Banki jednocześnie obniżają stopy procentowe.

Pod koniec 10 kwietnia dziesiątki banków komercyjnych ogłosiły obniżki stóp procentowych od depozytów i kredytów.

Decyzja ta zapadła wkrótce po spotkaniu poświęconym wdrażaniu działań w sektorze bankowym, któremu przewodniczył nowy prezes Banku Państwowego Wietnamu, Pham Duc An, a które spotkało się z szerokim poparciem 46 banków i dotyczyło wdrażania polityki rządu i Banku Państwowego mającej na celu wspieranie przedsiębiorstw i ludzi.

Proaktywna redukcja

Według doniesień, największe obniżki stóp procentowych na rynku wynoszą obecnie 0,5 punktu procentowego dla depozytów i około 1 punktu procentowego dla kredytów. Wśród nich VPBank, ABBank, SeABank, Kienlongbank, Sacombank i VietABank ogłosiły obniżki stóp procentowych depozytów 10 kwietnia. Tymczasem Viet Capital Bank (BVBank) rozpoczął obniżanie stóp procentowych depozytów na okresy 6-12 miesięcy o 0,3 punktu procentowego, a na okresy 15-36 miesięcy o 0,5 punktu procentowego, począwszy od dziś, 11 kwietnia.

Według przedstawiciela BVBanku, proaktywne obniżenie stóp procentowych bezpośrednio po spotkaniu świadczy o zaangażowaniu banku w szybkie wdrożenie wytycznych organów regulacyjnych. „Bank będzie nadal optymalizował koszty kapitału, dążąc do obniżenia stóp procentowych kredytów, wspierania klientów w dostępie do kapitału po bardziej rozsądnych kosztach, aby pobudzić produkcję i działalność, przyczynić się do stabilizacji rynków finansowych i monetarnych oraz promować wzrost gospodarczy ” – podkreślił przedstawiciel BVBanku.

Przedstawiciel Saigon Thuong Tin Bank (Sacombank), banku, który obniżył oprocentowanie depozytów i kredytów o 0,5 punktu procentowego, stwierdził, że posunięcie to jest w pełni zgodne z wytycznymi rządu i Banku Państwowego Wietnamu nakazującymi obniżenie stóp procentowych w czasie, gdy gospodarka dąży do utrzymania wzrostu.

„Jednoczesne wprowadzenie zmian zarówno w stopach depozytowych, jak i kredytowych pozwoli na sprawiedliwe zrównoważenie interesów deponentów, a jednocześnie zmniejszy presję kosztów kapitałowych dla pożyczkobiorców, zwłaszcza klientów indywidualnych oraz małych i średnich przedsiębiorstw”.

Nie tylko prywatne banki komercyjne, ale także banki państwowe stopniowo obniżają oprocentowanie depozytów i dążą do obniżenia oprocentowania kredytów, aby wesprzeć wzrost gospodarczy.

Pan Nguyen Tran Manh Trung, dyrektor generalny VietinBank, poinformował, że bank planuje obniżyć oprocentowanie kredytów o 0,5 punktu procentowego dla sektorów priorytetowych. Jeśli chodzi o oprocentowanie depozytów, VietinBank jest obecnie w trakcie kalkulacji obniżki; konkretne stawki zostaną ogłoszone przez bank pod koniec 10 kwietnia.

Banki komercyjne aktywnie obniżają oprocentowanie depozytów i kredytów, aby wspierać ludzi i gospodarkę. Zdjęcie: TAN THANH

Tymczasem Nguyen Thanh Tung, prezes zarządu Wietnamskiego Banku Handlu Zagranicznego (Vietcombank), powiedział, że bank początkowo obniży oprocentowanie 24-miesięcznych depozytów terminowych do poziomu poniżej 6,5% w skali roku, a także rozważy inne formy mobilizacji kapitału, w tym certyfikaty depozytowe.

Jeśli oprocentowanie tego typu usługi zostanie uznane za nieuzasadnione, bank tymczasowo zawiesi jej świadczenie. Od 13 kwietnia najwyższe oprocentowanie lokat oszczędnościowych na okres 24 miesięcy w Vietcombank zostanie obniżone o 0,5 punktu procentowego, z 6,5% rocznie do 6% rocznie.

