ໃຜກຳລັງສັກເງິນຈຳນວນຫຼວງຫຼາຍເຂົ້າສູ່ຕະຫຼາດອະສັງຫາລິມະຊັບ?

ບັນດາທະນາຄານເອກະຊົນຍັງຄົງລົງທຶນຢ່າງຫຼວງຫຼາຍໃນຂະແໜງອະສັງຫາລິມະຊັບ. ຮູບພາບ: ນາມແຄ້ງ .

ຂໍ້ມູນຈາກບົດລາຍງານທາງການເງິນໄຕຣມາດທີ 1/2026 ຂອງທະນາຄານການຄ້າ 14 ແຫ່ງທີ່ລະບຸໄວ້, ເຊິ່ງລວມທັງການເປີດເຜີຍກ່ຽວກັບຫຼັກຊັບເງິນກູ້, ສະແດງໃຫ້ເຫັນວ່າເງິນກູ້ອະສັງຫາລິມະຊັບຢູ່ໃນກຸ່ມທະນາຄານນີ້ຍັງສືບຕໍ່ຂະຫຍາຍຕົວຢ່າງແຂງແຮງ, ແຕ່ຍຸດທະສາດການຈັດສັນຂອງແຕ່ລະທະນາຄານແຕກຕ່າງກັນຢ່າງຫຼວງຫຼາຍ.

5 ທະນາຄານຊັ້ນນໍາ

ໂດຍສະເພາະ, ພຽງແຕ່ໃນສາມເດືອນທຳອິດຂອງປີ 2026, ເງິນກູ້ອະສັງຫາລິມະຊັບທີ່ຍັງຄ້າງຄາທັງໝົດ (ລວມທັງເງິນກູ້ທຸລະກິດອະສັງຫາລິມະຊັບ ແລະ ເງິນກູ້ກໍ່ສ້າງ) ບັນລຸຫຼາຍກວ່າ 1.58 ພັນຕື້ດົ່ງ , ເພີ່ມຂຶ້ນເກືອບ 7% ເມື່ອທຽບກັບທ້າຍປີ 2025. ຕົວເລກນີ້ສະທ້ອນໃຫ້ເຫັນເຖິງຄວາມດຶງດູດໃຈຢ່າງຕໍ່ເນື່ອງຂອງຂະແໜງອະສັງຫາລິມະຊັບຕໍ່ທຶນຂອງທະນາຄານ, ເຖິງວ່າຕະຫຼາດຍັງປະເຊີນກັບສິ່ງທ້າທາຍຫຼາຍຢ່າງ.

ໃນຈຳນວນເງິນກູ້ທີ່ຄ້າງຊຳລະທັງໝົດທີ່ໄດ້ກ່າວມາຂ້າງເທິງ, ເງິນກູ້ສຳລັບທຸລະກິດອະສັງຫາລິມະຊັບບັນລຸ 1 ພັນຕື້ດົ່ງ (ກວມເອົາ 63.2%), ໃນຂະນະທີ່ເງິນກູ້ສຳລັບການກໍ່ສ້າງບັນລຸ 581,068 ຕື້ດົ່ງ , ເທົ່າກັບ 36.8% ທີ່ເຫຼືອ.

ໃນນັ້ນ, ທະນາຄານ 5 ອັນດັບຕົ້ນໆ, ລວມທັງSHB , VPBank, Techcombank, MB, ແລະ HDBank, ມີຍອດເງິນກູ້ຄ້າງຊຳລະທັງໝົດເກືອບ 1.18 ພັນຕື້ດົ່ງ , ກວມເອົາ 74.4% ຂອງຂະໜາດທັງໝົດຂອງ 14 ທະນາຄານທີ່ໄດ້ສຳຫຼວດ.

ຖ້າພວກເຮົາພິຈາລະນາພຽງແຕ່ເງິນກູ້ທຸລະກິດອະສັງຫາລິມະຊັບ, VPBank ໂດດເດັ່ນເປັນຫົວໜ່ວຍທີ່ມີການເຕີບໂຕໃນທາງບວກທີ່ສຸດ. ເງິນກູ້ທຸລະກິດອະສັງຫາລິມະຊັບທີ່ຄ້າງຊຳລະຂອງທະນາຄານບັນລຸ 238,473 ຕື້ດົ່ງ ມາຮອດວັນທີ 31 ມີນາ, ເພີ່ມຂຶ້ນ 31,046 ຕື້ດົ່ງ , ເທົ່າກັບການເພີ່ມຂຶ້ນ 15% ໃນເວລາພຽງໜຶ່ງໄຕມາດ, ເຊິ່ງຍັງເປັນອັດຕາການເຕີບໂຕຂອງສິນເຊື່ອທີ່ໃຫຍ່ທີ່ສຸດໃນລະບົບທັງໝົດ.

