金利は下がっているが、誰が融資を受けるのだろうか?

年利7%で借りられるところはどこですか？

多くの銀行は貸出金利を年7～8％まで引き下げると発表しました。しかし先週末、筆者はホーチミン市にあるベトナム海事商業銀行（MSB）の取引窓口に連絡を取り、生産・事業活動のための融資申請に関する詳細な指示を受けた。

担保となる不動産に加え、企業は20億～110億ドン程度の税収を含む2年間の財務報告書、会社の6か月間の口座明細書（事業主の口座を含むことができます）、4四半期の付加価値税請求書のリスト（税務当局への報告書）、会社のパートナーとの契約書1～2件などを備えている必要があります。申請が承認された場合、ローン金利は11.5％/年です。個人から借りる場合は、担保と収入証明のみで済むので簡単ですが、個人向けの融資金利は最大で年 12.99% になります。

これは変動金利であるため、一定期間が経過すると、基本金利に 3% のマージンが加算されて再計算されます。この時点では、年間約 13% に相当します。 「より積極的に、2022年のように信用限度額が不足する状況を避けるために、早めに申請手続きを完了する必要があります」と銀行のスタッフは熱心にアドバイスした。

企業は依然として資金を借り入れるのが難しく、金利は高いままです。

同様に、 TPBankの融資担当者 D 氏も、現在の企業向け融資金利は年間 9 ～ 10% 程度であると述べています。 2023年第1四半期の成長率が非常に高かったため、銀行も再び信用の伸びを抑制し始めました。したがって、支払い時間は、銀行の信用限度額がいつまで有効か、または期限切れになるかによって異なります。与信枠がほぼ満杯なのに融資ができないという情報があるのはなぜかという質問に対し、D氏は「融資に加え、現在の与信枠の一部は規定に基づいて債券の取り扱いにも使われている」と説明した。

ホーチミン市第6区の企業の取締役であるトラン・タン・ハイ氏は、年利7～8％の融資を受けられるかとの質問に対し、「そのような金利はありません。当社は国営商業銀行から借り入れており、3か月融資の金利も年利9％です」と答えた。この金利は年初より0.2％の引き下げとなります。預金金利が下がるというのは良いことです。貸出金利も下がるからです。しかし、実際には、預金金利の低下に比べると貸出金利の低下はそれほど大きくありません。言うまでもなく、ハイ氏によれば、この銀行が実施している3か月間の流動金利が年5.4％であることと比較すると、融資金利は3.6％も高いとのことだ。この金利差はまだ大きすぎます。

企業は資金を借り入れるのが難しくなり、闇金融に頼ることになる。

多くの企業にとって、年利 7 ～ 8 % は単なる「夢」であるだけでなく、年利 10 % でもまだかなり低いのです。これらは、2022年5月20日付の法令31/2022に基づき、国家予算から2%の金利支援を受ける優先産業でもあります。

企業が困難な時期を乗り越えられるよう支援するためには、信用政策をより柔軟にする必要がある。そうでなければ、古いやり方で適用されたままでは、誰も資本にアクセスできなくなるだろう。

Kim Phat Transport Company 取締役 Nguyen Ngoc Thanh 氏

ドンナイ省の畜産企業、ビンミン株式会社の取締役ドゥオン・アン・トゥアン氏は、企業が銀行から資金を調達するのは依然として非常に難しいと憤慨して語った。今年初め、銀行はすべての担保資産を10～15％削減して再評価し、その後、企業向け融資限度額も削減しました。そのため、今年初めから、彼の会社は新規融資を受けることができず、古い融資の金利は依然として年9～11％のままです。同社は金利支援の対象となるものの、2023年第1四半期の収益と利益が前年比で大幅に減少しているのに対し、銀行は収益と利益が前年と同等かそれ以上であることを求めているため、同社のプロファイルは要件を満たしていない。

トゥアン氏は、畜産業の現実は非常に厳しいと述べた。まだ資本を借り入れることができる企業も、年利 10% では銀行に利息を支払うのに十分な利益をどのように生み出すかが難しい問題であるため、あえて借り入れをしません。一方、鶏の飼育コストは現在1羽あたり29,000～30,000ドン程度だが、販売価格は1羽あたり19,000～20,000ドン程度と30％ほど安い。困難に陥り、資金が不足し、借り入れが必要な企業は、銀行が設定した条件を満たすことができません。そのため、企業が家禽の飼料を購入したり、従業員の給料を支払ったりするために借金をしなければならない状況は避けられません。

