فتح مصادر رأس المال لتمكين الاقتصاد الخاص من تحقيق التقدم

وتشير الأرقام الأخيرة الصادرة عن البنك المركزي إلى أن هناك حاليا نحو 7 مليارات دونج من القروض المقدمة للمؤسسات الخاصة، وهو ما يمثل 44% من إجمالي الرصيد الائتماني المستحق للاقتصاد بأكمله. وتظهر هذه البيانات أن القطاع المصرفي يولي دائمًا اهتمامًا كبيرًا بالاقتصاد الخاص، خاصة بعد صدور القرار رقم 198/2025/QH15 من الجمعية الوطنية في 17 مايو 2025، مع العديد من سياسات الإقراض التفضيلية لدعم الشركات.

يقوم العملاء بإجراء معاملاتهم في بنك فيتنام التجاري المشترك للاستثمار والتنمية. الصورة: دو تام

إزالة العوائق

بموجب القرار رقم 68-NQ/TU المؤرخ 4 مايو 2025 الصادر عن المكتب السياسي بشأن التنمية الاقتصادية الخاصة، تمت الموافقة من قبل الجمعية الوطنية على العديد من سياسات الدعم المحددة للمؤسسات الخاصة. وعلى وجه الخصوص، وفقًا للقرار رقم 198/2025/QH15 الصادر عن الجمعية الوطنية بشأن عدد من الآليات والسياسات الخاصة للتنمية الاقتصادية الخاصة، تدعم الدولة المؤسسات في القطاع الاقتصادي الخاص والأسر التجارية والشركات الفردية بمعدل فائدة 2٪ عند اقتراض رأس المال لتنفيذ المشاريع الخضراء الدائرية وتطبيق إطار المعايير البيئية والاجتماعية والحوكمة (ESG). يعد هذا محتوى مهمًا لإزالة العقبات الرئيسية أمام المؤسسات في القطاع الاقتصادي الخاص، بما في ذلك مجموعات المؤسسات الصغيرة والمتوسطة والأسر والشركات الفردية، التي تعاني من محدودية الموارد وتواجه صعوبة في اقتراض رأس المال، وخاصة رأس المال للاستثمار في المجالات عالية التكلفة وطويلة الأجل.

تشير الإحصائيات حتى أبريل 2025 إلى أن متوسط ​​سعر الفائدة على الإقراض للمعاملات الجديدة للبنوك التجارية سينخفض ​​بنسبة 0.6٪ سنويًا مقارنة بنهاية عام 2024، مما يخلق الظروف للمؤسسات الخاصة لتقليل ضغط رأس المال في الإنتاج والأعمال. بالنسبة لخمسة قطاعات ذات أولوية (التصدير، الزراعة ، التكنولوجيا العالية، الشركات الصغيرة والمتوسطة، الصناعة الداعمة)، فإن أسعار الفائدة على القروض مستقرة عند 4٪ سنويا.

وفيما يتعلق بالبنوك التجارية، قال نائب المدير العام لبنك الزراعة والتنمية الريفية في فيتنام ( أجريبانك ) فونج ثي بينه إن إجمالي القروض المستحقة للبنك حاليا بلغ أكثر من 1.7 مليون مليار دونج، منها أكثر من 60٪ مخصصة للقطاعات الزراعية والريفية والمزارعين - المجموعة الرئيسية من العملاء هي الأسر الاقتصادية الخاصة.

وعلى وجه الخصوص، من بين ما يقرب من 500 مليار دونج من القروض القائمة للعملاء من الشركات، فإن ما يصل إلى 90٪ منها تعود إلى الشركات الخاصة. وبحسب الخطة الموضوعة، سيتم تخصيص حد نمو ائتماني لبنك Agribank بنسبة 13% في عام 2025، أي ما يعادل حوالي 230 ألف مليار دونج لطرحها في التداول. ومن هذا رأس المال، قرر أجري بنك أن يقرض بشكل رئيسي العملاء في القطاع الاقتصادي الخاص.

