Kuasa beli 'hidup semula', kredit pengguna sibuk

Kuasa beli domestik semakin pulih dengan kukuh.

Selepas tempoh genangan akibat turun naik ekonomi dan permintaan yang lemah, pasaran pengguna Vietnam kembali "nafas". Menurut Pejabat Perangkaan Am, jumlah jualan runcit barangan dan hasil perkhidmatan pengguna dalam 10 bulan pertama 2025 dianggarkan pada 5.77 juta VND, meningkat 9.3% berbanding tempoh yang sama tahun lepas. Walaupun dilanda bencana alam dan banjir di beberapa lokaliti, peningkatan ini masih menunjukkan kuasa beli domestik semakin pulih dengan kukuh terutama apabila memasuki musim kemuncak pada penghujung tahun dan Tahun Baharu Imlek akan datang.

Kebangkitan semula penggunaan bukan sahaja menyemarakkan industri runcit tetapi juga "membesarkan semangat" dalam sektor kredit pengguna, sektor yang telah terbantut semasa tempoh ekonomi yang sukar. Pada masa ini, pinjaman pengguna terkumpul adalah kira-kira 3 juta bilion VND, menyumbang lebih daripada 20% daripada jumlah kredit terkumpul ekonomi. Menurut pakar, jumlah ini masih mempunyai banyak ruang untuk berkembang apabila permintaan untuk pinjaman untuk kegunaan, pembaikan rumah, pembelian kenderaan, pendidikan, perjalanan dan lain-lain jelas meningkat.

Pakar kewangan percaya bahawa permintaan pinjaman pengguna akan meningkat semula menjelang akhir 2025 dan tahun berikutnya berkat pemulihan ekonomi. "Pasaran kredit pengguna sedang memasuki kitaran pertumbuhan baharu," kata Dr. Nguyen Quoc Hung, Naib Pengerusi dan Setiausaha Agung Persatuan Perbankan Vietnam. Pada masa yang sama, beliau berkata permintaan domestik dan pakej sokongan dasar akan mewujudkan momentum penting bagi institusi kredit.

*Pada masa ini, pinjaman pengguna terkumpul adalah kira-kira 3 juta bilion VND, menyumbang lebih daripada 20% daripada jumlah kredit terkumpul ekonomi. Foto: Duy Minh*

Malah, selepas tempoh penstrukturan semula dan penapisan segmen pelanggan, banyak syarikat kewangan dan bank perdagangan telah mencatatkan keputusan yang positif. Laporan Q3/2025 VPBank menunjukkan bahawa keuntungan disatukan mencecah lebih daripada VND 20,395 bilion, meningkat 47% berbanding tempoh yang sama tahun lepas, di mana FE Credit, sebuah syarikat kewangan pengguna gabungan, telah pulih dengan memberangsangkan dengan keuntungan 9 bulan bersamaan dengan keputusan sepanjang tahun 2024. Pelanggan FE, wakil Credit yang menumpukan pada sistem operasi yang semakin meningkat, berkata bahawa hasil ini diperolehi oleh pelanggan FE, wakil Credit yang memfokuskan pada sistem operasi yang semakin meningkat.

Bukan sahaja Kredit FE, HD SAISON (di bawah HDBank) juga membuat kesan yang kuat apabila ia mencapai keuntungan sebanyak 1,100 bilion VND, pulangan atas ekuiti (ROE) sehingga 24.4%. Sementara itu, HDBank mencatatkan jumlah keuntungan sebelum cukai disatukan sebanyak 14,803 bilion VND dalam 9 bulan pertama, meningkat 17% berbanding tempoh yang sama tahun lepas.

Dalam arah positif yang sama, Syarikat Saham Bersama (TIN) Tin Viet Finance mencapai keuntungan selepas cukai sebanyak 369 bilion VND, peningkatan lebih daripada 1,100%. Begitu juga, Syarikat Saham Bersama Pembiayaan Elektrik mencapai keuntungan sebelum cukai sebanyak 904.5 bilion VND, peningkatan hampir 68%... Angka-angka ini mencerminkan "gambaran kebangkitan semula" yang kukuh bagi sektor kewangan pengguna, sektor yang pernah mengalami tekanan akibat hutang lapuk dan kos modal yang tinggi.

Penganalisis berkata dengan sasaran pertumbuhan ekonomi 8.3 - 8.5% tahun ini, bersama dengan siri dasar rangsangan, peningkatan kuasa beli dan keyakinan pengguna yang bertambah baik, pasaran kredit pengguna akan terus berkembang maju.

Khususnya, baru-baru ini, Kerajaan telah mengeluarkan Kiriman Rasmi meminta kementerian, cawangan, lokaliti dan perusahaan untuk menyelaras dalam melaksanakan penyelesaian yang kukuh untuk membangunkan pasaran domestik, menekankan penyediaan pakej kredit untuk menyokong pengeluaran, perniagaan dan penggunaan dengan syarat pinjaman yang menggalakkan.

