Amerikas Superreiche suchen inmitten eines ungewissen Sturms Zuflucht in Schweizer „Bunkern“

(Dan Tri) – Die Angst vor einer Rezession, politischen Risiken und einem „Plan B“ veranlasst amerikanische Millionäre und Milliardäre dazu, in der Schweiz schnell Konten zu eröffnen.

Kapitalströme über den Atlantik

In den letzten Monaten verzeichneten Schweizer Banken und Vermögensverwaltungen einen deutlichen Anstieg des Interesses und der Kontoeröffnungen von vermögenden Privatpersonen (HNWIs) aus den USA. Das Phänomen ist nicht ganz neu, doch seine Intensität und sein Ausmaß ziehen die Aufmerksamkeit der internationalen Finanzwelt auf sich.

Es wird angenommen, dass Hunderte Millionen Dollar von US-Konten in sicherere Häfen verschoben werden, wobei sich Branchenexperten zufolge die Schweiz als eines der beliebtesten Ziele herauskristallisiert.

Robert Paul, Co-Leiter der Privatkundenabteilung des britischen Vermögensverwalters London and Capital, sagte zum Ausmaß des Zuflusses: „Das sind sehr hohe Summen. In den letzten drei bis vier Wochen haben wir fünf Fälle über 40, 30, 30, 100 und 50 Millionen Dollar bearbeitet.“ Paul prognostizierte, dass sich dieser Trend fortsetzen und sogar noch verstärken werde.

Der Anstieg wurde von mehreren anderen Instituten bestätigt. Die Privatbank Pictet gab an, dass sie über ihre in der Schweiz ansässige Tochter Pictet North America Advisors einen „signifikanten Anstieg“ der Anfragen von US-Kunden verzeichnet habe.

Pierre Gabris, CEO von Alpen Partners International, einem Finanzberatungsunternehmen in der Schweiz, beschreibt dieses Phänomen als wellenförmig und im Zusammenhang mit wichtigen politischen und wirtschaftlichen Ereignissen in den USA: „Als der ehemalige Präsident Barack Obama gewählt wurde, erlebten wir eine große Welle. Dann löste Covid-19 eine weitere Welle aus. Und jetzt erzeugen die Zollpolitik und die Rückkehr der Trump-Administration eine neue Welle.“

Auch Judi Galst, Geschäftsführerin des Private Banking bei Henley & Partners in New York, hat den Trend bemerkt. Sie sagte gegenüber The Telegraph, dass etwa ein Viertel ihrer Kunden die Eröffnung von Konten in der Schweiz erwäge. „Ich höre viele Leute über die Schweiz und Liechtenstein reden“, sagte Galst und zitierte einen Schweizer Banker, der sagte, sie hätten innerhalb von nur zwei Wochen zwölf Konten für Amerikaner eröffnet.

Es ist erwähnenswert, dass dieser Geldtransfer nicht auf die Schweiz beschränkt ist. Einige US-Investoren interessieren sich im Rahmen einer breiteren Diversifizierungsstrategie auch für andere Offshore-Finanzzentren wie Jersey und Guernsey, zwei Inseln im Ärmelkanal.

Beobachter bezeichnen dieses Phänomen als Teil einer Strategie zur „Entamerikanisierung“ von Anlageportfolios. Robert Frank, ein führender US-amerikanischer Journalist, der sich mit der Lage der Reichen beschäftigt, weist darauf hin, dass immer mehr vermögende Amerikaner diesen Schritt wagen. Sie sind sich der Risiken bewusst, die mit der Konzentration ihres gesamten Vermögens in einem einzigen Land und einer einzigen Währung verbunden sind, insbesondere im aktuellen unsicheren Klima.

Steigende Unsicherheit und die Angst vor möglichen Einschränkungen des Geldflusses aus dem Ausland veranlassen die Reichen dazu, Hunderte Millionen Dollar aus den USA abzuziehen (Foto: WSJ).

Die treibende Kraft hinter der Welle der Vermögensbewegungen

Welches sind also die Hauptgründe dafür, dass die Superreichen Amerikas einen erheblichen Teil ihres Vermögens in die Schweiz und andere internationale Finanzzentren verlagern? Experten verweisen auf eine komplexe Mischung aus wirtschaftlichen Sorgen, politischer Unsicherheit und dem strategischen Wunsch nach Diversifizierung.

Makroökonomische Bedenken

Die Sorge vor einer drohenden Rezession in den USA ist ein wichtiger Treiber. Viele vermögende Anleger haben zudem Bedenken hinsichtlich der langfristigen Stabilität des Dollars geäußert. Sie befürchten, dass die wachsende US-Schuldenlast die Währung in Zukunft schwächen könnte.

Daher wird die Umschichtung eines Teils der Vermögenswerte in stärkere und stabilere Währungen wie den Schweizer Franken als vernünftige Vorsichtsmaßnahme angesehen.

Politische und wirtschaftspolitische Unsicherheit unter Trump

Die Präsenz und die potenzielle Politik der Trump-Regierung sind ein Faktor, der nicht ignoriert werden kann. Viele in der Elite sind besorgt über „die Unsicherheit der Trump-Regierung“, wie Josh Matthews, Mitbegründer der Vermögensverwaltungsfirma Maseco, es formulierte, und beobachteten während der Finanzkrise 2008 eine ähnliche Entwicklung. Insbesondere besteht die Angst vor möglichen Kapitalkontrollen oder Beschränkungen beim Geldtransfer aus dem Land.

Die Menschen hätten Angst vor Kapitalkontrollen und Beschränkungen des Geldtransfers. Der Grund für die starke Welle in den letzten vier Wochen liege darin, dass die Regierung ihre Haltung so schnell geändert habe, betonte Robert Paul.