Jednak, zdaniem pana Tunga, aby państwowe banki komercyjne mogły nadal obniżać stopy procentowe i uniknąć udziału w wyścigu o mobilizację kapitału, organy regulacyjne muszą wprowadzić dyscyplinę i nałożyć sankcje na banki, które gwałtownie podnoszą stopy procentowe, aby zachęcić klientów do przenoszenia depozytów do innych instytucji. Pomoże to dużym bankom utrzymać i zwiększyć mobilizację kapitału, utrzymać ciągłość kredytowania produkcji i działalności gospodarczej oraz wspierać wzrost gospodarczy.

Tymczasem pan Nguyen Hung, dyrektor generalny TPBanku, podkreślił, że bank zawsze proaktywnie kontroluje płynność, aby utrzymać stabilność; nie podąża za falą podwyżek stóp procentowych w ostatnim czasie, ale zawsze utrzymuje rozsądne stopy procentowe, aby zatrzymać klientów i zapewnić sobie źródła kapitału. „Ostatnia fala wysokich stóp procentowych była jedynie krótkotrwałym, lokalnym zjawiskiem. Dzięki koordynacji i narzędziom polityki pieniężnej Banku Państwowego Wietnamu, rynek wkrótce się ustabilizuje” – stwierdził pan Hung.

Oczekiwania dotyczące stabilnych stóp procentowych.

Z perspektywy banków zagranicznych, pan Suan Teck Kin, dyrektor ds. globalnych badań rynkowych i ekonomicznych w UOB Bank (Singapur), powiedział na wydarzeniu ekonomicznym w Ho Chi Minh City 10 kwietnia, że ​​chociaż ryzyko inflacji wzrosło z powodu efektów ubocznych cen energii, co skłoniło UOB do obniżenia prognozy wzrostu na 2026 r., nadal oczekuje, że Bank Państwowy Wietnamu utrzyma stabilną politykę pieniężną przez cały rok.

Wcześniej UOB prognozował, że Bank Państwowy Wietnamu (SBV) może w tym roku utrzymać stopę refinansowania na poziomie 4,5%. Uważa się to za kluczowy czynnik wspierający osoby fizyczne i przedsiębiorstwa w odbudowie produkcji i działalności gospodarczej, a jednocześnie stymulujący popyt na kredyty zarówno na produkcję, jak i konsumpcję.

Eksperci z Działu Analizy Rynku i Strategii ACBS Securities oceniają, że jednoczesna obniżka stóp procentowych depozytów na okres od 6 miesięcy do 1 roku przez wiele banków po ostatnim spotkaniu ma głównie charakter krótkoterminowy.

Według ACBS, aby trwale obniżyć stopy procentowe, kluczowym czynnikiem pozostaje zapewnienie rzeczywistej płynności systemu i poprawa wskaźników bezpieczeństwa płynności. „Dzięki elastycznej i otwartej polityce pieniężnej oraz zsynchronizowanym rozwiązaniom, potrzeby systemu bankowego w zakresie płynności zostaną zaspokojone. Uwzględnienie depozytów Skarbu Państwa we wzorze obliczania wskaźnika kredytów do depozytów (LDR) pomoże obniżyć ten wskaźnik w państwowych bankach komercyjnych”.

„Daje to tym bankom większe możliwości zwiększenia kredytów na kluczowe projekty i kluczowe sektory gospodarki, zgodnie z rządową polityką zrównoważonego rozwoju gospodarczego. Skuteczne wdrożenie tej polityki pomoże skierować kapitał we właściwe miejsca, wesprze wzrost gospodarczy i zapobiegnie przegrzaniu cen aktywów finansowych i nieruchomości” – analizuje ekspert ACBS.

Tymczasem Maybank Securities uważa, że ​​obniżka oprocentowania depozytów przez banki komercyjne dla nowych depozytów o terminie zapadalności powyżej 6 miesięcy, obowiązująca od 10 kwietnia, może znacząco wyhamować wzrostowy trend stóp procentowych. Eksperci Maybank Securities przewidują, że jeśli Bank Państwowy Wietnamu utrzyma wzrost akcji kredytowej na poziomie około 15%, będzie terminowo wypłacał publiczny kapitał inwestycyjny na projekty infrastrukturalne, a presja kursowa pozostanie umiarkowana, obowiązująca 12-miesięczna stopa depozytowa może utrzymać się w tym roku w przedziale 6,5-7%.

