Группа фондов акций показала результат выше прогнозируемого в 2024 году, составив 20%. Однако средняя доходность за 5 лет оказалась ниже (10,3%) и отрицательной (-0,8%) за 3 года, в основном из-за крупных убытков в 2022 году.
Доходность большинства фондов акций значительно ухудшилась во второй половине 2024 года, когда рынок находился в состоянии бокового тренда с ограниченной ликвидностью. Фото: QUANG DINH
Большинство фондов акций покажут хороший рост в 2024 году, однако в долгосрочной перспективе (3–5 лет) их результаты будут нестабильными, говорится в недавно опубликованном отчете подразделения FiinGroup, специализирующегося на предоставлении финансовых данных и анализа.
Какой фонд акций имеет самую высокую доходность на рынке?
Согласно отчету FiinGroup, 41 из 66 фондов прямых инвестиций зафиксировали выдающийся рост по сравнению с индексом VN-Index (+12,1%) в 2024 году благодаря положительным показателям в первой половине года.
Однако показатели большинства фондов существенно ухудшились во второй половине 2024 года, когда рынок находился в состоянии бокового движения с пониженной ликвидностью и сохраняющимся чистым давлением продаж со стороны иностранных инвесторов.
Из них VinaCapital Modern Economic Equity Fund (VMEEF) — новый фонд, созданный в 2023 году — лидировал с темпом роста 34% благодаря значительному распределению веса в банковских и технологических акциях ( FPT , FOX).
20 самых эффективных фондов акций в 2024 году (только фонды с чистыми активами более 100 млрд донгов)
Далее следует Вьетнамский фонд долгосрочного роста (VFMVSF) с ростом на 29,7% — это самый высокий показатель фонда с момента его создания (2021 год), а если рассматривать пятилетний период, то этот фонд достиг довольно высоких показателей с годовым совокупным темпом роста в 15,3%.
Между тем, фонд VinaCapital Market Access Equity Fund (VESAF) и инвестиционный фонд SSI Sustainable Competitive Advantage (SSI-SCA) сохранили стабильный годовой совокупный рост как в краткосрочной, так и в долгосрочной перспективе.
10 крупнейших акций, чистая продажа которых зафиксирована в декабре 2024 г. (по объему)
Bao Viet Active Stock Fund (+16,9%), VND Active Fund (+14,2%), DC Dividend Focused Stock Fund (+12,4%)... все они продемонстрировали доходность выше индекса VN в 2024 году, но незначительно.
Появляется фонд облигаций с отрицательной доходностью
Fiingroup также заявила, что облигационные инвестиционные фонды продолжат демонстрировать стабильные результаты в 2024 году, при этом 19/23 облигационных фондов покажут более высокую доходность, чем 12-месячная процентная ставка по сбережениям Vietcombank (4,6%).
В частности, фонд TCBF продолжает лидировать, демонстрируя выдающиеся результаты по сравнению с общим уровнем (+13,7%), но все еще ниже показателей 2023 года (+32,16%).
На втором месте оказался фонд облигаций MB Bond Fund (MBBOND) с показателем +8,3%. В свою очередь, HD High Yield Bond Fund (HDBond) — единственный фонд облигаций с отрицательной доходностью (-0,3%), в портфеле которого 44,4% акций приходится на облигации, 13,7% — на акции, а остальная часть — преимущественно на депозитные сертификаты.
Облигации VietCredit и акции Vingroup составляют значительную долю портфеля HDBond.
В долгосрочной перспективе доходность фондов инвестиций в облигации весьма положительна, когда прибыль превышает 36-месячную процентную ставку по сбережениям (5,3%) и 60-месячную процентную ставку по сбережениям (6,8%) Vietcombank.
Сбалансированные фонды продемонстрировали высокие показатели роста в 2024 году: группа с большой стоимостью чистых активов (СЧА) (более 100 млрд донгов) показала лучшие результаты, чем фонды с небольшой СЧА. Лидером стал Стратегический сбалансированный фонд VCBF с темпом роста 20,2%.
Этот фонд распределяет 61,6% на акции и 23,1% на облигации, владея значительной долей акций FPT, TPDN MEATLife (MML) и Coteccons (CTD).
За пятилетний период Стратегический сбалансированный фонд VCBF продолжил сохранять положительные результаты со средней годовой ставкой сложных процентов в размере 11%.
Источник: https://tuoitre.vn/nhom-quy-co-phieu-hieu-suat-cao-gap-4-lan-tien-gui-nam-2024-nhung-dai-han-gay-bat-ngo-20250206181727363.htm
![[Фото] Председатель Национальной ассамблеи посещает семинар «Создание и функционирование международного финансового центра и рекомендации для Вьетнама»](https://vphoto.vietnam.vn/thumb/1200x675/vietnam/resource/IMAGE/2025/7/28/76393436936e457db31ec84433289f72)
Комментарий (0)