경제정보 주간 11-15/11 리뷰

11월 11일~15일 주간의 주요 경제 정보로는 중앙 환율이 20 VND 상승했고, VN 지수는 전 주말 대비 33.99포인트(-2.71%) 하락했으며, 10월 CPI는 전월 대비 0.33% 상승, 같은 기간 대비 2.89% 상승한 것이 있습니다.

경제 뉴스 리뷰

개요

2024년 소비자물가지수(CPI)는 거의 확실히 국회 가 정한 목표치 이하로 통제될 것입니다.

통계청이 발표한 2024년 10월과 10개월간의 사회경제 상황 보고서에 따르면 2024년 10월 소비자물가지수(CPI)는 전월 ​​대비 0.33%, 2023년 12월 대비 2.52%, 작년 동기 대비 2.89% 상승한 것으로 나타났습니다. 평균적으로 2024년 첫 10개월 동안 CPI는 작년 같은 기간 대비 3.78% 증가했습니다.

2024년 10월 CPI가 전월 대비 0.33% 상승하였는데, 가격지수가 상승한 상품·서비스 그룹은 10개, 가격지수가 하락한 상품 그룹은 1개였습니다. 운송업종이 0.66%로 가장 큰 폭으로 상승해 전체 CPI가 0.06%포인트 상승했습니다. 이는 주로 경유 가격이 2.27% 상승한 데 따른 것입니다. 국내 휘발유 가격은 이번 달 가격 조정의 영향으로 0.98% 상승했습니다. 항공 여객 수송 가격은 소비자 수요 증가로 인해 32.75% 상승했습니다.

다음으로, 음식 및 케이터링 서비스 그룹은 0.55% 상승하여 전체 CPI가 0.18%포인트 상승했습니다. 그 중 음식은 0.77% 증가했습니다. 식품은 0.66% 증가했고, 영향은 0.14퍼센트 포인트 증가했습니다. 외식은 0.19% 증가했습니다. 교육 분야는 0.48% 상승하였는데, 이 중 일부 사립유치원, 전문대학, 전문학교, 중학교, 대학교, 대학원 등의 수업료 인상으로 교육 서비스 가격이 0.53% 상승하였습니다. 기타 상품 및 서비스 그룹은 0.26% 증가했습니다. 가전제품 및 장비군은 소비자 수요 증가와 일부 지자체의 많은 프로모션 종료로 인해 0.2% 증가했습니다.

음료 및 담배 그룹은 노동 비용과 환율 상승으로 인해 0.11% 증가했습니다. 주택, 전기, 수도, 연료 및 건축자재 그룹은 주로 다음과 같은 이유로 0.11% 상승했습니다. 가스 가격이 1.17% 상승한 이유는 2024년 10월 1일부터 국내 가스 가격이 세계 가스 가격에 따라 인상 조정되기 때문입니다. 등유 가격은 이번 달 가격 조정의 영향으로 1% 상승했습니다. 임대료는 0.73% 증가했습니다. 가정용수는 0.24% 증가했습니다.

문화, 오락 및 관광 그룹은 0.09% 상승했고, 관상용 식물 및 꽃 가격은 1.27% 상승했습니다. 영화 시청과 음악 감상은 0.38% 증가했습니다. 의류, 모자, 신발 그룹은 날씨가 바뀌면서 쇼핑 수요가 늘어나 0.09% 증가했습니다. 반면, 가정용 전기 가격은 추운 날씨로 인해 소비자 수요가 감소해 2.02% 하락했습니다.

2024년 10월 핵심 물가상승률은 전월 대비 0.23%, 작년 동기 대비 2.68% 증가했습니다. 평균적으로 2024년 첫 10개월 동안 핵심 물가상승률은 2023년 같은 기간 대비 2.69% 증가했으며, 이는 평균 CPI 증가율(3.78%)보다 낮습니다. 이는 주로 식품, 식료품, 전기, 교육 서비스, 의료 서비스, 휘발유 가격 때문입니다. 이러한 가격은 CPI 증가에 영향을 미치는 요인이지만 핵심 물가상승률 계산 목록에서는 제외됩니다.

