Beberapa saham untuk ditonton pada 13 Disember

Beli cadangan untuk stok PVD

Syarikat Sekuriti Vietcap (VCSC) telah menyemak semula turun harga sasaran PetroVietnam Drilling and Well Services Corporation (PVD) sebanyak 14% kepada VND26,600/saham tetapi terus mengekalkan syor optimistik kerana harga saham PVD telah menurun sebanyak 16% sepanjang 3 bulan lalu. Pengurangan VCSC dalam harga sasaran mencerminkan pengurangan 21% dalam ramalan keuntungan selepas cukai (PAT) kami yang dilaporkan untuk tempoh 2024-2028 (-17%/-24%/-22%/-22%/-22% untuk 2024/2025/2026/2027/2028, masing-masing meningkatkan kesan positif kepada harga VCSC) akhir-2025.

VCSC mengurangkan ramalan NPAT selepas faedah MI kerana kadar purata pelantar harian PVD dijangka menurun sebanyak 8% berbanding 2025-2028 disebabkan andaian kami terhadap harga minyak Brent yang lebih rendah seperti yang dinyatakan dalam Laporan Kemas Kini Industri Minyak & Gas VCSC bertarikh 14/11, dan perbelanjaan operasi tunai meningkat sebanyak 13% berdasarkan keputusan 9M24 syarikat.

Beberapa saham untuk ditonton pada 13 Disember (Ilustrasi: KT)

VCSC meramalkan NPAT 2025 selepas teras/melaporkan MI masing-masing meningkat 26%/45% YoY, dipacu oleh jangkaan peningkatan 2% YoY dalam kadar purata hari jack-up (JU), jangkaan peningkatan 25% YoY dalam pertumbuhan hasil yang berkaitan dengan baik, dan jangkaan VCSC bahawa kadar pertukaran USD/VND akan berhenti meningkat dalam aktiviti exploVC dan ramalan pengeluaran 2025. 2025, yang akan meningkatkan perkhidmatan yang berkaitan dengan baik, keuntungan bersekutu dan kadar harian dalam pasaran JU Asia Tenggara yang semakin ketat, walaupun VCSC percaya pemulihan dalam kadar harian akan lebih perlahan daripada yang dijangkakan.

Beli cadangan untuk stok POW

Menurut KB Securities Vietnam (KBSV), pada suku ketiga 2024, PetroVietnam Power Corporation (POW - HOSE) merekodkan hasil dan keuntungan selepas cukai sebanyak VND 6,061 bilion (meningkat 6.7% dalam tempoh yang sama) dan VND 453 bilion (meningkat 765%), masing-masing, terutamanya daripada hasil kewangan keuntungan kadar pertukaran tidak direalisasikan VND 411 bilion. Mengenai segmen perniagaan teras, kuasa arang batu Vung Ang menghentikan pengeluaran untuk menjalankan aktiviti pengubahsuaian, yang membawa kepada penurunan 41% dalam pengeluaran kuasa arang batu.

Beberapa saham untuk ditonton pada 13 Disember (Ilustrasi: KT)

Pada S3/2024, keluaran kuasa gas POW mencapai 2,041 juta kWj, pertumbuhan positif berbanding paras asas rendah S3/2023. Bagaimanapun, penurunan 30% dalam keluaran berbanding suku sebelumnya menunjukkan peningkatan tekanan kompetitif daripada kumpulan kuasa hidro, yang dijangka terus menjejaskan pengeluaran NT2 sehingga akhir 2024. Jangkaan keluaran pada 2024 ialah 8,637 juta kWj.

Sehingga suku keempat 2024, masalah loji janakuasa gas Nhon Trach 3 & 4 yang berkaitan dengan rundingan mengenai kontrak pembelian tenaga, kontrak pembelian gas dan prosedur penyerahan pajakan tanah semuanya telah diselesaikan dengan memuaskan. KBSV menganggarkan bahawa hasil dan output kuasa yang dijana oleh gas untuk sepanjang tahun akan mencapai VND 25,126 bilion dan 11,309 juta kWj, dengan andaian asas untuk harga elektrik ialah VND 2,436/kWj.

Berdasarkan penilaian SOTP dan EV/EBITDA, prospek perniagaan serta mempertimbangkan potensi risiko, KBSV mengesyorkan membeli saham POW, dengan harga sasaran VND 14,500/saham.

► Ulasan pasaran saham 13 Disember: VN-Index kekal dalam aliran menaik

Sumber: https://vov.vn/thi-truong/chung-khoan/mot-so-co-phieu-can-quan-tam-ngay-1312-post1141706.vov