Secara selari, banyak program rangsangan berskala besar telah, sedang dan akan dilaksanakan seperti: Pameran Musim Luruh yang pertama - 2025, Program Promosi Tertumpu Kebangsaan 2025, bersama-sama dengan beberapa siri insentif daripada sistem runcit dan perusahaan pembuatan. Suasana membeli-belah akhir tahun diramalkan lebih rancak, membawa kepada pecutan permintaan pinjaman pengguna, membuka "musim keemasan" untuk institusi kredit.

*Suasana membeli-belah akhir tahun dijangka lebih rancak, membawa kepada pecutan permintaan untuk pinjaman pengguna. Foto: Tuan Nguyen*

Meluaskan akses kepada kredit pengguna

Merebut peluang ini, bank perdagangan telah melancarkan pakej kredit pengguna keutamaan dengan kadar faedah rendah dan syarat yang fleksibel dengan pantas. Sehubungan itu, Agribank, Vietcombank, BIDV, VietinBank, VPBank, SHB, VIB... telah melaksanakan program pinjaman secara serentak untuk sara hidup, penggunaan, pembelian rumah, pembelian kereta, pengajian dan perniagaan peribadi.

Secara lebih khusus, VIB terus mengembangkan kredit secara terpilih, memfokuskan pada produk teras seperti pinjaman rumah, pinjaman kereta dan pinjaman perniagaan peribadi, menyasarkan pelanggan yang mempunyai cagaran yang baik dan dokumen undang-undang yang telus. Sementara itu, FE Credit sedang melaksanakan pakej kredit dengan pengurangan kadar faedah sehingga 50% dari 30 Oktober hingga akhir November 2025 untuk menyokong penduduk di wilayah yang terjejas teruk akibat banjir seperti Thai Nguyen, Bac Ninh, Lang Son dan Cao Bang.

Seorang wakil FE Credit berkata bahawa program itu bukan sahaja bertujuan untuk menyediakan sokongan kewangan segera tetapi juga untuk mewujudkan asas bagi pemulihan yang mampan untuk orang ramai di kawasan bencana. “Syarikat berharap pakej kredit dengan kadar faedah keutamaan akan membantu orang ramai membaiki kediaman mereka, membeli barangan keperluan dan menstabilkan kehidupan mereka selepas bencana itu,” kongsinya.

Seiring dengan usaha institusi kredit dan syarikat kewangan, Bank Negara juga menyempurnakan rangka kerja undang-undang untuk meluaskan akses kepada kredit untuk orang ramai. Menurut draf pindaan kepada Pekeliling 43/2016/TT-NHNN dan Pekeliling 18/2019/TT-NHNN, Bank Negara bercadang untuk meningkatkan jumlah had pinjaman pengguna tertunggak pelanggan di sebuah syarikat kewangan daripada VND 100 juta kepada VND 400 juta. Ini disifatkan sebagai satu langkah selaras dengan perkembangan ekonomi dan sosial semasa dan taraf hidup rakyat.

Walau bagaimanapun, pakar industri juga ambil perhatian bahawa adalah perlu untuk mengawal ketat risiko kredit apabila mengembangkan skala pinjaman. Dr Nguyen Quoc Hung menekankan: "Peminjaman mesti mempunyai tujuan yang jelas dan dibuktikan. Adalah tidak boleh diterima untuk memberi pinjaman tanpa mengawal tujuan penggunaan modal."

Beliau juga memberi amaran bahawa meningkatkan kadar pengeluaran langsung untuk pinjaman tidak bercagar menimbulkan risiko penipuan atau penyalahgunaan. Oleh itu, syarikat kewangan mesti mematuhi undang-undang dengan tegas apabila mengeluarkan peraturan profesional. "Jika mereka melakukan salah, mereka masih boleh dipertanggungjawabkan walaupun 10-15 tahun kemudian. Perkara yang paling penting ialah melindungi kakitangan anda dengan melakukan perkara yang betul," tegas Encik Hung.

Daripada arahan agensi pengurusan dan usaha pembaharuan diri institusi kredit, pasaran kewangan pengguna Vietnam menunjukkan daya tahan yang luar biasa. Apabila kuasa beli pulih, kredit pengguna bukan sahaja menyumbang untuk menggalakkan pertumbuhan ekonomi, tetapi juga menjadi "jambatan" penting antara sistem perbankan dan rakyat, membantu aliran modal undang-undang ke arah yang betul, memupuk penggunaan domestik, memenuhi matlamat pembangunan mampan.

Pada masa ini, Vietnam mempunyai 16 syarikat kewangan yang dilesenkan untuk beroperasi oleh Bank Negara. Antaranya, kita mesti menyebut nama seperti: FE Credit, HD Saison, Mcredit, Home Credit, VietCredit, Lotte Finance, EVN Finance, TNEX, Mirae Asset...

Sumber: https://congthuong.vn/suc-mua-hoi-sinh-tin-dung-tieu-dung-nhon-nhip-429611.html