Οι τράπεζες λύνουν το πρόβλημα της επιτάχυνσης της ταχύτητας της «ένεσης» κεφαλαίου

Για να επιτευχθεί το σχέδιο πιστωτικής ανάπτυξης 13-14%, οι εμπορικές τράπεζες θα πρέπει να καταβάλουν περισσότερες προσπάθειες τόσο για την ενίσχυση της πίστωσης προς την οικονομία όσο και για τη διατήρηση της ασφάλειας του συστήματος.

Η Κρατική Τράπεζα θα μελετήσει, θα προτείνει, θα τροποποιήσει και θα συμπληρώσει μια σειρά από έγγραφα για να αυξήσει την πρόσβαση σε τραπεζικό πιστωτικό κεφάλαιο στο μέλλον. Στη φωτογραφία: Οι πελάτες πραγματοποιούν συναλλαγές στην TPBank .

Η μείωση των επιτοκίων δεν είναι «μαγικό ραβδί»

Επί του παρόντος, τα επιτόκια καταθέσεων έχουν μειωθεί στον «πάτο», με αποτέλεσμα τα επιτόκια δανεισμού να μειωθούν σε ένα πολύ «ευκολότερο» όριο από ό,τι πριν. Παρόλο που τα επιτόκια δανεισμού δεν έχουν μειωθεί τόσο γρήγορα όσο τα επιτόκια καταθέσεων λόγω καθυστέρησης, εκπρόσωποι των τραπεζών έχουν επιβεβαιώσει ότι τα επιτόκια δανεισμού βρίσκονται καθ' οδόν προς μια βαθιά πτώση για να στηρίξουν την οικονομία. Το ερώτημα είναι τι πρέπει να γίνει για να ωθηθεί η πίστωση στην οικονομία χωρίς να μειωθούν τα πιστωτικά κριτήρια;
Στην πραγματικότητα, όχι μόνο στην αγορά 1 (τράπεζες με επιχειρήσεις και ιδιώτες), τα επιτόκια στην αγορά 2 (διατραπεζική) έχουν μειωθεί σε ιστορικά χαμηλό επίπεδο.

Σε ορισμένες συνεδριάσεις στις αρχές Δεκεμβρίου 2023, το μέσο διατραπεζικό επιτόκιο για τις συναλλαγές VND κατά τη διάρκεια της νύχτας ήταν σε πολύ χαμηλό επίπεδο 0,2%/έτος, 1 εβδομάδα ήταν 0,34%/έτος, 2 εβδομάδες ήταν 0,57%/έτος και 1 μήνας ήταν 1,09%/έτος. Στο κανάλι στεγαστικών δανείων, στις 5 Δεκεμβρίου, η Κρατική Τράπεζα προσέφερε 1.000 δισεκατομμύρια VND με διάρκεια 7 ημερών, επιτόκιο 4,0%/έτος, αλλά δεν υπήρξε όγκος κερδών, ούτε κυκλοφορούν όγκος σε αυτό το κανάλι. Επίσης, σε αυτήν τη συνεδρίαση, έληγαν 5.000 δισεκατομμύρια VND σε έντοκα γραμμάτια του δημοσίου, πράγμα που σημαίνει ότι η Κρατική Τράπεζα διοχέτευσε καθαρά 5.000 δισεκατομμύρια VND στην αγορά, μειώνοντας τον αριθμό των εντόκων γραμματίων του δημοσίου σε κυκλοφορία στα 5.000 δισεκατομμύρια VND.

Έτσι, μετά από 35 συνεχόμενες συνεδρίες έκδοσης με συνολική αξία 360,345 δισεκατομμυρίων VND, η Κρατική Τράπεζα σταμάτησε την προσφορά κρατικών εντόκων γραμματίων από τις 9 Νοεμβρίου και διοχέτευσε μεγάλη ποσότητα ρευστότητας πίσω στο τραπεζικό σύστημα όταν τα παλιά κρατικά έντοκα γραμμάτια έληξαν το ένα μετά το άλλο. Το ποσό των κρατικών εντόκων γραμματίων που έληξαν λέγεται ότι συνέβαλε στην απότομη πτώση των διατραπεζικών επιτοκίων τις τελευταίες εβδομάδες.

Ένας εκπρόσωπος της Βιετναμέζικης Κοινοτικής Εμπορικής Τράπεζας Βιομηχανίας και Εμπορίου ( VietinBank ) δήλωσε ότι η τράπεζα διαθέτει πλεονάζον κεφάλαιο, αλλά για να διοχετεύσει κεφάλαια στην οικονομία και να διασφαλίσει τους στόχους πιστωτικής ανάπτυξης, δεν χρειάζεται μόνο να διαχειρίζεται η νομισματική πολιτική, η πίστωση ή το πιστωτικό περιθώριο, αλλά και η ικανότητα της οικονομίας να απορροφά κεφάλαια.

