Процентная ставка по корпоративным облигациям до 14,5% годовых

В первый месяц 2024 года выпусков корпоративных облигаций практически не было. Согласно отчётности, только одно предприятие, зарегистрированное на бирже, разместило свои облигации на бирже, а одно предприятие провело частную эмиссию. Примечательно, что среди них была партия корпоративных облигаций с заоблачными процентными ставками.

В первом месяце 2024 года выпущена партия корпоративных облигаций с заоблачными процентными ставками.

В частности, акционерное общество «Ho Chi Minh City Infrastructure Investment Joint Stock Company» (биржевой код CII) только что опубликовало результаты публичного размещения облигаций, завершившегося 25 января. Общее количество размещенных облигаций составило 28,13 млн, что составляет 99,05% от общего объема предложения (28,4 млн облигаций). После вычета расходов чистая прибыль CII составила 2 812 млрд донгов. Из них только сотрудники CII (включая руководство и сотрудников) потратили 1 120 млрд донгов (то есть годовая процентная ставка по облигациям будет на 2,5% выше референтной). Референтная процентная ставка представляет собой среднюю 12-месячную процентную ставку по депозитам двух банков, Vietcombank и Vietinbank, для приобретения облигаций, выпущенных компанией.

Ожидаемый срок поставки облигаций — с февраля по март. Это тип облигаций, конвертируемых в обыкновенные акции, необеспеченных и без варрантов. Облигация может быть конвертирована в обыкновенные акции каждые 12 месяцев, коэффициент конвертации составляет 1:10, то есть каждая облигация конвертируется в 10 обыкновенных акций.

Срок обращения облигаций составляет 10 лет, процентная ставка представляет собой комбинацию фиксированной и плавающей процентных ставок, проценты выплачиваются каждые 3 месяца. В течение первых 4 процентных периодов фиксированная процентная ставка составляет 10% годовых. В последующие процентные периоды плавающая процентная ставка представляет собой сумму 2,5% годовых и референтной процентной ставки этого процентного периода (средней 12-месячной процентной ставки по депозитам двух банков Vietcombank и Vietinbank ). Это означает, что процентная ставка по облигациям будет на 2,5% годовых выше референтной процентной ставки.

В частности, акционерная компания White Castle (штаб-квартира которой находится в городе Вунгтау) объявила об успешном выпуске партии облигаций 22 января. Особенностью этой партии корпоративных облигаций является процентная ставка до 14,5% годовых, что значительно выше среднерыночной.

Облигации с кодом LDTCH2326001 имеют срок обращения 35 месяцев и предлагаются частным лицам и профессиональным организациям. Объём выпуска составляет всего 25 облигаций номинальной стоимостью 100 миллионов донгов, что эквивалентно 2,5 миллиардам донгов. Это очень низкий объём привлечения по сравнению с успешными выпусками облигаций.

С другой стороны, по оценкам, досрочный выкуп облигаций по-прежнему осуществляется регулярно, и предприятия выкупили облигации на сумму около 4 300 млрд донгов.

Ссылка на источник: https://thanhnien.vn/lai-suat-trai-phieu-doanh-nghiep-len-den-145-nam-185240128150243644.htm