Eliminando o "espaço" de crédito: Reformar a administração e promover o crescimento

O efeito do teto de crédito desapareceu.

Em 6 de agosto de 2025, o Primeiro Ministro Pham Minh Chinh assinou o Despacho Oficial nº 128/CD-TTg solicitando que o Banco Estatal presidisse e coordenasse com agências relevantes para desenvolver urgentemente um roteiro e pilotar a remoção de medidas para atribuir metas de crescimento de crédito, a serem implementadas a partir de 2026.

O Primeiro-Ministro incumbiu o Banco do Estado de desenvolver normas e critérios para que as instituições de crédito operem de forma eficaz e saudável, tenham boa governança e capacidade de gestão, cumpram os índices de segurança nas operações bancárias e altos índices de qualidade de crédito de segurança...

O Banco do Estado é responsável pela inspeção, exame, supervisão e pós-auditoria, prevenindo riscos sistêmicos, garantindo a segurança do sistema de instituições de crédito e controlando a inflação de acordo com a meta estabelecida.

Clientes realizam transações no BIDV . Foto: Quang Thai

De acordo com o advogado Tran Minh Hai, CEO do escritório de advocacia BASICO, o teto de crescimento de crédito é uma forma abreviada de dizer a taxa limite específica que o Banco Estatal do Vietnã ainda está aplicando aos bancos, para limitar o crescimento do crédito pendente em comparação ao ano anterior.

O teto de crescimento do crédito surgiu em 2011, após a crise econômica que durou desde 2008 e foi uma solução importante para ajudar o SBV a manter o sistema bancário durante a crise.

No entanto, os efeitos positivos do teto de crescimento do crédito diminuíram gradualmente. As instituições de crédito no Vietnã estão prontas para entrar em uma nova fase de crescimento, de acordo com as necessidades e o desenvolvimento do mercado financeiro vietnamita.

"O atual teto de crescimento do crédito restringe o desenvolvimento do mercado financeiro. Mesmo com boa liquidez, boa qualidade de crédito e abundante capital mobilizado, muitos bancos ainda não têm permissão para desenvolver crédito quando esgotam o limite de crescimento", disse o advogado Hai.

De fato, desde 2024, o Banco do Estado não atribui metas de crescimento de crédito às agências bancárias estrangeiras, de acordo com as características e a escala de crédito desse grupo. No entanto, para as demais instituições de crédito, o Banco do Estado continua a atribuir margem de crédito, mas, em vez de conceder em lotes, estabeleceu uma meta de 15% desde o início do ano e atribuiu toda a margem desde o início do ano.

O Dr. Le Xuan Nghia, especialista em economia, comentou: "Este é um passo importante no caminho para a eliminação completa do instrumento de limitação do crescimento do crédito. No entanto, o Banco Estatal precisa ter uma política de gestão abrangente, adequada às condições específicas do Vietnã, garantindo a autonomia nas operações do sistema bancário, controlando eficazmente a inflação e mantendo a segurança econômica."

Segundo o advogado Hai, para bancos com grandes ativos totais, como os bancos estatais, um crescimento de apenas 1% equivale a toda a margem de crescimento dos bancos de capital aberto. O problema acima causa uma concorrência desleal, pois os bancos de capital aberto, por melhores que sejam, têm dificuldade em acelerar a disputa por participação no mercado de crédito com bancos que estabeleceram grandes ativos totais.

"A partir dessas limitações, o teto de crescimento do crédito dificulta o desenvolvimento do mercado de crédito, afetando não apenas o setor bancário, mas também diretamente as empresas. A sede de crescimento de capital da comunidade empresarial enfrenta um obstáculo difícil quando os bancos – o local que fornece capital para eles – não conseguem ultrapassar o teto de crescimento do crédito", compartilhou o advogado Hai.

Remover o teto de crédito para criar um novo mecanismo automático

Segundo o advogado Hai, negócio é trabalho, a autonomia da empresa e a gestão de riscos dependem do "gosto" e do potencial financeiro de cada banco.