통계청에 따르면 소비자물가지수는 잘 통제되었으며, 국회 목표에 따르면 2024년에도 여전히 인플레이션을 통제할 여지가 상당히 많습니다. 많은 전문가들은 2024년 11월 CPI가 전월 대비 약 0.1~0.15% 증가할 것으로 예측하고 있으며, 연간 평균 CPI는 가격 수준에 대한 압력을 줄이는 여러 요인으로 인해 4.0%를 넘지 않을 것으로 보고 있습니다. 이러한 요인으로는 글로벌 인플레이션이 완화되어 베트남이 인플레이션 수입 경로의 압력을 줄이는 동시에 심리적 요인과 기대치를 개선하고 인플레이션 통제를 지원하는 것이 있습니다. 휘발유와 석유에 대한 환경세 감면, 부가가치세 감면을 통해 상품과 서비스의 가격 형성 비용을 낮추는 것과 같은 일부 세금 지원 정책은 계속 시행되고 있습니다. 식량 공급은 여전히 ​​매우 풍부합니다. 가장 큰 요인은 수요가 여전히 매우 약하고, 소비자들이 여전히 지출에 신중하다는 것입니다.

반면, 2024년 남은 몇 달 동안 가격 수준에 압력을 가하는 몇 가지 요인이 여전히 존재합니다. 예를 들어, 투입 자재 가격 상승으로 인해 철강 및 시멘트 가격이 상승합니다. 연말연시 기간 동안 원자재, 상품 및 필수 소비자 서비스의 가격이 약간 상승할 수 있습니다. 올해 마지막 몇 달 동안 중기 공공투자계획을 완료하기 위해 공공투자가 매우 많이 이루어졌습니다. 공공투자가 증가하면 민간부문 투자와 외국인 투자도 증가한다. 건축 자재와 관련 장비가 충분하지 않으면 이 상품군의 가격이 상승하여 다른 많은 상품의 가격도 상승하는 효과가 발생합니다.

11월 11일~15일 국내 시장 요약 주간

외환시장에서는 11월 11일부터 15일까지의 주간에 중앙은행이 환율을 조정하면서 상승세를 이어갔습니다. 11월 15일 마감 기준, 중앙 환율은 24,298 VND/USD로 기록되었으며, 이는 이전 주말 거래일 대비 20 VND 상승한 수치입니다.

베트남 국립은행 거래 사무소는 USD 매수 및 매도 환율을 USD 1당 23,400 VND와 USD 1당 25,450 VND로 계속 표시하고 있습니다.

11월 11일부터 15일까지 주간 동안 은행 간 USD-VND 환율은 상승과 하락을 반복했습니다. 11월 15일 장 마감 시, 은행간 환율은 25,392VND로 마감하여, 이전 주말 장 대비 117VND가 급등했습니다.

자유시장에서 달러-동 환율도 세션별로 오르락내리락합니다. 11월 15일 세션 종료 시, 자유 환율은 이전 주말 세션 대비 매수는 100 VND 상승했고, 매도는 90 VND 하락하여 25,600 VND/USD, 25,710 VND/USD로 거래되었습니다.

11월 11일부터 15일까지의 주간 은행간 통화 시장에서 은행간 VND 금리가 세션별로 급등했습니다. 11월 15일 마감 시, 은행간 VND 금리는 다음과 같이 거래되었습니다: 당일 5.78% (+1.21퍼센트 포인트); 1주일 5.80% (+1.13퍼센트 포인트) 2주 5.74% (+0.97퍼센트 포인트) 1개월 5.50%(+0.62퍼센트 포인트).

은행 간 USD 금리는 모든 측면에서 계속 하락하고 있습니다. 11/15 세션, 은행간 USD 금리는 당일 4.60%(-0.01퍼센트 포인트)로 거래되었습니다. 1주일 4.65% (-0.03퍼센트 포인트) 2주 4.70%(-0.03퍼센트 포인트) 및 1개월 4.74%(-0.02퍼센트 포인트).

