Los bancos ya han superado su pico de beneficios.

La racha de aumentos consecutivos de beneficios del sector bancario, a pesar del período de la Covid-19, se ha visto interrumpida este año.

En los primeros nueve meses del año, en lugar de registrar enormes ganancias como en los últimos tres años, los resultados comerciales de los operadores financieros fueron significativamente peores. Catorce de los veintisiete bancos que cotizan en bolsa experimentaron una disminución en sus ganancias, concentrándose en el grupo inferior de la clasificación.

Al cierre del tercer trimestre, ocho bancos habían alcanzado menos del 50% de sus objetivos de beneficios anuales, y algunos incluso solo llegaron al 15-30%. El resto, en su mayoría, cumplió entre el 50% y el 60% de sus objetivos, una cifra modesta en comparación con el crecimiento de dos dígitos observado en los últimos años.

Los obstáculos que afronta el sector bancario este año se deben a una confluencia de factores, que van desde la débil capacidad de absorción de capital de la economía , el impacto del aumento de los costes de capital y la elevada morosidad, hasta las dificultades en el mercado inmobiliario.

La capacidad de las empresas para absorber capital ha disminuido, lo que ha generado una situación en la que las empresas manufactureras experimentan una menor demanda de préstamos y un acceso limitado al crédito debido a las dificultades para cumplir con los requisitos de garantía. El sector inmobiliario, que no suele ser prioritario para los préstamos, ha absorbido la mayor parte del capital recientemente, creciendo a un ritmo muy superior al promedio. Esto ha provocado que los bancos tengan un exceso de capital, pero no encuentren dónde invertirlo.

Esta situación es algo similar a la del período de la COVID-19, cuando encontrar formas de otorgar préstamos también representaba un obstáculo. Sin embargo, en aquel entonces, los bancos aún encontraron maneras de aumentar sus ingresos mediante actividades no relacionadas con intereses, mientras que las deudas incobrables se "aplazaron" gracias a las políticas de reestructuración de los plazos de pago.

Sin embargo, este año, la dificultad para obtener crédito se ha sumado a muchos otros problemas, siendo la morosidad uno de los principales desafíos. Esto significa que, si bien los bancos desean otorgar préstamos, no pueden flexibilizar sus requisitos ni reducir significativamente las tasas de interés.

El volumen de préstamos morosos (NPL) de las categorías 3 a 5 en los bancos ha aumentado drásticamente este año, multiplicándose incluso varias veces en algunos casos. Hacia finales de año, el incremento general de los NPL se ralentizó, pero los préstamos más antiguos mostraron indicios de ascender a categorías superiores. Esta presión incrementó los costes de provisiones, en un contexto de difíciles condiciones económicas.

En la segunda mitad del año pasado, la liquidez del sistema se vio comprometida. En ese momento, los bancos se centraron en medidas defensivas y reservas de liquidez, lo que provocó una avalancha de depósitos, con tasas de interés que alcanzaron el 11-12% anual en algunos momentos. Las tasas de interés se moderaron rápidamente a partir del segundo trimestre de este año, pero el gran volumen de depósitos que los bancos habían captado a un alto costo de capital aún no ha vencido, lo que ha incrementado dicho costo. Las dificultades para otorgar préstamos y el aumento del costo de capital han mermado las ganancias de las operaciones principales.

En BVBank, las ganancias de los primeros nueve meses disminuyeron en más del 85%, hasta los 60 mil millones de VND. ABBank también experimentó una caída en sus ganancias, pasando de 1.750 mil millones de VND en los primeros nueve meses del año pasado a poco más de 700 mil millones de VND. El peor desempeño lo registró NCB, que ni siquiera obtuvo ingresos por intereses, la principal fuente de ingresos de los bancos actualmente. En el grupo de los mejores, VPBank, Eximbank, LPBank , VietABank y VietBank registraron descensos de entre el 20% y el 50%.

Entre los bancos estatales, Vietcombank registró el mejor crecimiento de beneficios en los primeros nueve meses, con un 18%. Sin embargo, según VNDirect, el banco ha ajustado su plan de beneficios para este año, pasando de un crecimiento inicial superior al 15% a menos del 10%, debido a los persistentes desafíos del sector inmobiliario, la disminución de la demanda de crédito y una estrategia que prioriza la calidad.

Según un informe de VNDirect, con un aumento de más del 18% en nueve meses, "esto implica que el cuarto trimestre podría experimentar un crecimiento negativo, especialmente en comparación con el nivel de ganancias históricas más alto alcanzado por Vietcombank en el cuarto trimestre de 2022".

Minh Son

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