Legalizarea Rezoluției 42: Un coridor, multe oportunități.

Golul lăsat după expirarea Rezoluției 42 nu este doar o problemă procedurală. În acest context, legalizarea Rezoluției 42 nu este doar o mișcare tehnică, ci o decizie strategică de a deschide noi oportunități de creștere.

Adunarea Națională a adoptat Legea pentru modificarea și completarea unor articole din Legea privind instituțiile de credit.

De la „rezoluții speciale” la necesitatea de a stabili un cadru durabil.

Weekendul trecut, Adunarea Națională a adoptat Legea de modificare și completare a unei serii de articole din Legea privind instituțiile de credit. În aceasta, au fost moșteniți trei piloni importanți ai Rezoluției 42/2017 / QH14 privind pilotarea gestionării creanțelor neperformante ale instituțiilor de credit , inclusiv dreptul de a sechestra garanțiile, dreptul de a confisca activele în executarea hotărârilor judecătorești și prevederea privind restituirea activelor care constituie probe în cauzele penale.

Rezoluția 42, emisă de Adunarea Națională în 2017, acordă puterea de a confisca activele garantate în conformitate cu acordurile contractuale, scurtând timpul de procesare și reducând semnificativ costurile juridice. De la data intrării sale în vigoare până la sfârșitul anului 2023, această rezoluție a contribuit la soluționarea a aproape 444.000 de miliarde VND de datorii neperformante, o cifră impresionantă care reflectă în mod clar eficacitatea sa practică.

Rezoluția 42 nu numai că a facilitat soluționarea datoriilor, dar a jucat și un rol în remodelarea comportamentului pieței. Rata clienților care își achită proactiv datoriile a crescut semnificativ, iar cooperarea cu băncile s-a îmbunătățit. Aceste reforme au contribuit la deblocarea fluxurilor de capital, creând condiții pentru creșterea creditării, în special în sectorul întreprinderilor mici și mijlocii.

Totuși, în calitate de instrument juridic pilot cu o durată limitată, Rezoluția 42 a expirat la 1 ianuarie 2024. La acea vreme, Legea modificată din 2024 privind instituțiile de credit a moștenit doar o parte din conținutul acesteia.

Întrucât dreptul de a confisca garanțiile nu mai este valabil, băncile sunt obligate să recurgă la mecanisme litigioase costisitoare și lente, perturbând procesul de soluționare a datoriilor neperformante. Instituțiile de credit se confruntă cu riscul de a-și pierde capacitatea de a gestiona proactiv activele, în timp ce debitorii încep să manifeste o tendință de a amâna și de a se sustrage obligațiilor de rambursare a datoriilor.

Rata creditelor neperformante din bilanț – care ajunsese deja la 4,3% până în ianuarie 2025 – este semnificativ mai mare decât pragul de siguranță de 3% stabilit de sistemul bancar, ceea ce duce la creșterea costurilor de provizionare și are un impact direct asupra profitabilității și a capacității de a reduce ratele dobânzilor la credite. Dintr-o perspectivă mai largă, aceasta creează un efect de „blocaj” pentru economie , deoarece noile credite sunt blocate din cauza creditelor vechi nerecuperate.

„ Guvernul vietnamez vizează o creștere de cel puțin 8% în 2025, sectorul bancar fiind așteptat să fie un motor crucial al creșterii economice. Având în vedere că Rezoluția 42 a expirat, iar rata creditelor neperformante în întregul sector rămâne ridicată (4,3% în ianuarie 2025), stabilirea unui cadru juridic formal pentru a aborda creditele neperformante a devenit urgentă”, a comentat echipa de analiză de la VNDirect Securities.

Oportunități pentru cei dispuși și capabili.

Instituțiile de credit care se concentrează pe creditarea persoanelor fizice, care acordă numeroase împrumuturi mici sau cele cu o strategie mai concentrată pe creditarea auto vor beneficia.

Legalizarea nu acordă privilegii suplimentare băncilor, ci mai degrabă creează condiții de concurență echitabile în care instituțiile cu capacități puternice de implementare, procese interne riguroase și strategii de creditare clare vor avea un avantaj.

„Credem că legalizarea reglementărilor menționate anterior în Rezoluția 42 este un pas important în rezolvarea dificultăților legate de procesul de gestionare a creanțelor neperformante din sectorul bancar”, a declarat SSI Research în raportul său de evaluare a sectorului bancar.

Odată ce va fi stabilit un cadru legal, creanțele neperformante nu vor mai fi „blocate” pentru perioade lungi de timp, prevenind împrumuturile iresponsabile. În schimb, debitorii vor fi obligați să își analizeze cu atenție opțiunile, în timp ce băncile vor avea mai multe instrumente pentru a aplica contractele în mod transparent, sub supraveghere, asigurând echitatea și respectarea legii.

Conform echipei de analiză a VNDirect, instituțiile de credit axate pe creditarea retail, cum ar fi VPBank, ACB, TPB și VIB, care trebuie să gestioneze multe datorii mici sau au o strategie de concentrare mai mare pe creditele auto, vor beneficia. În plus, legalizarea va sprijini și instituțiile de credit care au făcut obiectul unor transferuri obligatorii, cum ar fi VPBank, MB, Vietcombank și HDBank, în restructurarea băncilor slabe, permițându-le să recupereze în mod proactiv activele garantate.

Pentru bănci, un avantaj cheie este pregătirea pe care au făcut-o în perioada precedentă. În perioada în care Rezoluția 42 a fost în vigoare, băncile de retail, în special băncile de top precum VPBank, au dezvoltat centre centralizate de procesare a datoriilor și au integrat tehnologia digitală în gestionarea garanțiilor. Drept urmare, atunci când cadrul legal a fost restabilit și modernizat prin legislație, aceste instituții erau deja pregătite atât din punct de vedere al personalului, cât și al proceselor.

Chiar înainte de adoptarea Rezoluției 42, în 2024, VPBank a înființat Divizia de Colectare și Rezoluție a Datoriilor (DCD) pentru a satisface cererea tot mai mare de gestionare a riscurilor. Drept urmare, în primul trimestru al anului 2025, veniturile VPBank din datoriile gestionate prin risc au ajuns la 856 de miliarde VND, mai mult decât dublu față de aceeași perioadă a anului trecut, contribuind semnificativ la profitul net din alte activități. Potrivit Vietcap Securities, odată ce Rezoluția 42 va fi adoptată, eficiența recuperării datoriilor VPBank în 2025 se va îmbunătăți semnificativ, reducând astfel presiunea din partea costurilor de finanțare și a concurenței pe ratele dobânzii.

În concluzie, legalizarea va crea un cadru juridic stabil și durabil, contribuind la consolidarea încrederii investitorilor interni și străini în capacitățile de management macroeconomic ale Vietnamului și în transparența pieței sale financiare. În contextul integrării și concurenței globale, acesta reprezintă un avantaj semnificativ pentru Vietnam în ceea ce privește atragerea capitalului de investiții pe termen lung.

Sursă: https://baodautu.vn/luat-hoa-nghi-quyet-42-mot-hanh-lang-nhieu-co-hoi-d318569.html