SHB ຢູ່ໃນອັນດັບທີສອງດ້ວຍຍອດເງິນກູ້ຄ້າງ ຊຳລະ 210,374 ຕື້ດົ່ງ , ເພີ່ມຂຶ້ນ 5,060 ຕື້ດົ່ງ (+2%). MB ມີການເພີ່ມຂຶ້ນຢ່າງແທ້ຈິງທີ່ໃຫຍ່ທີ່ສຸດອັນດັບສອງຮອງຈາກ VPBank, ໂດຍເພີ່ມຂຶ້ນ 10,707 ຕື້ດົ່ງ (+9%), ເຮັດໃຫ້ຍອດເງິນກູ້ຄ້າງຊຳລະເພີ່ມຂຶ້ນເປັນ 131,896 ຕື້ດົ່ງ . HDBank ຍັງເພີ່ມຂຶ້ນ 8,028 ຕື້ດົ່ງ (+11%), ເຮັດໃຫ້ຍອດເງິນກູ້ອະສັງຫາລິມະສັບຄ້າງຊຳລະທັງໝົດເພີ່ມຂຶ້ນເປັນ 78,196 ຕື້ດົ່ງ .

ສິ່ງທີ່ໜ້າສັງເກດຄື Techcombank ເຊິ່ງເຄີຍເປັນໜຶ່ງໃນທະນາຄານທີ່ມີອັດຕາສ່ວນເງິນກູ້ອະສັງຫາລິມະຊັບສູງ ໄດ້ຕ້ານກັບແນວໂນ້ມດັ່ງກ່າວໂດຍການຫຼຸດຜ່ອນຍອດເງິນກູ້ຄ້າງຊຳລະຈາກ 207,027 ຕື້ດົ່ງ ມາເປັນ 198,854 ຕື້ດົ່ງ , ຫຼຸດລົງ 8,173 ຕື້ດົ່ງ (-4%), ຫຼຸດລົງມາຢູ່ອັນດັບທີສາມ.

ໃນບັນດາທະນາຄານຂະໜາດກາງ, TPBank ມີອັດຕາການເຕີບໂຕສູງສຸດໃນອັດຕາສ່ວນເພີ່ມຂຶ້ນ 18%, ເຮັດໃຫ້ຍອດເງິນກູ້ຄ້າງຈ່າຍເພີ່ມຂຶ້ນເປັນ 37,902 ຕື້ດົ່ງ . MSB ເພີ່ມຂຶ້ນ 1,820 ຕື້ດົ່ງ ເປັນ 30,343 ຕື້ດົ່ງ ; VIB ເພີ່ມຂຶ້ນ 2,919 ຕື້ດົ່ງ ເປັນ 24,007 ຕື້ດົ່ງ ; BVBank ເພີ່ມຂຶ້ນ 720 ຕື້ດົ່ງ ເປັນ 23,808 ຕື້ດົ່ງ ; ແລະ PGBank ເພີ່ມຂຶ້ນ 669 ຕື້ດົ່ງ ເປັນ 5,205 ຕື້ດົ່ງ .

ໃນທາງກົງກັນຂ້າມ, Kienlongbank ບັນທຶກການຫຼຸດລົງ 18%, ເທົ່າກັບການຫຼຸດລົງ 1,413 ຕື້ດົ່ງຫວຽດນາມ , ເຮັດໃຫ້ຍອດເງິນກູ້ອະສັງຫາລິມະຊັບຂອງຕົນຢູ່ທີ່ 6,349 ຕື້ດົ່ງຫວຽດນາມ ໃນທ້າຍໄຕມາດທຳອິດ. LPBank ຍັງເຫັນການຫຼຸດລົງເລັກນ້ອຍ 373 ຕື້ດົ່ງຫວຽດນາມ , ຫຼຸດລົງມາຢູ່ທີ່ 14,722 ຕື້ດົ່ງຫວຽດນາມ .