Οι επικεφαλής πολλών άλλων ανώνυμων εμπορικών τραπεζών συμμερίζονταν επίσης την ίδια άποψη. Σε αντίθεση με τα προηγούμενα χρόνια, όταν ήταν η εποχή που οι επιχειρήσεις και οι πολίτες δανείζονταν κεφάλαια, φέτος δεν μπορεί να εκταμιευθεί μεγάλο ποσό κινητοποιημένου κεφαλαίου. Τα χαμηλά επιτόκια θεωρούνται ένας από τους σημαντικούς παράγοντες για να έχουν οι επιχειρήσεις τις προϋποθέσεις να δανειστούν κεφάλαια στο πλαίσιο της ύφεσης της παγκόσμιας οικονομίας. Ωστόσο, τα επιτόκια δεν αποτελούν «μαγικό ραβδί» για να βοηθήσουν τις επιχειρήσεις να ανακάμψουν, αλλά το πιο σημαντικό είναι η ικανότητα της οικονομίας να ανακάμψει.

Οι πελάτες πραγματοποιούν συναλλαγές στην VietinBank.

Μην δανείζετε με κανένα κόστος

Ευελιξία στη διαχείριση, ανταποκρινόμενη στις απαιτήσεις για τη συνέχιση της προώθησης της πιστωτικής ανάπτυξης, στα τέλη Νοεμβρίου 2023, η Κρατική Τράπεζα απέστειλε έγγραφο στα πιστωτικά ιδρύματα ανακοινώνοντας τον πρόσθετο ρυθμό ανάπτυξης. Συγκεκριμένα, τα πιστωτικά ιδρύματα με ανεξόφλητα πιστωτικά υπόλοιπα που φτάνουν το 80% του στόχου έως τα τέλη Νοεμβρίου 2023 θα συμπληρωθούν προληπτικά με πρόσθετα όρια βάσει της κατάταξης του 2022. Ταυτόχρονα, θα δοθεί προτεραιότητα στα πιστωτικά ιδρύματα που εστιάζουν την πίστωση σε τομείς προτεραιότητας...

Ο Γενικός Διευθυντής της Tien Phong Commercial Joint Stock Bank (TPBank), Nguyen Hung, δήλωσε ότι μετά την απόφαση ανακατανομής πιστώσεων, η TPBank αυξήθηκε κατά 5%. Επί του παρόντος, το περιθώριο πίστωσης για δανεισμό σε επιχειρήσεις και ιδιώτες είναι πολύ μεγάλο, επομένως η τράπεζα θα συνεχίσει να μειώνει τα επιτόκια δανεισμού. Η τράπεζα θα διατηρήσει πακέτα δανείων που επικεντρώνονται σε κατασκευές, ιατρικό εξοπλισμό, φαρμακευτικά προϊόντα, τηλεπικοινωνίες, ηλεκτρική ενέργεια, εργολάβους κατασκευής βιομηχανικών πάρκων κ.λπ.

Για να συνεχίσουν να διοχετεύουν πιστωτικό κεφάλαιο στην οικονομία, οι τράπεζες έχουν λανσάρει συνεχώς πολλά πακέτα δανείων στήριξης επιτοκίων. Για παράδειγμα, η Saigon - Thuong Tin Commercial Joint Stock Bank (Sacombank) έχει αναπτύξει μια νέα πηγή κεφαλαίου ύψους 10.000 δισεκατομμυρίων VND για την επιτάχυνση της παραγωγής και των δραστηριοτήτων για επιχειρήσεις με επιτόκια 3%/έτος για διάρκεια 1 μηνός, 4%/έτος για διάρκεια 2 μηνών, από 5%/έτος για διάρκεια 3 μηνών, από 5,5%/έτος για διάρκεια 4-12 μηνών έως τις 31 Ιανουαρίου 2024. Άλλες τράπεζες όπως η Lien Viet Post Joint Stock Commercial Bank (LPBank), η Southeast Asia Commercial Joint Stock Bank (SeABank), η An Binh Commercial Joint Stock Bank (ABBANK)... έχουν επίσης λανσάρει πολλά πακέτα δανείων με ελκυστικά επιτόκια.