Z perspektywy biznesowej, pani Lam Thuy Ai, dyrektor generalna Mebi Farm JSC i prezes Mekong Business Club w Ho Chi Minh City, stwierdziła, że ​​jeśli oprocentowanie depozytów wzrośnie powyżej 10% rocznie, co doprowadzi do wzrostu kosztów kapitału, wiele firm może być zmuszonych do ograniczenia produkcji, a nawet przejścia na deponowanie pieniędzy w bankach, aby zachować kapitał, zamiast zwiększać inwestycje. Jej własna firma zaciąga obecnie pożyczki z oprocentowaniem od 7% do 9,2% rocznie, w zależności od terminu wypłaty. Dlatego ma nadzieję, że oprocentowanie kredytów ustabilizuje się na poziomie 5%-7% rocznie, aby wspierać cele wzrostu.

Podobnie, pan Nguyen Phuoc Hung, stały wiceprzewodniczący Stowarzyszenia Biznesu Ho Chi Minh City (HUBA), zasugerował, że system bankowy potrzebuje bardziej elastycznego mechanizmu kredytowego, obejmującego złagodzenie warunków kredytowania, wydłużenie okresów kredytowania dla przedsiębiorstw eksportowych oraz rozważenie obniżenia stóp procentowych poniżej 6% rocznie dla tej grupy przedsiębiorstw, w duchu podziału ryzyka i wspierania utrzymania przepływów pieniężnych. Według pana Hunga, przy obecnych, utrzymujących się stopach procentowych kredytów przekraczających 8,5% rocznie, niektóre sektory, takie jak rynek nieruchomości, sięgają nawet 14%-15% rocznie, co wywiera znaczną presję na produkcję i działalność biznesową, zwłaszcza w przypadku przedsiębiorstw eksportowych.

ADB publikuje pozytywną prognozę dla gospodarki Wietnamu.

Azjatycki Bank Rozwoju (ADB) prognozuje, że gospodarka Wietnamu wzrośnie o 7,2% w 2026 r. i 7,0% w 2027 r., co oznacza niewielki spadek w porównaniu z 8% w 2025 r., na tle rosnących zagrożeń globalnych.

W raporcie Asian Development Outlook opublikowanym 10 kwietnia, ADB ocenił krótkoterminowe perspektywy Wietnamu jako pozytywne dzięki stałemu wzrostowi eksportu, wspierającej polityce rządu i stabilnym inwestycjom. Bank zauważył jednak, że niepewność zewnętrzna, taka jak zmiany w polityce handlowej USA, konflikty na Bliskim Wschodzie i globalna zmienność gospodarcza, może wpłynąć na działalność eksportową i przepływy inwestycyjne.

ADB stwierdził, że rząd wietnamski szybko zareagował na zakłócenia w dostawach energii poprzez wdrożenie środków fiskalnych, elastyczne zarządzanie cenami i zapewnienie bezpieczeństwa dostaw. Rozwiązania te przyczyniły się do kontroli inflacji i wsparcia krótkoterminowego wzrostu gospodarczego.

Niemniej jednak ryzyko pozostaje. Konflikty geopolityczne mogą zakłócić łańcuchy dostaw, zwiększyć koszty transportu i spowodować wahania cen. Ponadto, wolniejszy wzrost gospodarczy u głównych partnerów handlowych może również negatywnie wpłynąć na wietnamski eksport.

W związku z tym ADB zaleca, aby Wietnam kontynuował wzmacnianie rynku obligacji korporacyjnych w celu mobilizacji kapitału długoterminowego, a także zwiększał przejrzystość i udoskonalał ramy prawne w celu zwiększenia zaufania inwestorów.

Ponadto poprawa efektywności energetycznej i przyspieszenie przejścia na czystą energię są również uważane za kluczowe rozwiązania mające na celu łagodzenie ryzyka związanego z wstrząsami zewnętrznymi i promowanie zrównoważonego wzrostu w perspektywie średnio- i długoterminowej.

D. Ngoc

Źródło: https://nld.com.vn/ngan-hang-dong-loat-ha-lai-suat-196260410205953761.htm