「銀行の貸出金利は今年初めと比べて0.5～1%しか下がっておらず、何の解決にもなりません。一方、食料費や金融コストは20～30%上昇しています。まだ融資条件を満たしている企業は借り入れをためらっており、2%の金利支援策にも関心を示していません。農家がより低い優遇金利で融資を受けられるようにするなど、より踏み込んだ支援策が必要です。そうすれば、借り手は困難を乗り越え、回復のチャンスを得られるでしょう。しかし、現状では困難は数え切れないほどあります」とトゥアン氏は述べた。

同様に、キム・ファット運輸会社の取締役グエン・ゴック・タン氏は、同社の現在の金利は依然として年利約12％であると述べた。新規ローンの金利が今後もこの水準で変動するかどうかを銀行に問い合わせてください。これより低くなることはあり得ません。しかし最も重要なのは、さらなる支出を得るのが非常に難しいということです。年初から、企業の担保は再評価され、前年比で約 15% 減少しました。これは、追加の担保がないため、企業の融資限度額もそれに応じて減少することと同じです。

さらに、多くの銀行は企業に対する貸出資産を不当に評価しています。例えば、銀行によれば、中国製の自動車を購入するために借り入れる場合、最大50％までしか借り入れることができないが、他国の自動車の場合は最大80～90％までの購入が承認されるという。企業、特に運輸業界にとって、資産評価を区別することは困難です。 「新たな融資を受けられないのなら、政府が発表した2％の金利支援策をどうやって達成できるというのか。各業界にはそれぞれ特徴があり、企業が困難な時期を乗り越えられるよう、融資政策はもっと柔軟にすべきだ。しかし、旧来のやり方を続ければ、誰も資金にアクセスできなくなる」とタン氏は憤慨した。

VCCIによれば、最近、企業が融資を受ける割合は減少傾向にある。銀行融資を受けている企業の割合は2017年には49.4％だったが、2018年と2019年にはそれぞれ45％と43％となった。 2020年、新型コロナウイルス感染症のパンデミックの状況下でも、企業の42.9%が依然として銀行からの融資を受けていました。しかし、この割合は2021年には35.4%にまで低下し、2022年には17.8%にまで低下しました。

ホーチミン市繊維・刺繍・編み物協会のファム・ヴァン・ヴィエット副会長もこれに同意し、融資条件が変わらなければ、借り入れできない企業の状況は依然として解決されないと述べた。貸出金利は今年初めに比べて0.5～1％引き下げられたが、この業界の中小企業は依然、借り入れができない状況だ。 「企業の困難を解決するということは、通常通り事業を展開している優良企業を単に除外するのではなく、困難に直面している大多数の企業を救うことを意味します。したがって、融資政策は、すべての分野に同じ条件を適用するのではなく、各事業分野ごとに現実に即した形で変更・見直しを行う必要があります」とヴィエット氏は強調した。

ベトナム商工連合会（VCCI）が4月中旬に発表した1万2000社を対象としたPCI 2022調査の結果によると、企業が直面している最大の困難は融資へのアクセスであることがわかった。注目すべきは、2022年には約55.6%の企業にとって融資へのアクセスが最大の懸念事項となっており、2017年～2021年の37～47%という数字を大きく上回っていることです。銀行から資金を借り入れできない場合、企業は依然として他の資金源を見つける必要があります。主に親戚や友人から借りたものです。株主から資金を調達したり、他の企業から借り入れたり、抵当に入れたり、企業の資産を売却したりする。

最も懸念されるのは、統計報告によると、最大12.5%の企業が「ブラッククレジット」ローンに頼らざるを得なかったことであり、これは2021年の4%という数字に比べて急増している。もちろん、「ブラッククレジット」ローンの金利は非常に高く、平均で年間約46.5%と、銀行ローンの平均年間金利の約5.5倍に達している。

ソースリンク: https://thanhnien.vn/lai-suat-giam-nhung-ai-duoc-vay-18523051500153918.htm