4 'बड़े लोगों' ने 7.1 मिलियन बिलियन VND से अधिक का ऋण दिया, ऋण वृद्धि के पीछे चिंताएँ दिखाई देती हैं

27 बैंकों (एग्रीबैंक को छोड़कर) की वित्तीय रिपोर्टों के आंकड़े बताते हैं कि 2025 की पहली तिमाही के अंत तक ग्राहकों को कुल बकाया ऋण 12.3 मिलियन बिलियन VND से अधिक हो गया, जो 2024 के अंत की तुलना में 3.8% की वृद्धि है।

2024 के अंत तक बकाया ऋण/जीडीपी 134% हो जाएगा, एक ऐसा आंकड़ा जिसके बारे में कई विशेषज्ञों ने चेतावनी दी है - फोटो: एनजीओसी फुओंग

ऋण वृद्धि के साथ-साथ डूबते ऋणों की चिंता भी बढ़ रही है। 2025 की पहली तिमाही के अंत में 27 बैंकों का कुल डूबता ऋण लगभग 264,000 अरब वियतनामी डोंग (VND) था, जो वर्ष की शुरुआत (VND37,000 अरब वियतनामी डोंग से अधिक) की तुलना में लगभग 16% अधिक है।

इसके अलावा, स्टेट बैंक के गवर्नर गुयेन थी हांग ने कहा कि घरेलू पूंजी अभी भी मध्यम और दीर्घकालिक पूंजी सहित बैंक ऋण पर बहुत अधिक निर्भर करती है।

जिसमें, बकाया ऋण / जीडीपी (सकल घरेलू उत्पाद) 2024 के अंत तक 134% है, इसलिए यदि हम बैंक पूंजी पर भरोसा करना जारी रखते हैं, तो यह जोखिम भरा होगा और अर्थव्यवस्था के लिए परिणाम पैदा करेगा, जिससे उच्च विकास और स्थिरता हासिल करना मुश्किल हो जाएगा, राज्यपाल ने नेशनल असेंबली के समक्ष कहा।

4 सरकारी बैंकों ने अर्थव्यवस्था में 7.1 मिलियन बिलियन से अधिक VND डाला

सरकारी बैंकों के समूह में, BIDV ग्राहकों को बकाया ऋण देने में अग्रणी है, जिसका आकार 2.1 ट्रिलियन VND से अधिक है, जो वर्ष की शुरुआत की तुलना में 2.5% अधिक है। इसके ठीक बाद VietinBank का स्थान है, जिसका ऋण आकार 1.8 ट्रिलियन VND से अधिक है, जो लगभग 4.6% अधिक है।

यद्यपि पहली तिमाही की वित्तीय रिपोर्ट जारी नहीं की गई, लेकिन एग्रीबैंक की सारांश रिपोर्ट में कहा गया कि मार्च के अंत तक अर्थव्यवस्था को दिया गया कुल बकाया ऋण लगभग 1.75 मिलियन बिलियन VND तक पहुंच गया।

वियतकॉमबैंक - प्रणाली में सबसे अधिक लाभ वाला बैंक - ने "बिग 4" समूह में सबसे कम बकाया ऋण शेष दर्ज किया, जो 1.46 ट्रिलियन VND से अधिक था, जो लगभग 1.2% की वृद्धि थी।

कुल मिलाकर, चार सरकारी स्वामित्व वाले "बड़े बैंकों" ने वर्ष के पहले तीन महीनों में अर्थव्यवस्था में 7.12 ट्रिलियन वियतनामी डोंग (VND) से अधिक का निवेश किया, जो शेष सभी निजी बैंकों के संयुक्त निवेश से भी अधिक है। हालाँकि, इस वर्ष के पहले तीन महीनों में समूह की वृद्धि दर केवल 2% से कम रही, जो उद्योग के औसत से कम है।

	2024 के अंत तक	तिमाही 1-2025
बीआईडीवी	2.05	2.1
वियतिनबैंक	1.72	1.8
कृषि बैंक	1.72	1.75
वियतकॉमबैंक	1,449	1.46

बैंकिंग उद्योग पर एक विश्लेषण रिपोर्ट में, मूडीज से पूंजी प्राप्त क्रेडिट रेटिंग कंपनी वीआईएस रेटिंग के विशेषज्ञों की टीम ने टिप्पणी की: 2025 की पहली तिमाही में, सट्टा खंड में व्यक्तिगत आवास ऋण से खराब ऋण (एनपीएल) में वृद्धि और नकदी प्रवाह कठिनाइयों का सामना कर रहे कॉर्पोरेट ग्राहकों के कारण, कई राज्य के स्वामित्व वाले बैंकों (एसओबी) और मध्यम आकार के बैंकों के लिए ऋण क्षमता में गिरावट आएगी।

