O crescimento do crédito enfrenta dificuldades?

Crescimento negativo do crédito

Segundo o Banco Estatal do Vietnã, filial de Nghe An: entrando em 2024, a economia vietnamita enfrenta muitas dificuldades e desafios. A recuperação econômica nos primeiros meses do ano ainda é lenta. Além disso, os dois primeiros meses do ano coincidem com o período do Ano Novo Lunar, o que significa que o sentimento do consumidor e as atividades econômicas ainda não estão aquecidos... levando a uma fraca absorção de capital pela economia e a um crescimento negativo do crédito em todo o país em janeiro de 2024.

Em 31 de janeiro de 2024, o crédito para toda a economia diminuiu 0,6% em comparação com 2023. O crédito em Nghe An atingiu 296.505 bilhões de VND, um aumento de 0,2% em relação ao início do ano. No mesmo período de 2021, 2022 e 2023, as quedas foram de -0,7%, 2,1% e -0,4%, respectivamente.

No relatório de análise da Rong Viet Securities Company (VDSC), citando o relatório do Banco Central, o crescimento do crédito em toda a economia foi negativo nos dois primeiros meses de 2024. Especificamente, no final de janeiro, era de -0,6% e, em 16 de fevereiro, de -1,0%. Alguns grandes bancos registraram quedas ainda mais acentuadas no crescimento do crédito, como o Vietcombank (-2,3% em comparação com o final de 2023), o BIDV (-1,3%) e o Military Commercial Joint Stock Bank (MB) (-0,7%).

Transações em dinheiro no caixa da agência do HD Bank em Nghe An. Foto cortesia da BNA.

A situação descrita acima no mercado monetário deve-se à capacidade de absorção de capital da economia, que limita bastante as necessidades de empréstimo de empresas e pessoas físicas nos primeiros meses do ano. Até o momento, embora a taxa de juros dos empréstimos tenha caído drasticamente para o nível mais baixo de 5,0% a 5,3% ao ano, as empresas ainda não demonstram grande interesse em captar recursos para a implementação de projetos de produção e negócios.
O Sr. Tran Anh Son, Presidente da Associação de Empresas de Destaque da província de Nghe An, declarou: "Devido ao impacto da recessão econômica global, os pedidos de exportação foram drasticamente reduzidos. De têxteis a cimento, passando por ladrilhos de pedra e madeira para arte, os produtos fabricados por empresas locais não têm demanda suficiente. Nos últimos anos, percebe-se que todas as empresas, tanto de produção quanto comerciais, estão enfrentando dificuldades, o que tem desanimado os empresários. Portanto, atualmente, embora as taxas de juros dos empréstimos tenham diminuído consideravelmente, muitas empresas não querem contrair empréstimos, pois ainda não obtiveram resultados concretos. O Sr. Son acrescentou que, no contexto atual, mesmo que as taxas de juros diminuam ainda mais, poucas empresas se disporão a tomar empréstimos."

Houve um período em que os produtos fabricados não conseguiam ser consumidos, o que fez com que o armazém da Trung Do Joint Stock Company, no Complexo Nghi Van, ficasse lotado, forçando a empresa a interromper a produção. Foto: N.Hai

Entretanto, em conversa conosco, um representante de uma grande empresa de fabricação de materiais de construção da região também afirmou: Diferentemente de antes, quando a capacidade da fábrica era pequena, mesmo em períodos de baixa nas vendas, a produção conseguia ser mantida porque ainda havia espaço no armazém. Agora, com a grande capacidade, a produção só pode durar um curto período antes que o armazém fique cheio. Entre as soluções, a empresa é obrigada a interromper a produção e conceder licenças não remuneradas aos trabalhadores, pois quanto mais produzem, mais perdem. Nessa situação difícil, os bancos estão dispostos a emprestar, mas a empresa não se atreve a contrair empréstimos...
Do lado dos bancos, embora as taxas de juros de depósitos e empréstimos tenham diminuído, devido à baixa demanda por empréstimos, a quantidade de dinheiro parado nos bancos é bastante grande e, para aumentar o crescimento do crédito, os bancos querem ter tomadores de empréstimo.

Balcão de atendimento do Banco BIDV, agência de Nghe An, no início de 2024. Foto: Thu Huyen

O representante do Banco Estatal do Vietnã, filial de Nghe An, também afirmou: Há quase um ano, era difícil obter empréstimos bancários, mas agora a liquidez dos bancos comerciais na região melhorou significativamente, embora o número de tomadores de empréstimo ainda seja limitado. De fato, para crescer e atender à capacidade de pagamento, em alguns momentos, os bancos ajustaram as taxas de juros interbancárias; ao mesmo tempo, ajustaram as taxas de juros para alguns prazos de empréstimo. No entanto, esta é apenas uma solução para compensar a escassez de liquidez local em alguns bancos antes e depois do Tet, enquanto a capacidade de pagamento geral está bastante garantida.