지난주 11월 11일부터 11월 15일까지 공개시장에서 주택담보대출 채널에서 국립은행은 7일 만기 100,000억 VND 규모의 대출을 제공했으며, 이자율은 4.0%로 유지했습니다. 모기지 채널에서 낙찰된 금액은 99조 9,997억 3,000만 동이었고, 지난주 만기가 된 금액은 89조 9,999억 9,100만 동이었습니다.

SBV는 28일 만기 SBV 국채와 이자율 경매에 참여합니다. 낙찰금액은 2조 5,500억 동이며, 이자율은 3.90%~4.0%입니다. 지난주 만기가 도래한 국고채권은 23조 5천억 동이었습니다.

따라서 베트남 국립은행은 지난주 공개시장 채널을 통해 30조 9,498억 2,000만 동을 시장에 순투자했습니다. 담보대출 채널에는 99조 9,999.73억 동이 유통되고 있으며, 시장에는 55조 7,000억 동이 유통되고 있습니다.

채권시장, 11월 13일, 국고부는 입찰된 국채 6조 2,000억 동/11조 동에 대한 입찰에서 56%의 낙찰률을 기록하며 성공적으로 입찰에 참여했습니다. 그 중 5년 임기는 입찰공고금 1조 2,000억 동/3조 동을 동원하였고, 10년 임기는 입찰공고금 5조 동/6조 동을 동원하였습니다. 15년 및 30년 계약의 경우 각각 1조 5,000억 동과 5,000억 동 규모의 입찰이 이루어졌으나 두 계약 모두 낙찰 금액은 없었습니다. 5년 만기의 낙찰 이자율은 1.91%(이전 경매 대비 +0.02% 포인트)이고 10년 만기는 2.66%(변동 없음)입니다.

이번 주 11월 20일, 국가재무부는 10조 VND 규모의 국채 입찰을 계획하고 있으며, 이 중 2조 5,000억 VND는 5년 만기, 5조 5,000억 VND는 10년 만기, 1조 5,000억 VND는 15년 만기, 5,000억 VND는 30년 만기로 발행될 예정입니다.

지난주 2차 시장에서의 아웃라이트 및 레포 거래의 평균 금액은 세션당 17조 980억 동에 달했는데, 이는 전주의 세션당 10조 3230억 동에 비해 급격히 증가한 수치입니다. 지난주 정부 채권 수익률은 만기별로 다르게 변동했습니다. 11월 15일 세션 종료 시, 1년 국채 수익률은 1.85% 전후로 거래되었습니다(지난주 세션 종료 시점과 변동 없음). 2년 1.85% (변동 없음) 3년 1.88% (-0.01퍼센트 포인트) 5년 1.95% (+0.02퍼센트 포인트) 7년 2.27% (+0.06퍼센트 포인트) 10년 2.74% (+0.02퍼센트 포인트) 15년 2.95% (+0.01퍼센트 포인트) 30년 3.17% (+0.002퍼센트 포인트).

주식 시장은 지난주에 부정적인 흐름을 보였고, 3개 지수 모두 빨간색을 나타냈습니다. 11월 15일 세션 종료 시 VN-Index는 1,218.57포인트로, 이전 주말 대비 33.99포인트(-2.71%) 급락했습니다. HNX 지수는 5.35포인트(-2.36%) 하락해 221.53포인트를 기록했습니다. UPCoM 지수는 0.82포인트(-0.89%) 하락해 91.33포인트를 기록했습니다.

평균 시장 유동성은 세션당 약 17조 7,000억 VND에 도달했으며, 이는 전주 세션당 14조 2,000억 VND에 비해 긍정적으로 증가한 수치입니다. 외국인 투자자들은 3개 층 모두에서 4조 VND 이상을 순매도했습니다.

국제 뉴스

미국은 여러 가지 중요한 지표를 기록했습니다. 그 외에도 미국 연방준비제도(Fed) 의장 제롬 파월이 경제와 인플레이션에 대해 언급했습니다. 먼저, 미국 노동부는 10월 전국의 주요 소비자물가지수(Headline CPI)와 핵심 소비자물가지수(Core CPI)가 전월 대비 각각 0.2%, 0.3% 상승했다고 밝혔다. 이는 전월 상승률과 같으며 전문가들의 예측과도 일치한다.