كما تقوم البنوك التجارية الأخرى مثل Vietcombank و BIDV و VietinBank و MB و ACB بتنفيذ العديد من حزم القروض التفضيلية لدعم الشركات الخاصة والأسر التجارية والشركات الصغيرة والمتوسطة لتوسيع الإنتاج والأنشطة التجارية.

تحسين الوصول إلى الائتمان

ويقول الخبراء إن تحسين فرص الحصول على رأس المال الائتماني يتطلب من الشركات الخاصة والشركات الصغيرة والمتوسطة الحجم أولاً تحسين الشفافية في الإدارة المالية، وخاصة دفاتر المحاسبة، وفي الوقت نفسه تعزيز قدرات الحوكمة. وهذا شرط للبنوك لتقييم أداء وموثوقية الشركات بشكل دقيق، وبالتالي تكون جاهزة لمرافقة وتوفير رأس المال المناسب.

وعلق المدير العام لـ BIDV، لي نغوك لام، قائلاً إن تحديد التنمية المستدامة والاقتصاد الأخضر والحوكمة البيئية والاجتماعية والمؤسسية أصبح اتجاهاً في كل بلد في العالم. وفي العلاقة بين مساهمة النمو والتنمية المستدامة للمؤسسات، تلعب البنوك دور الوسيط في توفير منتجات وخدمات رأس المال الأخضر. إن استكمال الإطار القانوني والآليات الشفافة لتعبئة رأس المال الأخضر من المصادر الدولية أمر ضروري حتى تتمكن البنوك التجارية من زيادة رأس المال الأخضر بشكل استباقي وتنفيذ اتجاه دعم رأس المال الأخضر للاقتصاد بشكل عام والاقتصاد الخاص بشكل خاص.

بالإضافة إلى ذلك، يجب على الشركات نفسها أيضًا أن يكون لديها استراتيجية للتنمية الاقتصادية الخضراء وأن تفهم بوضوح معايير ESG؛ وفي الوقت نفسه، ينبغي دمج تعبئة ESG في الأعمال التجارية، وتحديد المعايير الخضراء والامتثال للوائح والالتزامات الخضراء، بحيث يكون لدى البنوك أساس لتحديد الموضوعات الصحيحة عند مراجعة التمويل الأخضر.

قال نائب محافظ بنك الدولة الفيتنامي داو مينه تو إن بنك الدولة الفيتنامي سيواصل تنفيذ سياسة نقدية استباقية ومرنة لتحقيق الاستقرار في الاقتصاد الكلي والسيطرة على التضخم واستقرار أسعار الصرف واستقرار أسعار الفائدة على الإقراض، مما يساهم في خلق بيئة عمل مستقرة.

وفي الوقت نفسه، سيقوم بنك الدولة في فيتنام بمراقبة وتفتيش وفحص البنوك التجارية التي تزيد أسعار الفائدة على الودائع والقروض ولا تمتثل لتوجيهات رئيس الوزراء وبنك الدولة؛ البحث والمراجعة وتطوير سياسات وآليات الائتمان المصرفي، وخلق الظروف اللازمة لإزالة الصعوبات أمام المؤسسات الخاصة في الوصول إلى رأس المال...

ومن المتوقع أيضًا أن يشكل القرار رقم 198/2025/QH15 الصادر عن الجمعية الوطنية إطارًا قانونيًا مهمًا للبنك المركزي لدعم السيولة للبنوك بشكل استباقي. لم يعد لزاما على البنوك التجارية أن "تنظر إلى بعضها البعض" عند المشاركة في برنامج الدعم. وسوف يعمل البنك المركزي أيضًا على تعزيز دوره الاستباقي باعتباره المقرض الأخير في النظام النقدي، مما يضمن تدفقًا سلسًا ومستقرًا لرأس المال الداعم على المدى الطويل.

المصدر: https://hanoimoi.vn/khoi-thong-nguon-von-cho-kinh-te-tu-nhan-but-pha-703604.html