ເງິນກູ້ອະສັງຫາລິມະຊັບທີ່ຄ້າງຊຳລະຢູ່ທະນາຄານຕ່າງໆ ຮອດທ້າຍໄຕຣມາດທີ 1/2026
ແຫຼ່ງຂໍ້ມູນ: ງົບການເງິນຂອງທະນາຄານການຄ້າ, ໄຕຣມາດທີ 1/2026.
ປ້າຍກຳກັບ		VPBank	SHB	ເທັກຄອມແບງ	ມບ	ທະນາຄານ HDBank	ທະນາຄານ TP	ມສບ	ວິບ	ທະນາຄານ BV	ທະນາຄານ LPBank	ທະນາຄານ Kienlong	ທະນາຄານ PG
ເງິນກູ້ຄ້າງຊຳລະສຳລັບທຸລະກິດອະສັງຫາລິມະຊັບ	ຕື້ດົງ	238473	210374	198854	131896	78196	37902	30343	24007	23808	14722	6349	5205

ອະສັງຫາລິມະຊັບຈະຍັງຄົງເປັນທີ່ດຶງດູດໃຈຂອງທຶນລົງທຶນໃນໄລຍະ 10 ປີຂ້າງໜ້າ.

ໃນຂະນະທີ່ຂໍ້ມູນຈາກທະນາຄານການຄ້າ 14 ແຫ່ງທີ່ໄດ້ເຜີຍແຜ່ບົດອະທິບາຍໄດ້ສະແດງໃຫ້ເຫັນເຖິງການເພີ່ມຂຶ້ນຢ່າງຫຼວງຫຼາຍຂອງການໃຫ້ກູ້ຢືມດ້ານອະສັງຫາລິມະສັບຢູ່ບາງທະນາຄານ, ຂໍ້ມູນເສດຖະກິດມະຫາພາກຈາກກະຊວງກໍ່ສ້າງສະແດງໃຫ້ເຫັນພາບທີ່ຊັດເຈນຍິ່ງຂຶ້ນ.

ອີງຕາມບົດລາຍງານລ່າສຸດທີ່ກະຊວງໄດ້ເຜີຍແຜ່, ມາຮອດວັນທີ 28 ກຸມພາ, ຍອດສິນເຊື່ອທີ່ຍັງຄ້າງຄາທັງໝົດສຳລັບກິດຈະກຳທຸລະກິດອະສັງຫາລິມະສັບໃນທົ່ວລະບົບທະນາຄານບັນລຸປະມານ 2,235 ພັນຕື້ດົ່ງ , ເພີ່ມຂຶ້ນ 11.7% ເມື່ອທຽບກັບໄຕມາດທີ 4 ຂອງປີ 2025, ເທົ່າກັບການເພີ່ມຂຶ້ນຫຼາຍກວ່າ 233,000 ຕື້ດົ່ງ . ເມື່ອທຽບກັບໄລຍະດຽວກັນຂອງປີກາຍ, ການເພີ່ມຂຶ້ນບັນລຸ 43%.

ຕົວເລກນີ້ຍິ່ງໜ້າປະທັບໃຈຍິ່ງຂຶ້ນເມື່ອພິຈາລະນາໃນສະພາບການຂອງການເຕີບໂຕຂອງສິນເຊື່ອໂດຍລວມ. ອີງຕາມຂໍ້ມູນຈາກທະນາຄານແຫ່ງລັດຫວຽດນາມ, ການເຕີບໂຕຂອງສິນເຊື່ອທົ່ວເສດຖະກິດທັງໝົດໃນສອງເດືອນທຳອິດຂອງປີບັນລຸໄດ້ພຽງແຕ່ 1.4% ເທົ່ານັ້ນ. ນີ້ໝາຍຄວາມວ່າສິນເຊື່ອອະສັງຫາລິມະຊັບກຳລັງເຕີບໂຕໃນອັດຕາທີ່ສູງກວ່າອັດຕາສະເລ່ຍໂດຍລວມຫຼາຍກວ່າແປດເທົ່າ.

ໃນດ້ານໂຄງສ້າງການນຳໃຊ້ທຶນ, ໂຄງການພັດທະນາຕົວເມືອງ ແລະ ທີ່ຢູ່ອາໄສນຳໜ້າດ້ວຍເກືອບ 784.000 ຕື້ດົ່ງ , ກວມເອົາ 35% ຂອງຍອດເງິນກູ້ທີ່ຍັງຄ້າງທັງໝົດ ແລະ ເພີ່ມຂຶ້ນ 24.1% ເມື່ອທຽບກັບໄຕຣມາດທີ 4/2025. ຕິດຕາມມາດ້ວຍເງິນກູ້ສຳລັບສິດນຳໃຊ້ທີ່ດິນ ( 255,352 ຕື້ດົ່ງ ), ເຂດອຸດສາຫະກຳ ແລະ ເຂດປຸງແຕ່ງສົ່ງອອກ (ຫຼາຍກວ່າ 139,000 ຕື້ດົ່ງ ), ແລະ ໂຄງການທ່ອງທ່ຽວ, ນິເວດວິທະຍາ ແລະ ຣີສອດ ( 84,281 ຕື້ດົ່ງ ).