2023년 같은 기간과 비교했을 때 10월의 주요 CPI는 전년 동기 대비 2.6% 증가했으며, 9월의 2.4% 증가보다 높았고, 핵심 CPI는 전년 동기 대비 3.3%로 변동이 없었습니다.

또한, 10월에는 국가 전체 PPI와 핵심 PPI가 전월 대비 각각 0.2%와 0.3% 증가했으며, 이는 전월의 0.1%와 0.2% 증가에 따른 것으로, 전문가들의 예측과 일치합니다. 2023년 같은 기간과 비교했을 때 10월 헤드라인 PPI와 핵심 PPI는 각각 전년 대비 2.4%, 3.5% 증가했으며, 9월의 1.9%, 3.3% 증가에서 확대되었습니다.

다음으로 소매시장에서는 10월 미국 전체 소매판매액과 핵심 소매판매액이 전월 대비 각각 0.4%, 0.1% 증가했는데, 이는 9월 0.8%, 1.0% 증가에 비해 크게 둔화돼, 두 지표 모두 0.3% 증가할 것이라는 전망과 거의 일치했습니다. 2023년 같은 기간과 비교했을 때, 같은 기간 동안 총 소매 매출은 2.8% 증가했습니다.

위의 경제 지표가 발표된 후, 11월 14일, 연방준비제도이사회 의장 제롬 파월은 "경제는 현재 금리를 서둘러 낮춰야 한다는 명확한 신호를 보이지 않는다"고 말했습니다. 그는 실업률이 최근 몇 달 동안 안정화되었으며, 여전히 기준에 비해 낮은 수준이라고 언급했습니다. 인플레이션은 장기 목표인 2.0%에 접근하고 있지만, 여전히 빗나갔으며 앞으로의 길은 험난할 수 있습니다.

파월 의장의 발언으로 인해 시장은 연준이 예상보다 정책 금리를 더 느리게 인하할 수 있다는 우려를 표명했습니다. CME의 예측 도구에 따르면, 연준이 12월 17-18일 회의에서 정책 금리를 25베이시스포인트 인하할 확률은 60%이고, 정책 금리를 4.50%~4.75%로 유지할 확률은 40%입니다. 가장 일반적인 시나리오에 따르면 연준은 2025년에 정책 금리를 두 번 인하하여 연말 정책 금리를 3.75%~4.0%로 낮출 것입니다.

유로존에서는 주목할 만한 경제 소식이 몇 가지 있었습니다. 유럽연합 통계청인 유로스타트(Eurostat)에 따르면 유로존 GDP는 3분기에 전분기 대비 0.4% 성장했는데, 이는 2분기의 0.3% 증가보다 약간 빠르고 예측과 일치합니다.

다음으로, 유로존의 산업 생산량은 전월 1.5% 증가한 후 9월에 전월 대비 2.0% 급락했는데, 이는 1.3% 감소를 예측한 것보다 더 큰 폭입니다. 2023년 같은 기간과 비교했을 때 유로존 산업 생산량은 전년 대비 2.8% 감소했습니다.

ZEW 조사 기관은 유로존의 경제적 신뢰 지수가 급격히 하락해 11월에는 12.5포인트에 그쳤다고 밝혔습니다. 이는 10월의 20.1포인트에서 하락한 수치이며, 20.5포인트까지 증가할 것이라는 예측과는 반대되는 결과입니다. 특히 독일의 경우, 경제적 신뢰지수는 이번 달 7.4포인트로 하락했는데, 이는 10월의 13.1포인트에서 하락한 수치이며, 예측과는 달리 소폭 상승한 13.2포인트를 기록했습니다.

마지막으로, 독일 WPI 도매물가지수는 10월에 전월 대비 0.3% 하락한 후 0.4% 상승하여 0.1% 증가할 것이라는 예측을 뛰어넘었습니다. 2023년 같은 기간과 비교했을 때, 독일의 WPI는 같은 기간 동안 약 0.8% 감소를 보였습니다.

출처: https://thoibaonganhang.vn/diem-lai-thong-tin-kinh-te-tuan-11-1511-157895.html