Όλοι οι εκπρόσωποι των τραπεζών συμφωνούν ότι στο τρέχον πλαίσιο, η εκταμίευση πιστώσεων αποτελεί ένα δύσκολο πρόβλημα. Ο Αντιπρόεδρος και Γενικός Γραμματέας του Συνδέσμου Τραπεζών του Βιετνάμ, Νγκουγιέν Κουόκ Χουνγκ, δήλωσε ότι οι τράπεζες έχουν πλεονάζουσα ρευστότητα, επομένως θέλουν και αυτές να βρουν πελάτες. Ωστόσο, η ζήτηση πιστώσεων είναι αρκετά ασθενής, πολλές επιχειρήσεις αναδιαρθρώνουν περιουσιακά στοιχεία, καταθέτοντας χρήματα σε τράπεζες. Το πρόβλημα για τις τράπεζες τώρα είναι να είναι αποφασισμένες να παρέχουν κεφάλαια σε κατάλληλους πελάτες.

Εκπρόσωποι τραπεζών επιβεβαίωσαν ότι, παράλληλα με τη διαδικασία προώθησης πιστώσεων, όλα τα δάνεια πρέπει να πληρούν τα πρότυπα, περιορίζοντας τα επισφαλή χρέη αργότερα. Πολλές τράπεζες τρέχουν να δανείσουν, αλλά όχι με κάθε κόστος.

Ο Αναπληρωτής Διοικητής της Κρατικής Τράπεζας, Ντάο Μινχ Του, δήλωσε ότι η Κρατική Τράπεζα θα συνεχίσει να παρακολουθεί στενά τις εξελίξεις στην αγορά για να ρυθμίσει άμεσα την πιστωτική επέκταση από τράπεζες με υπερβολική πίστωση σε τράπεζες με ανεπαρκή πίστωση, διασφαλίζοντας την παροχή πίστωσης για την οικονομία, συμβάλλοντας στην άρση των δυσκολιών για την παραγωγή και τις επιχειρήσεις, προωθώντας την οικονομική ανάπτυξη. Ταυτόχρονα, θα συνεχίσει να ερευνά, να προτείνει, να τροποποιεί και να συμπληρώνει μια σειρά από έγγραφα για να διευκολύνει την άρση των δυσκολιών για την οικονομία, αυξάνοντας την πρόσβαση στην τραπεζική πίστωση στο μέλλον.

----------

Διοικητής της Κρατικής Τράπεζας Νγκουγιέν Τι Χονγκ:
Άρση δυσκολιών, αλλά αυστηρή διαχείριση κινδύνων

Η διαχείριση της πιστωτικής επέκτασης δεν είναι εύκολη, επειδή η ίδια η οικονομία και οι ανάγκες σε επενδυτικό κεφάλαιο εξαρτώνται σε μεγάλο βαθμό από τα τραπεζικά κεφάλαια.

Από τον Οκτώβριο του 2023, σύμφωνα με την έκθεση κύκλου εργασιών του συστήματος, έφτασε τα 17,6 εκατομμύρια δισεκατομμύρια VND, υψηλότερα από ό,τι ολόκληρο το έτος 2021 (17,4 εκατομμύρια δισεκατομμύρια VND). Με μόλις σχεδόν 1 μήνα να απομένει μέχρι το τέλος του 2023, αυτός ο αριθμός είναι πιθανό να ξεπεράσει τα 19 εκατομμύρια δισεκατομμύρια VND. Πρόκειται για ένα μεγάλο αριθμό, αλλά η πίστωση αυξήθηκε μόνο κατά 9,15%, αποδεικνύοντας ότι το τραπεζικό σύστημα εξακολουθεί να παρέχει πιστωτικό κεφάλαιο στην οικονομία, αλλά επικεντρώνεται κυρίως σε βραχυπρόθεσμα δάνεια.

Η πιστωτική επέκταση σε χώρες σε όλο τον κόσμο επιβραδύνεται, όχι μόνο στο Βιετνάμ, λόγω της μείωσης της συνολικής ζήτησης. Όσον αφορά το πρόβλημα του μεσοπρόθεσμου και μακροπρόθεσμου κεφαλαίου στο Βιετνάμ, είναι απαραίτητο να είμαστε προσεκτικοί στην κινητοποίηση βραχυπρόθεσμων κεφαλαίων μόνο για βραχυπρόθεσμα δάνεια, διασφαλίζοντας την ικανότητα πληρωμής όταν οι άνθρωποι κάνουν ανάληψη χρημάτων. Όσον αφορά το νομικό πλαίσιο, η Κρατική Τράπεζα επανεξετάζει και τροποποιεί μια σειρά νομικών εγγράφων, με βάση την αρχή της άρσης των δυσκολιών αλλά της αυστηρής διαχείρισης των κινδύνων, διασφαλίζοντας την ασφάλεια του συστήματος.