ກະຊວງກໍ່ສ້າງປະເມີນຄວາມເຂັ້ມຂຸ້ນຂອງທຶນໃນຂະແໜງການພັດທະນາທີ່ຢູ່ອາໄສ ແລະ ຕົວເມືອງເປັນສັນຍານໃນທາງບວກ, ເຊິ່ງສະທ້ອນໃຫ້ເຫັນວ່ານັກລົງທຶນກຳລັງເລັ່ງການຈັດຕັ້ງປະຕິບັດໂຄງການ ແລະ ສັນຍານເຖິງທ່າແຮງສຳລັບການສະໜອງທີ່ດີຂຶ້ນໃນອະນາຄົດອັນໃກ້ນີ້.

ເນື່ອງຈາກຕົວເລກເຫຼົ່ານີ້, ໃນກອງປະຊຸມໃຫຍ່ປະຈຳປີ 2026 ຂອງທະນາຄານການຄ້າ, ມີຫຼາຍຄຳຖາມທີ່ຖືກຍົກຂຶ້ນມາກ່ຽວກັບຫຼັກການຂອງການໃຫ້ກູ້ຢືມແກ່ຂະແໜງອະສັງຫາລິມະຊັບ.

ປະທານທະນາຄານ VPBank ທ່ານ Ngo Chi Dung ໄດ້ປະເມີນວ່າອັດຕາການຂະຫຍາຍຕົວເມືອງຂອງຫວຽດນາມໃນປະຈຸບັນຍັງຕໍ່າກວ່າ 40%, ເຊິ່ງຕໍ່າກວ່າຢ່າງຫຼວງຫຼາຍເມື່ອທຽບກັບປະເທດຈີນປະມານ 77%. ດັ່ງນັ້ນ, ຄວາມຕ້ອງການທີ່ຢູ່ອາໄສໃນ 10-20 ປີຂ້າງໜ້າຈະຍັງຄົງສູງຫຼາຍ.

ລາວສັງເກດເຫັນວ່າອະສັງຫາລິມະຊັບບໍ່ແມ່ນຕະຫຼາດທີ່ເປັນເອກະພາບ ແຕ່ປະກອບດ້ວຍຫຼາຍພາກສ່ວນທີ່ແຕກຕ່າງກັນເຊັ່ນ: ອະສັງຫາລິມະຊັບຣີສອດ, ສວນອຸດສາຫະກຳ, ອະສັງຫາລິມະຊັບທາງການຄ້າ ແລະ ອະສັງຫາລິມະຊັບທີ່ຢູ່ອາໄສ; ພາຍໃນອະສັງຫາລິມະຊັບທີ່ຢູ່ອາໄສພຽງຢ່າງດຽວ, ມີຫຼາຍກຸ່ມຕັ້ງແຕ່ທີ່ຢູ່ອາໄສສັງຄົມ, ລະດັບກາງໄປຫາລະດັບສູງ ແລະ ລະດັບສູງສຸດ.

ຄວາມຕ້ອງການທີ່ຢູ່ອາໄສໃນໄລຍະ 10-20 ປີຕໍ່ໜ້າຍັງຄົງສູງຫຼາຍ.

ປະທານ VPBank ໂງຈີຢຸງ

ທ່ານ ຢຸງ ກ່າວວ່າ "ພວກເຮົາບໍ່ສາມາດເບິ່ງອະສັງຫາລິມະຊັບເປັນໜ່ວຍງານທີ່ເປັນເອກະພາບກັນໄດ້. ມີຫຼາຍພາກສ່ວນທີ່ຕອບສະໜອງຄວາມຕ້ອງການດ້ານການລົງທຶນ, ແຕ່ກໍຍັງມີພາກສ່ວນທີ່ຕອບສະໜອງຄວາມຕ້ອງການດ້ານທີ່ຢູ່ອາໄສຕົວຈິງ. ສິ່ງສຳຄັນແມ່ນການລະບຸພາກສ່ວນທີ່ຕອບສະໜອງຄວາມຕ້ອງການທີ່ແທ້ຈິງຂອງສັງຄົມຢ່າງຖືກຕ້ອງ."