Das Thema sei zu einem „regelmäßigen Thema bei Dinnerpartys der Superreichen“ geworden, sagte er. Andere seien besorgt über die Schwächung der Rechtsstaatlichkeit in den Vereinigten Staaten und suchten daher die Stabilität und Verlässlichkeit des Schweizer Rechtssystems.

Der Charme der Schweiz

Das Land ist seit langem für seine politische Neutralität, seine stabile Wirtschaft, sein starkes Bankensystem und seine hochwertige Währung bekannt, die für Anleger attraktiv sind, die Sicherheit und langfristigen Kapitalerhalt suchen.

Darüber hinaus ist die Schweiz auch das weltweit führende Zentrum für die Raffination und Lagerung von physischem Gold und zieht Anleger an, die dieses Edelmetall als traditionellen sicheren Hafen besitzen möchten.

Diversifikationsstrategie und „Plan B“

Abgesehen von den unmittelbaren Sorgen ist die Eröffnung eines Offshore-Kontos Teil einer langfristigen Vermögensverwaltungsstrategie. Wie Pierre Gabris anmerkt, erkennen viele Amerikaner, dass „100 % ihres Portfolios in Dollar angelegt sind“ und denken: „Vielleicht sollte ich diversifizieren.“ Auch Judi Galst bestätigt, dass viele ihrer Kunden der Meinung sind, dass „die Bewahrung ihres gesamten Vermögens in den USA nicht mehr die optimale Lösung ist“.

Für manche ist es auch eine Vorbereitung auf „Plan B“. Sie überweisen nicht nur Geld, sondern prüfen auch Investitionseinwanderungsprogramme wie das neuseeländische Visumprogramm oder streben eine Aufenthaltsgenehmigung und eine zweite Staatsbürgerschaft in Europa an, mit der Absicht, dort eine Immobilie zu erwerben.

UBS – die geheimnisvolle Schweizer Bank, die von Amerikas Superreichen bevorzugt wird (Foto: Getty).

Rechtliche Rahmenbedingungen, betriebliche Realität und Zukunft

Während geheime Schweizer Bankkonten in der Vergangenheit mit Steuerhinterziehung in Verbindung gebracht wurden, sieht die Realität heute ganz anders aus. Die Eröffnung eines Schweizer Bankkontos für US-Bürger ist heute streng reguliert, transparent und erfolgt unter strikter Einhaltung der Gesetze beider Länder.

Der US-amerikanische Foreign Account Tax Compliance Act (FATCA), der zur Bekämpfung der Steuerhinterziehung erlassen wurde und ausländische Finanzinstitute verpflichtet, über die Konten von US-Bürgern Bericht zu erstatten, hat die Spielregeln geändert. Technisch gesehen können US-Bürger nicht mehr einfach in jede Schweizer Bank gehen und ein Konto eröffnen, wie dies früher möglich war. Doch die Tür ist nicht vollständig geschlossen.

Die Lösung liegt bei Vermögensverwaltungsgesellschaften oder Finanzberatern in der Schweiz, die bei der US-amerikanischen Börsenaufsicht SEC registriert sind. Diese Organisationen sind gesetzlich dazu berechtigt, Vermögen für US-Kunden zu verwalten und Konten zu eröffnen, sofern alle von FATCA und der US-amerikanischen Steuerbehörde IRS geforderten Steuermeldeverfahren vollständig eingehalten werden.

Grosse US-Banken eröffnen zwar keine Schweizer Konten, verfügen aber oft über Tochtergesellschaften, die als bei der SEC registrierte Schweizer Unternehmen diesen Bedarf ihrer Kunden decken. Vontobel SFA, die als grösste bei der SEC registrierte Schweizer Bank mit US-Kunden gilt, und Pictet North America Advisors sind Paradebeispiele für dieses Geschäftsmodell.

Daher ist die Kontoeröffnung in der Schweiz heute ein legaler Prozess, der Transparenz und vollständige Dokumentation erfordert und weit entfernt von dem zwielichtigen Image ist, das ihm einst anhaftete. Es spiegelt eher ein legitimes Bedürfnis nach Diversifizierung und Risikomanagement wider als die Absicht, Vermögenswerte zu verstecken.

Doch es gibt noch eine andere Perspektive. Ein anonymer Manager einer kleinen US-Vermögensverwaltungsfirma sagte, der Anstieg sei nicht unbedingt eine „massive Welle“, wie die Medien ihn darstellten. Vielmehr könnte es daran liegen, dass Schweizer Finanzinstitute im Laufe der Jahre die komplexen Steuerverfahren für US-Kunden besser handhaben konnten, was die Kontoeröffnung einfacher und beliebter machte.

Auch wenn die Gründe dafür unterschiedlich stark ausgeprägt sein mögen, lässt sich der wachsende Trend unter wohlhabenden Amerikanern, über die Landesgrenzen hinaus nach finanziellen Lösungen zu suchen, nicht leugnen.

Angesichts einer unsicheren wirtschaftlichen und politischen Zukunft wird die Diversifizierung des Portfolios in die Stabilität von Finanzzentren wie der Schweiz bei der amerikanischen Elite zu einer immer beliebteren Vermögensverwaltungsstrategie – ein klarer Ausdruck von Umsicht und proaktivem Streben nach Sicherheit in einer volatilen Welt.

Quelle: https://dantri.com.vn/kinh-doanh/gioi-sieu-giau-my-tim-den-ham-tru-an-thuy-si-giua-bao-bat-dinh-20250420082844484.htm