Zahraniční investoři se snaží proniknout hlouběji na trh.

Báo Đầu tư•06/03/2024

Další fúze a akvizice v sektoru spotřebitelského financování v hodnotě několika miliard dolarů: Zahraniční investoři se snaží proniknout hlouběji.

Uprostřed obtíží, kterým čelí finanční společnosti, a poklesu agregátní poptávky vedoucího k obchodním ztrátám se zahraniční investoři stále snaží proniknout hlouběji a rychle rozšířit svůj tržní podíl v oblasti spotřebitelských úvěrů ve Vietnamu.

Po 15 letech provozu si Home Credit Vietnam získal důvěru více než 15 milionů zákazníků.

Přilákání miliard dolarů zahraničních investic.

Dne 28. února SCB Bank of Thailand oficiálně potvrdila akvizici 100 % základního kapitálu společnosti Home Credit Vietnam. Celková hodnota transakce činí 20 973 miliard VND (ekvivalent 860 milionů USD). Očekává se, že transakce bude dokončena v první polovině roku 2025 po schválení příslušnými orgány ve Vietnamu a Thajsku.

V tiskové zprávě Arthid Nanthawithaya, generální ředitel společnosti SCB X, uvedl: „Tato transakce představuje začátek expanze společnosti SCB X do Vietnamu, země s populací přes 100 milionů lidí.“

Společnost Home Credit Vietnam, vlastněná mezinárodní investiční skupinou PPF, zahájila činnost v roce 2009. Ve Vietnamu je Home Credit jednou z předních společností v sektoru spotřebitelského financování s druhým největším podílem na trhu, který představuje přibližně 14 % celkové tržní hodnoty. Společnost se navíc v posledních letech zvláště zaměřuje na prosazování své strategie digitálního vedení.

„Home Credit Vietnam se od svého založení před 15 lety rychle rozrostl a stal se lídrem na trhu. Blahopřeji svým kolegům k úspěšnému vybudování podniku, kterému důvěřuje více než 15 milionů zákazníků. Bude to vzrušující nový začátek. Připravujeme se na přechod a věřím, že společnost bude ještě úspěšnější,“ uvedl Radek Pluhař, generální ředitel skupiny Home Credit.

Vietnamský trh spotřebitelského financování má stále značný růstový potenciál. V roce 2024 se očekává zlepšení trhu, přičemž hlavními hnacími silami růstu budou i nadále domácí spotřeba, veřejné investice a export.

Akvizici Home Credit Vietnam uskutečnila banka SCB (dceřiná společnost SCB X) – nejstarší banka v Thajsku a jedna z předních veřejných bank, která nabízí rozmanité finanční služby prostřednictvím celostátní sítě poboček napříč všemi segmenty, včetně velkoobchodů, malých a středních podniků a retailového bankovnictví. Tato skupina tak slibuje významný dopad na vietnamský sektor spotřebitelského financování.

Po fúzi a akvizici (M&A) v hodnotě přesahující 1 miliardu dolarů, kdy společnost SMBC Consumer Finance Company (SMBCCF) získala 49 % kapitálu FE Credit od VPBank , je převod Home Credit Vietnam skupinou Home Credit Group do SCB považován za druhou největší transakci v sektoru spotřebitelského financování. V době prodeje na konci roku 2021 byla hodnota FE Credit oceněna na 2,8 miliardy dolarů a VPBank mohla z transakce vydělat téměř 1,4 miliardy dolarů.

V očích finančních expertů však nejcennějším aspektem není velké množství získaného kapitálu, ale přítomnost SMBCCF (dceřiné společnosti SMBC) na vietnamském trhu – předního giganta v oblasti spotřebitelských financí v Japonsku a Asii. SMBC je jednou ze tří největších finančních a bankovních skupin v Japonsku, která působí ve 40 zemích světa.

Vietnam je klíčovým trhem.

Pan Jun Ohta, generální ředitel skupiny SMBC, potvrdil, že Vietnam je jedním z klíčových trhů. Transakce, v níž SMBCCF získala 49% podíl ve společnosti FE Credit od VPBank, je důkazem důvěry zahraničních investorů v růstový potenciál Vietnamu.