वीआईएस रेटिंग विशेषज्ञों के अनुसार, इससे औसत परिसंपत्तियों पर प्रतिफल (आरओएए) और जोखिम अवशोषण बफर भी कम हो जाता है। विशेष रूप से, अमेरिकी पारस्परिक टैरिफ जोखिमों के संदर्भ में, वीसीबी, बीआईडीवी जैसे प्रत्यक्ष विदेशी निवेश (एफडीआई) ग्राहकों के लिए महत्वपूर्ण पैमाने वाले एसओबी और वीपीबी, एचडीबी, एमबीबी जैसे बड़े व्यक्तिगत उपभोक्ता वित्त ऋण पोर्टफोलियो वाले बैंकों के लिए संभावित परिसंपत्ति जोखिम बढ़ रहे हैं।

इसके अलावा, वीआईएस रेटिंग के अनुसार, उद्योग की पूंजी और तरलता प्रोफ़ाइल ख़राब हो गई है, क्योंकि ऋण वृद्धि जमा जुटाने से अधिक है।

ऋण में वृद्धि जारी है, लेकिन एनआईएम अभी भी दबाव में है?

हाल ही में प्रकाशित अद्यतन रिपोर्ट में, एमबी सिक्योरिटीज (एमबीएस) की विश्लेषण टीम ने 2025 की दूसरी तिमाही में कई बैंकों में ऋण वृद्धि का सकारात्मक मूल्यांकन दिया।

विशेष रूप से, वीपीबैंक (वीपीबी) को जून 2025 के अंत तक लगभग 12% की ऋण वृद्धि हासिल करने का अनुमान है। हालांकि, बैंक का शुद्ध ब्याज मार्जिन (एनआईएम) 5.9% पर रहने की उम्मीद है, जो पिछली तिमाही की तुलना में सपाट है लेकिन 2024 के उच्च तुलनात्मक आधार के कारण इसी अवधि की तुलना में थोड़ा कम है।

सैकोमबैंक (एसटीबी) में, दूसरी तिमाही के अंत तक ऋण में लगभग 9% की वृद्धि होने का अनुमान है, जबकि एनआईएम लगभग 10 आधार अंकों की कमी के साथ 3.6% तक घट सकता है।

वियतिनबैंक (सीटीजी) के साथ, एमबीएस का अनुमान है कि ऋण वृद्धि 10% तक पहुंच जाएगी, तथा एनआईएम 2.6% पर स्थिर रहेगा।

एचडीबैंक (एचडीबी) के दूसरी तिमाही में लगभग 6% की ऋण वृद्धि का अनुमान है, जो मुख्यतः पहली तिमाही के कम आधार के कारण है। हालाँकि, एमबीएस का कहना है कि कर घोषणा और इलेक्ट्रॉनिक चालान से संबंधित नए नियमों से बैंक के मुख्य ग्राहक आधार पर काफ़ी असर पड़ सकता है। एचडीबी का एनआईएम घटकर 4.5% रहने की उम्मीद है।

इसके अलावा, कई अन्य बैंकों में भी 2025 की दूसरी तिमाही के अंत तक सकारात्मक ऋण वृद्धि होने का अनुमान है, जिनमें शामिल हैं: एसीबी (8%), बीआईडीवी (8%), एलपीबी (+10%), वीसीबी (+7%), ओसीबी (+7%), टीसीबी (+9%), वीआईबी (+8%)...

16 जून 2025 तक, उद्योग की ऋण वृद्धि वर्ष की शुरुआत की तुलना में 6.99% तक पहुंच गई, जो 2024 में इसी अवधि के 3.75% के स्तर से काफी अधिक है।

एमबीएस रिसर्च की निदेशक सुश्री त्रान थी खान हिएन के अनुसार, वर्तमान ऋण वृद्धि की गति अभी भी मुख्य रूप से कॉर्पोरेट ग्राहक वर्ग से आ रही है, जिसे कम ब्याज दरों का समर्थन प्राप्त है। हालाँकि, यह कारक वर्ष की पहली तिमाही की तुलना में एनआईएम में सुधार को भी मुश्किल बना रहा है।

चिंताजनक बात यह है कि पूरे उद्योग की परिसंपत्ति गुणवत्ता में सुधार के स्पष्ट संकेत नहीं दिख रहे हैं। पहली तिमाही में डूबे हुए ऋणों और समूह 2 के ऋणों में वृद्धि हुई है, जिसके कारण 2025 की दूसरी तिमाही में ऋण जोखिम प्रावधानों की लागत में इसी अवधि की तुलना में लगभग 10% की वृद्धि का अनुमान है।

बिन्ह खान

स्रोत: https://tuoitre.vn/4-ong-lon-cho-vay-hon-7-1-trieu-ti-dong-xuat-hien-noi-lo-phia-sau-chuyen-tang-tin-dung-20250622195831141.htm