VPBank Menkul Kıymetler halka arza hazırlanıyor
Bloomberg, VPBank'ın bağlı kuruluşu VPBank Securities (VPBankS) için bir halka arz (IPO) hazırladığını bildirdi. Bu işlem dördüncü çeyrekte gerçekleştirilebilir, ancak kapsam ve zamanlamayla ilgili ayrıntılar hala görüşülmekte olup duruma bağlı olarak değişebilir.
Reuters'a göre VPBank, bu kez VPBankS hisselerinin %10'unu halka arz edebilir. VPBankS'ın 15.000 milyar VND (570 milyon ABD doları) tutarında kuruluş sermayesi bulunuyor.
Bu sabah (19 Ağustos), VPBank'ın VPB hissesi erken saatlerde tavana vurarak birim başına 34.200 VND'ye ulaştı. Temmuz ayının başından bu yana bu seviye, yaklaşık %84'lük bir artışla 18.600 VND'den mevcut seviyeye fırladı.
VPBank Menkul Kıymetler, VPBank finansal ekosisteminin bir üyesidir. VPBankS, şu anda Yönetim Kurulu Başkanı ve Genel Müdür Sayın Vu Huu Dien tarafından yönetilmektedir. Sayın Dien, finans sektöründe yaklaşık 25 yıllık deneyime sahip olup, Dragon Capital Group'ta Büyük İşlem Yapılandırma Başkanı, Yönetim Kurulu Üyesi ve VEIL Fonu Yatırım Direktörü olarak görev yapmıştır.
VPBankS'ın kâr büyümesi (Kaynak: VPBankS).
VPBankS, 2024 yılında %128 artışla 2.490 milyar VND gelir ve 1.220 milyar VND vergi öncesi kâr elde ederek, yalnızca 3 yıllık faaliyet süresinin ardından "bin milyar kârlı menkul kıymet şirketleri kulübüne" katıldı. Marj borcu ve artan nakit kaynakları, VPBankS'ın ikinci çeyrek sonunda toplam varlıklarının 50.901 milyar VND'ye ulaşmasına katkıda bulunarak, yıl başına göre neredeyse iki katına çıktı.
TCBS ayrıca halka arz planlıyor
Daha önce Techcom Menkul Kıymetler Anonim Şirketi (TCBS) de sermayesinin %11,1'ine denk gelen 231 milyon hissenin halka arzını duyurmuştu. Buna göre, şirketin kayıtlı sermayesi 20.801 milyar VND'den 23.113 milyar VND'ye yükselecek.
Halka arz fiyatı hisse başına 46.800 VND'dir. Uygulama döneminin bu yılın üçüncü çeyreğinden gelecek yılın ilk çeyreğine kadar olması beklenmektedir.
Halka arz, TCBS ve yetkili acenteler SSI Securities ve Ho Chi Minh City Securities (HSC) aracılığıyla gerçekleştirilecek. Yatırımcılar, en az 100 hisse ve en fazla 115,56 milyon hisse satın almak için kayıt yaptırabilecek.
TCBS, elde edilen gelirin %70'ini menkul kıymet alım satım faaliyetlerine (hisse senetleri ve tahvillere yatırım dahil ancak bunlarla sınırlı olmamak üzere) yatırmayı planlıyor. Kalan %30 ise şirket tarafından menkul kıymet aracılık faaliyetlerine, marjlı işlemlere ve menkul kıymet satış avanslarına yatırılacak.
TCBS, 30 Haziran itibarıyla %88,7'si Techcombank'a ait olan bir iştiraktir. Şirket, şu anda menkul kıymetler sektöründe en yüksek tüzük sermayesine sahip olan ve son çeyreklerde en yüksek kârı elde eden birimdir.
Şirket, 2025 yılının ikinci çeyreğinde, geçen yılın aynı dönemine göre %7,6 artışla 1.733 milyar VND vergi öncesi kâr bildirdi. Bu aynı zamanda şirketin elde ettiği rekor bir kârdır. 30 Haziran itibarıyla TCBS'nin kredileri yaklaşık 33.805 milyar VND olup, bu rakam %30,4 artışla bugüne kadarki en yüksek seviyeye ulaşmıştır. Bu tutarın içinde, vadesi dolmamış teminatlı krediler 33.192 milyar VND'dir.
Techcombank'ın bu yılki yıllık genel kurul toplantısında, Techcombank Yönetim Kurulu Başkanı Ho Hung Anh, TCBS halka arzının iyi gittiğini ve yıl sonuna kadar gerçekleştirilebileceğini söyledi. Hung Anh, "Bize katılmak isteyen iki büyük yatırımcı var," dedi.
