบโตและพัฒนาอย่างยั่งยืน ในเวลาเดียวกัน บริษัทยังคงปรับปรุงรูปแบบธุรกิจ ควบคุมความเสี่ยงด้านสินเชื่อ กระจายพอร์ตโฟลิโอผลิตภัณฑ์ มุ่งเน้นไปที่การเปลี่ยนแปลงทางดิจิทัล และปรับปรุงประสบการณ์ของลูกค้าในระดับใหญ่ SMBC ซึ่งมีวิสัยทัศน์ระดับโลกและประสบการณ์การจัดการทางการเงินระดับนานาชาติ ยังคงเปิดโอกาสมากมายเพื่อก้าวไปข้างหน้าอย่างต่อเนื่อง ด้วยความต้องการเงินทุนที่เพิ่มขึ้น VPBank คาดว่าตั้งแต่ปี 2025 กำไรของ FE Credit จะกลับมาอยู่ที่ 3,000-4,000 พันล้านดองก่อนหักภาษี

สภาพแวดล้อมที่เอื้ออำนวยต่อสินเชื่อผู้บริโภค

ในปี 2568 รัฐบาลตั้งเป้าการเติบโตของ GDP ไว้ที่ 8% หรือมากกว่านั้น ขณะที่ภาคธนาคารตั้งเป้าการเติบโตของสินเชื่อที่ 16% ซึ่งจะก่อให้เกิดสภาพแวดล้อมที่เอื้ออำนวยต่อสินเชื่อผู้บริโภค เนื่องจากการจ้างงานและรายได้ของแรงงานเพิ่มขึ้น และอำนาจซื้อของประชาชนดีขึ้น ขณะเดียวกัน นโยบายการเงินและการคลังแบบขยายตัวยังคงสนับสนุนความต้องการสินเชื่อของผู้บริโภคอย่างแข็งแกร่ง สร้างโอกาสมากมาย

ตลาดสินเชื่อเพื่อผู้บริโภคในเวียดนามยังคงดึงดูดลูกค้าได้ดี โดยยอดสินเชื่อคงค้างของสินเชื่อเพื่อผู้บริโภคสูงถึง 2.8 ล้านล้านดอง คิดเป็น 20% ของยอดสินเชื่อคงค้างทั้งหมดของเศรษฐกิจโดยรวมเมื่อกลางปีที่แล้ว โดยธนาคารพาณิชย์เป็นผู้ให้สินเชื่อ 94% และบริษัทสินเชื่อเพื่อผู้บริโภคมีส่วนสนับสนุนประมาณ 4.8% โดยมียอดสินเชื่อคงค้างรวม 139,000 ล้านดอง ดังนั้น สินเชื่อเพื่อผู้บริโภคยังคงขึ้นอยู่กับระบบธนาคารเป็นอย่างมาก ในขณะที่บริษัทสินเชื่อแม้จะมีบทบาทสำคัญในการเข้าถึงกลุ่มลูกค้าที่มีรายได้น้อย แต่ก็ประสบปัญหาหลายประการ

ศักยภาพการเติบโตของอุตสาหกรรมการเงินเพื่อผู้บริโภคในเวียดนามยังคงสูงมาก ตามรายงานของ FiinGroup อัตราการเจาะตลาดสินเชื่อเพื่อผู้บริโภคของเวียดนามยังค่อนข้างต่ำเมื่อเทียบกับประเทศอื่นๆ ในภูมิภาคเอเชียแปซิฟิก ซึ่งบ่งชี้ถึงศักยภาพการเติบโตที่สูงมาก เมื่อเข้าสู่ปี 2025 คาดว่าอุตสาหกรรมการเงินเพื่อผู้บริโภคโดยรวมจะฟื้นตัวเร็วขึ้น เนื่องจากสภาพแวดล้อมมหภาคดีขึ้น ความต้องการของผู้บริโภคและรายได้ครัวเรือนดีขึ้น

บริษัทหลักทรัพย์ MBS คาดการณ์ว่าสินเชื่อผู้บริโภคจะฟื้นตัวในปี 2568 จากการฟื้นตัวของเศรษฐกิจ การเติบโตของ GDP ที่เพิ่มขึ้น และรายได้ครัวเรือนที่เพิ่มขึ้น ปัจจัยเหล่านี้จะช่วยกระตุ้นความต้องการสินเชื่อผู้บริโภคอย่างมาก นอกจากนี้ นโยบายสนับสนุนและปฏิรูปของรัฐบาลในภาคการเงินผู้บริโภคจะกระตุ้นความต้องการสินเชื่อ โดยเฉพาะสินเชื่อที่มีมูลค่าต่ำกว่า 100 ล้านดอง ลูกค้าไม่จำเป็นต้องจัดทำแผนการใช้เงินทุนโดยละเอียด

อย่างไรก็ตาม นักวิเคราะห์ทางการเงินระบุว่า แม้ว่าตลาดสินเชื่อผู้บริโภคจะอยู่ในช่วงฟื้นตัว แต่ตลาดยังคงเผชิญกับความท้าทายที่สำคัญ การละเมิดกฎเกณฑ์จากปีที่ผ่านมาทำให้ลูกค้าระมัดระวังสินเชื่อผู้บริโภค โดยเฉพาะบริษัทการเงิน การขยายสินเชื่อผู้บริโภคให้กับลูกค้าที่มีรายได้น้อยหรือผู้ที่มีประวัติเครดิตไม่ดีมีความเสี่ยงสูงที่จะเกิดหนี้เสีย ดังนั้น จึงต้องระมัดระวัง

ที่มา: https://baodautu.vn/tin-dung-tieu-dung-lai-khung-d264595.html