Konec „ochlazování“ čínského trhu s nemovitostmi

Kupující domů spěchají s předčasným splacením půjček

Rozsah nesplácení hypoték a jejich konečný dopad na příjmy je těžké z oficiálních údajů odvodit, ale existuje dostatek důkazů o tom, že se v posledních měsících zvýšily, protože dlužníci podle Nikkei Asia vyměňovali neuspokojivé investice nebo získávali kapitál prostřednictvím nízkoúročených podnikatelských úvěrů.

Bankéři signalizují své obavy zaváděním strategií, které mají zpomalit nápor splácení úvěrů a udržet hypotéky v jejich portfoliu – alespoň na chvíli déle.

„Nikdy jsem neslyšel o předčasných splátkách v tomto rozsahu. Určitě to bude mít negativní dopad na zisky bank,“ řekl Ding Shuang, hlavní ekonom pro Velkou Čínu a severní Asii ve Standard Chartered.

Kupující domů splácejí půjčky předčasně, konec ochlazování trhu s nemovitostmi v Číně, obrázek 1 — Čínské banky čelí nové výzvě v oblasti zisků, protože stále více kupujících domů předčasně splácí hypotéky, což věřitelům ohrožuje roky ztráty očekávaných úrokových příjmů. Ilustrativní fotografie

Manažer banky China Merchants Bank ve východní provincii Jiangsu uvedl, že koncem ledna došlo k „zřetelnému nárůstu předčasných splátek hypoték po lunárním Novém roce“. V reakci na to uvedl, že jeho banka žádá klienty, aby si domluvili schůzku, pokud chtějí prodiskutovat předčasné splátky.

Bankovní zaměstnanec v pobočce China Construction Bank v jižním městě Kanton uvedl, že banka po nárůstu takových žádostí ukončila funkci předčasného splácení mobilních půjček. Zákazníci musí čekat „několik měsíců“, než si rezervují časový úsek v pobočce, kde mohou takové platby provádět, uvedl zaměstnanec.

Pětatřicetiletá zaměstnankyně vzdělávací společnosti v Pekingu, která se představila jako Zhang, řekla serveru Nikkei Asia, že na splacení hypotéky ve výši přibližně 2 milionů juanů (290 000 dolarů) čeká více než dva měsíce.

Předčasné splacení hypoték na bydlení je pro čínské banky výhodné, protože eliminuje možnost úvěrových ztrát. Zároveň však snižuje jeden ze spolehlivějších zdrojů úrokových příjmů věřitelů.

Konec politiky „ochlazování“ v oblasti nemovitostí

Méně než 0,7 % osobních úvěrů, včetně hypoték, je klasifikováno jako nesplácené, stejně jako před pandemií, napsal v nedávném blogovém příspěvku pro čínské vydání Financial Times Dan Wang, hlavní ekonom Hang Seng Bank of China.

Hypotéky v Číně jsou obvykle nabízeny s mírně vyšší úrokovou sazbou než pětiletá úroková sazba (LPR). Pětiletá LPR klesla na 4,3 % ze 4,8 % na konci roku 2019, protože se čínská vláda snažila uklidnit přehřátý trh s nemovitostmi, což vedlo k poklesu i hypotečních sazeb.

V důsledku toho platí dlužníci se staršími hypotékami vyšší úrokové sazby než ti s novějšími úvěry. „Lidé si myslí, že je to nespravedlivé,“ řekl vedoucí pobočky China Merchants Bank v provincii Jiangsu.

Dlužníci reagovali používáním různých strategií ke splacení svých hypoték.

Někteří zpětně odkupují produkty správy majetku, které loni ztratily na hodnotě, protože omezení způsobená COVID-19 potlačila ekonomickou aktivitu. Zhang, zaměstnankyně vzdělávací společnosti, uvedla, že „špatná výkonnost“ jejích investic byla jedním z faktorů, které ji donutily vybrat hotovost a splatit hypotéky.

Jiní splácejí hypotéky tím, že si berou úvěry s nižším úrokem určené k jiným účelům, jako je rozšíření jejich podnikání, přestože čínské úřady tuto praxi zakazují.

Tito dlužníci zneužívají úsilí Pekingu v posledních letech povzbudit banky k poskytování úvěrů malým a středním podnikům. Vzhledem k tomu, že hypotečnímu byznysu dominují velké banky, menší věřitelé o firemní dlužníky tvrdě soupeří, což tlačí úrokové sazby dolů.

Bankovní zaměstnanec v pobočce Rural Commercial Bank ve městě Foshan sdělil serveru Nikkei Asia, že banka nabízí podnikatelské úvěry individuálním spotřebitelům s úrokovými sazbami nižšími než 4 %.

Banky nezveřejňují údaje o předčasných splátkách hypoték, ale celkový nesplacený hypoteční dluh klesl z 38,9 bilionu juanů (5,67 bilionu dolarů) na konci září na 38,8 bilionu juanů na konci loňského roku, uvádí Čínská lidová banka.

Mezitím průměrné ceny domů v 70 velkých čínských městech meziročně klesají již 10 měsíců po sobě od dubna 2022, uvedl Národní statistický úřad.

„Investiční kupci za poslední dva roky úplně zmizeli,“ řekl makléř prodeje bytů jménem Luo v předměstí Kantonu.

Zdroj