Ve skutečnosti nejen výše zmíněné obchody, ale i mnoho předchozích zahraničních investorů vložilo kapitál do vietnamského finančního a spotřebitelského sektoru.

Transakce zahrnující převod 100% podílu SeABank ve společnosti Postal Finance Company Limited (PTF) na japonskou společnost AEON Financial na konci roku 2023 byla oceněna na 4,3 bilionu VND. Očekává se, že dohoda bude výhodná pro obě strany. Pan Kenji Fujita, předseda představenstva a generální ředitel společnosti AEON Financial, poznamenal, že Vietnam má mladou populaci a ve srovnání s ostatními zeměmi v regionu rychlé tempo hospodářského růstu. Kromě poskytování osobních půjček plánuje PTF v budoucnu také vydávat kreditní karty. „Co nejvíce přispějeme vietnamskému finančnímu trhu s využitím znalostí, které jsme nashromáždili v Japonsku a dalších asijských zemích,“ uvedl pan Kenji.

Vedení SeABank mezitím uvedlo, že banka bude mít dodatečné finanční zdroje na investice do technologií, vytváření lepších produktů a přinášení více výhod zákazníkům.

Další fúze a akvizice zahrnovala prodejSHB 100 % svého základního kapitálu ve společnosti SHB Finance thajské společnosti Krungsri. Celková hodnota transakce se odhaduje na přibližně 3 600 miliard VND. SHB dokončila převod 50 % svých akcií ve společnosti SHB Finance společnosti Krungsri v červnu 2023. Krungsri je členem skupiny MUFG (Japonsko) a drží 76,88 % kapitálu.

Již dříve, v březnu 2023, UOB oznámila dokončení akvizice divize spotřebitelského bankovnictví Citigroup ve Vietnamu, včetně portfolií nezajištěných a zajištěných úvěrů, správy aktiv a bankovnictví retailových vkladů. S každou transakcí v hodnotě bilionů VND se sektor finančních služeb v roce 2023 dostal na vrchol aktivity fúzí a akvizic, což vytvořilo nové světlou stránku pro růst trhu.

Společnost HD Saison Co., Ltd. také prodala 49 % svého podílu ve společnosti Credit Saison Group; Shinsei Group drží 49 % akcií společnosti Mcredit (MB); Lotte Finance získala 100 % společnosti Techcom Finance Co., Ltd.; Shinhan Card Co., Ltd., nyní přejmenovaná na Shinhan Vietnam Finance, získala 100 % akcií společnosti Prudential Vietnam Finance Co., Ltd.… V současné době má několik bank v úmyslu zbavit se podílu ve společnostech poskytujících spotřebitelské financování, například MSB, která plánuje prodat 100 % svého podílu ve společnosti Community Finance Co., Ltd. (FCCOM).

Během posledních pěti let spotřebitelské úvěry silně rostly s průměrným tempem růstu přibližně 20 % ročně. Objem nesplacených spotřebitelských úvěrů ve Vietnamu však představuje pouze asi 27,17 % HDP, ve srovnání s průměrem 60–70 % HDP v ostatních asijských zemích. Odborníci se domnívají, že vietnamský trh spotřebitelského financování má stále významný růstový potenciál. V roce 2024 se očekává, že trh bude prosperovat, protože podle odborníků jsou tři faktory – domácí spotřeba, veřejné investice a export – i nadále hlavními hnacími silami růstu. Domácí spotřeba je podporována různými stimulačními opatřeními, včetně rozšiřování spotřebitelských úvěrů.

„V dlouhodobém horizontu je potřeba samostatný zákon pro nebankovní úvěrové instituce (finanční společnosti). Kromě toho je třeba dále zlepšit standardy pro spotřebitelské úvěry a vymáhání pohledávek. Vytvoření kompletního právního rámce pomůže trhu se spotřebitelským financováním rozvíjet zdravě a spravedlivě a vytvoří důvěru investorů,“ uvedl Dr. Can Van Luc, expert na finance a bankovnictví.

Zdroj