Beberapa saham untuk ditonton pada 20 September

Ulasan pasaran saham 20 September: VN-Index mungkin turun naik dalam julat 1,270 - 1,275 mata

Cadangan positif untuk stok PVD

Vietcap Securities Company (VCSC) telah menyemak semula harga sasaran untuk PetroVietnam Drilling and Well Services Corporation (PVD) sebanyak 14% kepada VND30,800/saham tetapi mengekalkan syor positif kami kerana harga saham PVD telah jatuh 15% dalam tempoh 3 bulan yang lalu. Harga sasaran kami yang lebih rendah mencerminkan pengurangan sebanyak 14% dalam ramalan 2024-2028 kami untuk keuntungan bersih selepas cukai (NPAT) selepas kepentingan minoriti (MBI) syarikat induk (CBO) (-9%/-26%/-13%/-12%/-12% untuk ramalan untuk 2024/2025/20202026).

VCSC menyemak semula jumlah unjuran NPATnya selepas melaporkan minat minoriti disebabkan VCSC mengurangkan ramalannya untuk hasil perkhidmatan yang berkaitan dengan baik dan keuntungan yang lebih rendah daripada syarikat bersekutu berdasarkan keputusan 1H24 dan VCSC menangguhkan andaian permulaan projek Blok B dari pertengahan 2024 hingga lewat 2024. VCSC meningkatkan ramalan perbelanjaan operasinya sebanyak 2% berdasarkan keputusan 1H24 dan menangguhkan andaiannya untuk pemerolehan pelantar jack-up terpakai PVD, mengalihkan sumbangan pendapatan dari awal 2025 kepada pertengahan 2025.

Beberapa saham untuk ditonton pada 20 September (Ilustrasi: KT)

VCSC meramalkan NPAT 2025 selepas teras/melaporkan MI meningkat 45%/58% YoY, dipacu oleh peningkatan 7% YoY dalam purata ramalan kadar harian JU, pertumbuhan kukuh daripada segmen perkhidmatan telaga dan jangkaan VCSC bahawa kadar pertukaran USD/VND tidak akan meningkat pada tahun 2025. VCSC menjangkakan aktiviti E&P 24 dalam negeri akan memacu pertumbuhan dua kali ganda daripada kitaran E&P24 yang baharu. 2025 dan seterusnya, dengan perkhidmatan telaga dan rakan sekutu yang mendapat manfaat, bersama dengan peningkatan selanjutnya dalam kadar harian JU dalam pasaran Asia Tenggara yang semakin ketat.

Cadangan neutral untuk stokFPT

KB Securities Vietnam (KBSV) berkata bahawa hasil FPT Corporation (kod saham FPT) pada suku kedua 2024 mencapai VND 15,246 bilion (meningkat 22.11% dalam tempoh yang sama), margin keuntungan kasar yang sepadan mencapai kira-kira 37.06%; keuntungan selepas cukai mencecah VND 2,283 bilion (naik 23.07%). Pada suku kedua, segmen perniagaan teknologi maklumat FPT di pasaran asing menyaksikan peningkatan mendadak dalam jualan ditandatangani baharu sebanyak 76.6%, mencecah VND 8,853 bilion, sekali gus membantu jumlah pendapatan segmen itu mencapai VND 7,574 bilion (meningkat 30.76%).

Hasil yang baru ditandatangani mencecah VND 18,671 bilion (naik 22.4%), terutamanya kerana Kumpulan telah mempercepatkan pemeteraian kontrak baharu hingga akhir 2023. Dalam tempoh 6 bulan pertama tahun 2024, FPT terus mencatatkan banyak pesanan besar daripada pasaran asing, memenangi bidaan untuk 27 projek besar, bertumpu pada tempoh yang lebih tinggi daripada USD 25 juta dalam tempoh yang sama. pasaran Jepun dan Asia Pasifik .

Segmen Pendidikan & Pelaburan akan terus mengekalkan momentum pertumbuhannya pada separuh pertama 2024, membawa hasil sebanyak VND 3,017 bilion (naik 32%) dan keuntungan sebelum cukai sebanyak VND 987 bilion (naik 20%). Dengan melabur CAPEX secara berterusan dalam segmen pendidikan pada tahun-tahun akan datang, sambil meningkatkan kualiti pendidikan, FPT mampu mengekalkan dan menarik bilangan pelajar baharu, sekali gus mengekalkan pertumbuhan perniagaan.

Berdasarkan penilaian FCFF dan P/E, prospek perniagaan serta mempertimbangkan kemungkinan risiko, KBSV mengesyorkan neutral untuk saham FPT. Harga sasaran ialah 142,800 VND/saham.

Sumber: https://vov.vn/thi-truong/chung-khoan/mot-so-co-phieu-can-quan-tam-ngay-209-post1122631.vov