Menkul kıymet şirketlerinin sermayelerinin satış süreci, borsa koşullarına ve makroekonomik konulara bağlıdır. Bu iş adamı, TCBS'nin parayı makul bir şekilde kullanmak, hissedarların çıkarlarını korumak ve yüksek öz sermaye getirisi (ROE) sağlamak için hesaplamalar yapması gerektiğini söyledi.
TCBS halka arzından hemen önce, Dragon Capital Investment Fund, TCBS'nin ilk yabancı fon ortağı olmak için bir anlaşmanın imzalanmasını tamamladı. Anlaşmaya katılan fonlar arasında Vietnam Enterprise Investment Limited (Londra Borsası: VEIL) da yer alıyor.
Menkul kıymet şirketleri hangi bağlamda halka arz edilir?
Bu yıl, Vietnam borsası 25. faaliyet yılını kutluyor ve birçok yeni fırsatla karşı karşıya olduğu düşünülüyor.
Son 25 yılda piyasa, yasal çerçeve, piyasa yapısı, ölçek, likidite, kalite, şeffaflık, verimlilik ve uluslararası entegrasyon açısından kayda değer ilerlemeler kaydetmiştir. İlk gün HoSE'de listelenen 2 işletmeden oluşan piyasada, şu anda 1.600'den fazla katılımcı işletme bulunmaktadır ve sermayeleri GSYİH'nın neredeyse %100'üne ulaşmıştır.
Borsa, aynı zamanda ekonomi ve ekonomik kuruluşlar için önemli bir orta-uzun vadeli sermaye seferberliği kanalı haline gelmiş olup, özellikle yerli ve yabancı yatırımcılara ait 10 milyonu aşkın hesabıyla cazip bir yatırım kanalıdır.
Menkul kıymetler, yerli ve yabancı yatırımcılar için hâlâ cazip bir yatırım kanalı. Yıl başından bu yana, VN Endeksi'nin tüm zamanların en yüksek seviyesine ulaşmasıyla birlikte menkul kıymet hesap sayısı sürekli arttı. Son 7 ayda piyasada, çoğunluğu bireysel yatırımcılara ait olmak üzere yaklaşık 1,2 milyon ek hesap açıldı.
VN Endeksi 1.600 puan sınırını rahatlıkla aştı. Piyasa likiditesi birçok seansta büyük bir artış göstererek, bir işlem gününde 83.830 milyar VND'nin üzerine çıktı. Hisse senetlerine nakit akışı benzeri görülmemiş bir seviyedeydi.
Bu yıl aynı zamanda yatırımcıların ve katılımcıların, öncü bir pazardan gelişmekte olan bir pazara geçiş hikayesine dair yüksek beklentileri olduğu bir yıl. Birçok tahmine göre, pazar Eylül ayındaki değerlendirme döneminde resmi olarak yükseltilebilir. Yükseltilmesi halinde, Vietnam'a pasif ve aktif sermaye akışının yaklaşık 3-7 milyar ABD dolarına ulaşması bekleniyor.
Ancak, yükseltme nihai hedef değil; sıralamayı nasıl koruyup daha yüksek bir sıralamayı nasıl hedefleyeceğimiz, Vietnam borsasını giderek daha şeffaf ve adil hale nasıl getireceğimiz ve ekonomiye orta ve uzun vadeli sermaye çekme ve dağıtma kanalı olarak işlevini nasıl yerine getireceğimizdir? Dolayısıyla, piyasanın yükseltme sonrası yabancı yatırımcıların girebileceği mal sorununu çözmesi gerekiyor.
Maliye Bakanı Nguyen Van Thang'ın yakın zamanda düzenlenen bir konferansta belirttiği gibi, menkul kıymetler sektörünün temel görevlerinden biri, kuruluşların ve bireylerin piyasaya katılımı için uygun koşullar yaratmak, mal kalitesini iyileştirmek, menkul kıymetler piyasasındaki ürün ve hizmetleri çeşitlendirmek vb.'dir.
Dolayısıyla, menkul kıymet şirketlerinin halka arzı ve daha genel olarak birçok işletmenin hisse senetlerinin borsada işlem görmeye başlaması, piyasanın parlak bir şekilde gelişeceği yeni bir döneme işaret ediyor.
Kaynak: https://dantri.com.vn/kinh-doanh/thay-gi-tu-con-sot-ipo-cua-chung-khoan-vpbank-tcbs-20250819123030316.htm
Yorum (0)