Kedua jaringan penyelundupan emas ini dipimpin oleh Nguyen Thi Minh Phung (lahir tahun 1981, dari Binh Dinh) dan Nguyen Thi Kim Phuong (lahir tahun 1985, dari Tây Ninh ). Para terdakwa diadili di Pengadilan Rakyat Kota Ho Chi Minh atas tuduhan penyelundupan.

Berdasarkan dakwaan, terdakwa Nguyen Thi Minh Phung adalah pekerja lepas di Ho Chi Minh City; Nguyen Thi Kim Phuong adalah pekerja lepas di Tay Ninh dan Nguyen Thi Thuy Hang adalah pemilik toko emas Kim Oanh Hang di Kota Tay Ninh.

Para terdakwa ini tidak diizinkan mengimpor emas mentah (batangan) dari Kamboja ke Vietnam untuk dijual. Selama menjalankan bisnisnya, para terdakwa menyadari bahwa harga emas di pasar Vietnam lebih tinggi daripada harga emas di Kamboja, sehingga mereka bernegosiasi dan sepakat untuk menerima pesanan penjualan emas selundupan kepada pemilik toko emas domestik; kemudian menghubungi warga Kamboja dan Nguyen Thi Ngoc Giau (seorang penduduk perbatasan, yang tinggal di gerbang perbatasan Chang Riec, Provinsi Tây Ninh) untuk memesan emas selundupan dari Kamboja agar dibawa kembali ke Vietnam melalui gerbang perbatasan Chang Riec untuk dijual kembali demi keuntungan.

Para terdakwa dituduh membentuk dua jaringan penyelundupan emas. Salah satu jaringan dipimpin oleh Nguyen Thi Minh Phung, yang berhubungan dengan Nguyen Thi Ngoc Giau dan membujuk 20 orang untuk bergabung dalam jaringan penyelundupan 4.830 kg emas batangan, senilai lebih dari VND6,644 miliar, dari Kamboja ke Vietnam, antara Agustus dan September 2022.

Jaringan lain yang dipimpin oleh Nguyen Thi Kim Phuong, bersama dengan Nguyen Thi Ngoc Giau, memikat lima orang lainnya untuk menyelundupkan 1.320 kg emas batangan, senilai VND1,817 miliar, dari Kamboja ke Vietnam antara Juli dan September 2022.

Pada tanggal 28 September 2022, Badan Investigasi Kementerian Keamanan Publik memantau dan mengawasi seluruh proses pengangkutan dan impor emas oleh subjek dari Kamboja ke Vietnam untuk konsumsi dan mengeluarkan perintah penggeledahan darurat terhadap 2 kendaraan dari 2 kelompok subjek segera setelah pengiriman dan penerimaan emas di Jalan Hong Lac, Distrik Tan Binh, Kota Ho Chi Minh.

Polisi menangkap sejumlah tersangka dan memperluas penyelidikan kasus tersebut, dengan terus mengadili lebih dari 20 orang lainnya yang terlibat dalam dua jaringan penyelundupan emas yang disebutkan di atas.

Menurut dokumen investigasi, jaringan pertama yang dipimpin Nguyen Thi Minh Phung menerima perintah untuk menjual emas ke sejumlah pelanggan dan kemudian memesan emas selundupan dari warga negara Kamboja untuk dibawa melalui gerbang perbatasan Chang Riec untuk pengiriman.

Dalam jaringan penyelundupan ini, Nguyen Thi Ngoc Giau mengarahkan dan mengatur 3 orang lainnya untuk mentransfer USD ke Kamboja untuk membeli emas dan membawanya kembali ke Vietnam, melalui gerbang perbatasan Chang Riec untuk mengirimkan emas ke Phung.

Sebanyak 22 orang terdakwa dalam jaringan ini telah memperjualbelikan emas batangan sebanyak 4.830 kg dengan nilai total Rp6.644 miliar lebih, dengan keuntungan mencapai Rp17,6 miliar lebih.

Kelompok kedua dipimpin oleh Nguyen Thi Kim Phuong (adik terdakwa Ngoc Giau). Dari Juni hingga Juli 2022, Phuong menerima perintah untuk menjual emas selundupan kepada Nguyen Thi Thuy Hang. Phuong kemudian menyumbang modal dengan seorang warga Kamboja bernama Pich Hen untuk membeli emas selundupan dari Kamboja, kemudian melalui Giau dan Tran Thanh Thang membawa emas tersebut melalui gerbang perbatasan Chang Riec, dan menyerahkannya kepada terdakwa lainnya.

Jaringan Phuong berhasil menyelundupkan emas seberat 1.320 kg senilai lebih dari 1,817 miliar VND dan meraup keuntungan lebih dari 6,8 miliar VND.

Keputusan Pemerintah No. 24/2012/ND-CP tanggal 3 April 2012 tentang Pengelolaan Kegiatan Perdagangan Emas menetapkan: "Negara memiliki monopoli atas ekspor dan impor emas mentah untuk memproduksi emas batangan". Oleh karena itu, sejak tahun 2012, Bank Negara telah mengatur impor emas batangan, emas batangan, dan emas mentah secara ketat.

Memanfaatkan permintaan pasar terhadap emas batangan dan emas mentah serta menyadari bahwa harga emas dalam negeri lebih tinggi daripada harga emas di Kamboja, sejak awal tahun 2011, para terdakwa berkolusi untuk mendirikan, mengatur, dan mengoperasikan dua jalur penyelundupan emas dari Kamboja ke Vietnam melalui gerbang perbatasan Chang Riec di provinsi Tay Ninh untuk dijual kembali kepada pelanggan dalam negeri untuk mendapatkan keuntungan ilegal.