ອີງຕາມສິ່ງດັ່ງກ່າວ, VPBank ໄດ້ກຳນົດວ່າຈະສືບຕໍ່ພິຈາລະນາອະສັງຫາລິມະຊັບເປັນຂະແໜງການທີ່ສຳຄັນ, ແຕ່ຈະປັບຍຸດທະສາດຂອງຕົນໃຫ້ມີການເລືອກເຟັ້ນຫຼາຍຂຶ້ນ, ໂດຍໃຫ້ຄວາມສຳຄັນກັບພາກສ່ວນທີ່ຕອບສະໜອງຄວາມຕ້ອງການທີ່ແທ້ຈິງ ແລະ ຄວາມສາມາດໃນການຊື້ຂອງປະຊາກອນສ່ວນໃຫຍ່.

ປະທານບໍລິສັດ Techcombank ທ່ານ Ho Hung Anh ຍັງຍອມຮັບວ່າ ອະສັງຫາລິມະຊັບຈະສືບຕໍ່ເປັນຕົວຂັບເຄື່ອນການເຕີບໂຕຢ່າງໜ້ອຍ 5-10 ປີຂ້າງໜ້າ, ແຕ່ເນັ້ນໜັກວ່າທະນາຄານຈະສະໜອງທຶນໃຫ້ແກ່ໂຄງການທີ່ມີເອກະສານທາງກົດໝາຍຄົບຖ້ວນ ແລະ ມີສະພາບຄ່ອງທີ່ດີເທົ່ານັ້ນ.

ທ່ານ Jens Lottner ຜູ້ອຳນວຍການໃຫຍ່ (CEO) ກ່າວຕື່ມວ່າ Techcombank ຄວບຄຸມກະແສເງິນສົດຢ່າງເຂັ້ມງວດ, ໂດຍຈະຈ່າຍເງິນເມື່ອຜູ້ຊື້ສຸດທ້າຍ, ຈຸດປະສົງຂອງທຶນ, ແລະລະດັບຄວາມເໝາະສົມກັບຄວາມຕ້ອງການຂອງຕະຫຼາດຕົວຈິງໄດ້ຖືກກຳນົດຢ່າງຈະແຈ້ງ, ແລະໂຄງການທີ່ບໍ່ສາມາດສະແດງໃຫ້ເຫັນເຖິງຄວາມຕ້ອງການທີ່ພຽງພໍຈະຖືກປະຕິເສດ.

ໃນຂະແໜງການທະນາຄານຂອງລັດ, Vietcombank ລະບຸວ່າ ການວາງແນວທາງການປ່ອຍສິນເຊື່ອຂອງຕົນຖືກຈັດປະເພດຢ່າງຈະແຈ້ງ, ໂດຍໃຫ້ຄວາມສຳຄັນກັບໂຄງການທີ່ຢູ່ອາໄສທີ່ຕອບສະໜອງຄວາມຕ້ອງການທີ່ແທ້ຈິງໃນລາຄາທີ່ສົມເຫດສົມຜົນ, ພ້ອມທັງຄວບຄຸມເງິນກູ້ທີ່ມີຄວາມສ່ຽງສູງຢ່າງເຂັ້ມງວດ.

ທະນາຄານນີ້ສຸມໃສ່ສາມເສົາຄໍ້າຫຼັກຄື: ເຂດອຸດສາຫະກໍາ ແລະ ເຂດປຸງແຕ່ງສົ່ງອອກ (ເຊື່ອມໂຍງກັບການດຶງດູດການລົງທຶນໂດຍກົງຈາກຕ່າງປະເທດ ແລະ ການສົ່ງອອກ), ການທ່ອງທ່ຽວ ແລະ ຣີສອດ (ຕົວຂັບເຄື່ອນຂອງເສດຖະກິດທ້ອງຖິ່ນ), ແລະ ທີ່ຢູ່ອາໄສສັງຄົມ ແລະ ພື້ນທີ່ສໍານັກງານໃນຕົວເມືອງໃຫຍ່. ສິ່ງທີ່ໜ້າສັງເກດຄື ທີ່ຢູ່ອາໄສສັງຄົມຍັງຖືກກຳນົດເປັນເປົ້າໝາຍໃນຍຸດທະສາດ ESG, ເຊິ່ງປະກອບສ່ວນເຂົ້າໃນຄວາມໝັ້ນຄົງຂອງປະກັນສັງຄົມສຳລັບຜູ້ມີລາຍໄດ້ຕໍ່າ ແລະ ຜູ້ອອກແຮງງານ.

ແຫຼ່ງຂໍ້ມູນ: https://znews.vn/ai-dang-bom-von-manh-cho-bat-dong-san-post1655311.html