O Sr. Trinh Duong Chinh, Diretor da filial Nghe An do Nam A Bank, acrescentou: "Todos os anos, cada sistema define metas de crescimento de crédito (incluindo empréstimos e captação de recursos) para as filiais, mas nos dois primeiros meses do ano, todo o setor apresentou crescimento negativo, o que gerou muita pressão sobre os bancos comerciais. Negócios ineficientes afetam as metas de crescimento de crédito de todo o sistema e da economia."

Pesquisas realizadas em bancos comerciais locais, como Vietinbank, Vietcombank, Sacombank, Vietbank e Ban Viet Bank, confirmaram que o número de clientes e contratos de empréstimo, assim como a mobilização de recursos, diminuiu em comparação com o mesmo período do ano passado. Anteriormente, os clientes precisavam ir até os bancos para solicitar empréstimos e desembolsos, mas este ano, os bancos precisam ir até as agências para buscar clientes e oferecer consultoria sobre empréstimos.

O crescimento do crédito não implica necessariamente um aumento do risco.

Um representante de um banco comercial de capital aberto na cidade de Vinh também explicou: A baixa e até negativa taxa de crescimento da captação e dos empréstimos coloca o banco em um dilema. Se as condições de crédito forem muito rigorosas, os clientes não tomarão empréstimos e a meta de crescimento não será atingida, mas se o crédito for flexibilizado e facilitado, há um risco. A inadimplência aumenta . Essa pessoa analisou que, de uma forma ou de outra, a dívida pendente no setor de construção civil e imobiliário frequentemente representa até 60% do total da dívida pendente nos bancos comerciais. Portanto, atualmente, o aperto no crédito imobiliário também ajuda a garantir a segurança do sistema, mas as consequências são O mercado imobiliário está congelado e menos dinâmico.

Em um contexto de crescimento negativo do mercado de crédito, os bancos esperam que o mercado imobiliário se aqueça gradualmente para absorver capital. Na foto: Complexo de Apartamentos Quang Trung B - Cidade de Vinh após a reforma. Foto: Nguyen Hai

Além disso, uma das razões pelas quais as taxas de juros diminuíram, mas as pessoas ainda optam por poupar, é porque o canal de investimento em ações e títulos não tem sido verdadeiramente transparente, gerando desconfiança entre investidores e mercado após recentes fracassos e fraudes. Nesse contexto, de acordo com o Sr. Tran Anh Son, presidente da Associação Provincial de Empresas de Destaque, a solução mais segura para as empresas é adotar uma postura defensiva, agrupando-se para "preservar sua força" durante a recessão, e somente quando a economia melhorar é que elas se arriscarão a captar recursos para investir nos negócios.

O setor têxtil e de vestuário voltou a receber encomendas de exportação. Na foto: As atividades têxteis e de vestuário da Minh Anh Company Limited retomaram o trabalho após o Ano Novo Lunar de Giap Thin. Foto: NH

Quanto aos bancos, pelo que sabemos, diante da difícil situação descrita acima, os grandes bancos, como o Agribank, o Vietcombank, o Vietinbank e o BIDV, comprometeram-se a adotar medidas específicas para reduzir custos, melhorar a qualidade do crédito, diminuir as taxas de juros dos empréstimos, simplificar os procedimentos de empréstimo e desembolso, etc., com o objetivo de compartilhar, acompanhar as empresas e apoiar a economia.

Em comparação com o mesmo período do ano passado, o número de clientes que compareceram às agências bancárias para realizar transações diminuiu. Foto: Nguyen Hai

No âmbito empresarial, alguns investidores em projetos, em vez de esperar, reestruturaram seus planos de investimento, buscando parcerias em joint ventures para a implementação, compartilhando oportunidades de investimento e reduzindo riscos. Empresas como a Song Lam Cement Joint Stock Company, a Hoang Mai Cement Joint Stock Company, a Trung Do Joint Stock Company e empresas produtoras e processadoras de ladrilhos de pedra e de cavacos de madeira nos distritos de Quy Hop e Nghia Dan, ao enfrentarem dificuldades na exportação, buscaram vender e consumir no mercado interno. Algumas empresas e associações empresariais ousadamente se conectaram e expandiram suas relações com parceiros e agentes de promoção comercial para encontrar novos mercados.

O aquecimento do segmento de leilões de terrenos nos primeiros meses do ano é um sinal positivo para impulsionar o crescimento do crédito nos próximos tempos. Foto: NH

Para garantir o fornecimento de capital para a economia e apoiar as empresas na superação de dificuldades, além de implementar soluções para assegurar a segurança do crédito e gerenciar a inadimplência, o Banco Central designou aos bancos comerciais a meta de crescimento do crédito estabelecida para cada instituição desde o início do ano; ao mesmo tempo, incentivou os bancos comerciais a buscar e fornecer capital suficiente associado às metas de desenvolvimento socioeconômico local; a propor prontamente soluções para que o Banco Central considere a remoção de dificuldades e obstáculos por meio de projetos, pacotes prioritários e apoio às taxas de juros; e a buscar um crescimento da mobilização superior a 13% e um índice de empréstimos pendentes superior a 8,8% – meta alcançada em 2023.