Deținătorii internaționali de obligațiuni cer datorii „uriașe”, ce spune Novaland?

No Va Real Estate Investment Group Corporation ( Novaland , cod NVL) a anunțat recent că a purtat discuții cu un grup de deținători de obligațiuni cu privire la datoria unui lot de obligațiuni convertibile internaționale în valoare de aproape 300 de milioane de dolari, listate în prezent la bursa din Singapore.

Din cauza dificultăților de lichiditate, Novaland nu a reușit să își îndeplinească obligația de a plăti la timp dobânzi de 7,8 milioane USD. Conducerea companiei a declarat că negociază cu deținătorii de obligațiuni ai Grupului Ad Hoc un plan de restructurare adecvat capacității lor actuale și planului de redresare a afacerii. Procesul de negociere a fost consultat de firme de consultanță internaționale și interne, precum Deloitte, Sidley Austin LLP și YKVN.

„În condițiile unor resurse limitate, Novaland se angajează să depună întotdeauna eforturi pentru a negocia și a rezolva problemele într-un spirit receptiv, cu dorința de a găsi soluția optimă pentru a asigura interesele grupului de deținători de obligațiuni”, se arată în anunțul Novaland.

În raportul financiar, Novaland este una dintre unitățile care participă la mobilizarea obligațiunilor cu valoare mare. Valoarea nominală totală a obligațiunilor pe termen scurt, deși redusă, era încă de peste 14.132 miliarde VND la sfârșitul celui de-al doilea trimestru (toate au fost emise către companii de valori mobiliare și bănci autohtone).

Novaland se confruntă cu dificultăți cu multe loturi de obligațiuni. (Foto: Duy Anh)

Între timp, valoarea nominală totală a obligațiunilor pe termen lung a crescut rapid la aproape 28.993 miliarde VND. În special, a existat un lot de obligațiuni internaționale (cu o valoare convertită de aproape 7.092 miliarde VND) emise către parteneri străini, aranjate și emise de Credit Suisse AG (sucursala din Singapore).

Se preconizează că această obligațiune internațională va ajunge la scadență pe 16 iulie 2026. Rata dobânzii pe care Novaland trebuie să o plătească deținătorilor de obligațiuni este de 5,25%/an, la fiecare 6 luni. Obligațiunile sunt negarantate, dar pot fi convertite în acțiuni NVL cu un preț inițial de conversie de 135.700 VND/acțiune (echivalentul a aproape 33.916 acțiuni/obligațiune) și va fi ajustat în funcție de piață.

Anterior, potrivit Business Wire, Ad Hoc Group - reprezentând grupul de deținători de obligațiuni care dețin peste 75% din lotul de obligațiuni de peste 300 de milioane USD - a declarat că vor exista noi acțiuni dacă Novaland nu va negocia cu bună-credință restructurarea datoriilor.

Bank of NY Mellon (SUA) a emis, de asemenea, mai multe notificări de neplată, cea mai recentă pe 17 iulie, referitoare la o plată întârziată a cuponului scadentă la 16 iulie 2023. Deși procesul de negociere a ajuns la un consens privind amânarea datoriei, grupul a declarat că nu a beneficiat încă de cooperare din partea celor interesați.

Reprezentantul Novaland a declarat că, în condițiile macroeconomice dificile, veniturile și capacitatea de a mobiliza capital nou sunt afectate semnificativ. Conturile de numerar din cadrul proiectelor sunt întotdeauna sub supravegherea atentă a băncilor în scopul dezvoltării proiectelor.

Prin urmare, Novaland întâmpină dificultăți în efectuarea plăților către creditorii interni și străini, conform planificării. În prezent, compania depune eforturi pentru a-și restructura datoria și a negocia soluții adecvate pentru a asigura armonia intereselor cu deținătorii de obligațiuni și creditorii.

Conducerea acestei companii imobiliare speră să aibă mai mult timp pentru ca afacerea să se redreseze; în același timp, speră să primească sprijin din partea creditorilor și a deținătorilor de obligațiuni pentru a stabiliza în curând operațiunile afacerii și a îndeplini obligațiile financiare față de deținătorii de obligațiuni și părțile afiliate.

După o perioadă de depășire a dificultăților din industria imobiliară, Novaland a început să dea semne de redresare. Multe proiecte au avut procedurile legale și de investiții rezolvate, la fel ca NovaWorld Ho Tram, Aqua City, NovaWorld Phan Thiet, The Grand Manhattan... repornite cu sprijinul unor parteneri financiari precum TPBank, MBBank , VPBank, contractori...

Novaland explică scăderea profitului, are îndoieli cu privire la capacitatea sa de a continua să funcționeze. Novaland, prezidată de dl. Bui Thanh Nhon, tocmai a explicat diferența de profit după impozitare în raportul financiar consolidat semestrial și are îndoieli cu privire la capacitatea sa de a continua să funcționeze.

Sursă