Para um bom banco, com boa gestão de riscos, bons recursos humanos e situação financeira saudável, se o teto de crescimento do crédito não for removido, o banco não pode se desenvolver livremente e buscar lucros de acordo com sua capacidade real.

Com a remoção do teto de crédito, o Banco do Estado ainda conta com medidas suficientes para gerir os riscos de qualidade de crédito e de liquidez sistêmica por meio do índice de segurança nas operações que as instituições de crédito aplicam ou de instrumentos legais para classificar os sujeitos, intervir, controlar e supervisionar os bancos de risco.

"Portanto, é hora de reformar o setor bancário removendo o atual teto de crescimento do crédito", disse o advogado Hai.

O Dr. Nguyen Quoc Hung, vice-presidente e secretário-geral da Associação Bancária do Vietnã, disse que avançar em direção à remoção da "margem de crédito" e operar de acordo com o mecanismo de mercado é uma direção importante, mas precisa ser implementada com cautela e com um roteiro claro.

Em especial, o Banco Estatal do Vietnã emitiu a Circular 14/2025/TT-NHNN, que estipula regulamentações muito detalhadas sobre as reservas de segurança de capital, exigindo que as instituições de crédito as estudem e implementem seriamente. Ao remover os limites de crédito, em vez de o Banco Estatal calcular os indicadores de segurança de capital, as instituições de crédito devem calculá-los elas mesmas e assumir total responsabilidade. Em caso de violação, o banco será alertado com antecedência e sujeito a medidas disciplinares rigorosas.

De fato, os bancos estão prontos para a "transformação". Como evidenciado pelo Sr. Nguyen Quang Ngoc, Chefe Adjunto do Departamento de Política de Crédito do Agribank, em caso de eliminação da margem de crédito, instituições de crédito como o Agribank desenvolvem proativamente planos anuais de crescimento do crédito.

Este plano não se baseia apenas no capital e no tamanho dos ativos, mas também deve refletir com precisão a capacidade de gerenciamento de riscos de cada unidade no sistema.

Para limitar os riscos, de acordo com o Sr. Ngoc, o Agribank vem fortalecendo o controle de crédito por meio do aperfeiçoamento do sistema interno de inspeção e controle.

Nas agências, departamentos de pós-auditoria são organizados para monitorar e verificar cada transação diariamente. Já na sede, o banco estabeleceu departamentos internos de inspeção e controle em cada área para monitorar as atividades em todo o sistema, especialmente as de concessão de crédito quando o limite não estiver mais disponível. Além dos tópicos de crédito, o Agribank também promove a aplicação da tecnologia da informação na gestão de riscos.

Outra solução excepcional é aperfeiçoar o sistema interno de classificação de crédito, especialmente para o segmento de pequenas e médias empresas. Dessa forma, o sistema de classificação de crédito é construído com base em métodos padrão e avançados, permitindo que os bancos analisem detalhadamente cada assunto, bem como cada empréstimo da organização", disse o Sr. Ngoc.

O Sr. Le Hoai An, especialista em treinamento e consultoria bancária (Integrated Financial Solutions Joint Stock Company), comentou que, no atual contexto macroeconômico, a política de remoção de "espaço" de crédito, por um lado, libera a capacidade do setor bancário comercial; por outro lado, cria mais espaço de capital de médio e longo prazo para dar suporte à meta de crescimento do PIB de dois dígitos no período de 2026-2030.

A remoção do teto de crédito não significa que o SBV ficará completamente limitado em seu controle sobre o setor bancário comercial. Em vez de impor limites diretos, a agência gestora adotará um método indireto de monitoramento dos fluxos de crédito, garantindo que as atividades de concessão de crédito permaneçam alinhadas à orientação econômica e, ao mesmo tempo, incentivando os bancos a desenvolverem crédito proativamente com base em uma gestão financeira sólida. Este é um novo mecanismo automático – mais flexível, mais transparente e mais próximo do ciclo econômico – em comparação com a estrutura anterior, puramente administrativa”, comentou o Sr. An.

Fonte: https://hanoimoi.vn/go-room-tin-dung-vua-cai-cach-hanh-chinh-vua-thuc-day-tang-truong-711908.html