Αναπληρωτής Γενικός Διευθυντής της Βιετναμέζικης Τεχνολογικής και Εμπορικής Κοινοπραξίας, Phung Quang Hung:
Βελτιστοποίηση του επιχειρηματικού κόστους από τη δημοσιονομική πολιτική

Το 2023, η κατάσταση είναι πολύ δύσκολη. Για παράδειγμα, οι πελάτες στον κλάδο της κλωστοϋφαντουργίας έχουν μειώσει τα έσοδα κατά 30-40%. Σε αυτό το πλαίσιο, ο τραπεζικός κλάδος έχει ενώσει τις δυνάμεις του, μειώνοντας ενεργά τα επιτόκια, συμβάλλοντας στην πιστωτική ανάπτυξη της οικονομίας. Στην Vietnam Technological and Commercial Joint Stock Bank, από τον Νοέμβριο του 2023, η πιστωτική ανάπτυξη είναι περίπου 13,7%. Η τράπεζα θα συνεχίσει να εκταμιεύει σε επιχειρήσεις αυτόν τον Δεκέμβριο.

Αυτή τη στιγμή, τα επιτόκια των χωρών σε όλο τον κόσμο είναι πολύ υψηλά. Το Βιετνάμ είναι μία από τις λίγες χώρες που μπορούν να διαχειριστούν σταθερά τα επιτόκια και τις συναλλαγματικές ισοτιμίες, δημιουργώντας συνθήκες για τη μείωση των επιτοκίων δανεισμού. Από την αρχή του έτους, οι τράπεζες έχουν μειώσει τα επιτόκια 6 φορές, με συνολική μέση μείωση 3-4%/έτος, συμβάλλοντας έτσι στη βελτιστοποίηση του χρηματοοικονομικού κόστους για τις επιχειρήσεις.

Ωστόσο, για τη βελτιστοποίηση του κόστους για τις επιχειρήσεις, υπάρχουν ακόμη πολλές λύσεις από τη δημοσιονομική πολιτική. Για παράδειγμα, οι χώρες μειώνουν τον φόρο εισοδήματος νομικών προσώπων, μειώνουν το άμεσο κόστος για τις βιομηχανίες και τα επαγγέλματα· η διαφοροποίηση των καναλιών χρηματοδότησης, όπως η αγορά ομολόγων που χρειάζεται περισσότερη προσοχή...

Αναπληρωτής Καθηγητής Δρ. Pham The Anh, Κύριος Οικονομολόγος του Κέντρου Οικονομικών και Στρατηγικών Μελετών του Βιετνάμ (VESS):
Η πιστωτική ανάπτυξη θα μπορούσε να φτάσει σε διψήφιο ποσοστό

Η πιστωτική επέκταση φέτος μπορεί να φτάσει σε διψήφια ποσοστά, αλλά δεν θα έχει μεγάλη σημασία για την τόνωση της οικονομικής ανάπτυξης, επειδή μέρος αυτής οφείλεται στην ανακύκλωση χρέους από τις επιχειρήσεις.

Ο στόχος που τέθηκε στην αρχή του έτους ήταν αύξηση του ΑΕΠ κατά 6,5%, επομένως η πιστωτική επέκταση πρέπει να είναι περίπου 14%. Μέχρι σήμερα, η πιθανότητα η αύξηση του ΑΕΠ να είναι χαμηλότερη από τον στόχο του μόλις 5% σημαίνει ότι η πιστωτική επέκταση πρέπει επίσης να είναι χαμηλή, καθώς μόνο το 10%-11% είναι το κατάλληλο. Τα επιτόκια πολιτικής είναι απίθανο να μειωθούν περαιτέρω λόγω ορισμένων παραγόντων, όπως: Ο συνολικός πληθωρισμός αντιστρέφεται, τα όρια στα θετικά πραγματικά επιτόκια, τα παγκόσμια επιτόκια εξακολουθούν να είναι σταθεροποιημένα σε υψηλά επίπεδα ή οι στόχοι για τη σταθερότητα της συναλλαγματικής ισοτιμίας.

Η μείωση των επιτοκίων δανεισμού βρίσκεται πλέον στα χέρια των εμπορικών τραπεζών, αλλά αντιμετωπίζουν και ορισμένες δυσκολίες. Τα επιτόκια κινητοποίησης την προηγούμενη περίοδο ήταν υψηλά, επομένως οι τράπεζες δεν μπορούσαν να μειώσουν άμεσα τα επιτόκια δανεισμού. Επιπλέον, το τραπεζικό σύστημα έπρεπε επίσης να αντιμετωπίσει τον κίνδυνο επισφαλών χρεών.

Πηγή: https://baodienbienphu.com.vn/tin-tuc/kinh-te/211344/ngan-hang-giai-bai-toan-day-nhanh-toc-do-%E2%80%9Cbom%E2%80%9D-von