หุ้นสหรัฐฯ: ข้อมูลห้ามพลาดสัปดาห์นี้

ตลาดหุ้นสหรัฐฯ ปิดตลาดเดือนตุลาคมอย่างแข็งแกร่ง โดยดัชนี S&P 500, Nasdaq และ Dow Jones ต่างก็ปรับตัวสูงขึ้นในช่วงการซื้อขายสุดท้ายของสัปดาห์ โดยได้รับแรงหนุนจากผลประกอบการของบริษัทเทคโนโลยีรายใหญ่ที่ออกมาดีเกินคาด และความเชื่อมั่นที่เพิ่มขึ้นในความเป็นไปได้ที่ธนาคารกลางสหรัฐฯ (เฟด) จะปรับลดอัตราดอกเบี้ยต่อไป

ข้อมูลห้ามพลาดสัปดาห์นี้

หุ้น Amazon (AMZN) พุ่งขึ้นกว่า 10% หลังจากรายงานผลประกอบการที่แข็งแกร่ง ช่วยชดเชยการขาดทุนของ Microsoft (MSFT) และ Meta (META) ขณะนี้ นักลงทุนกำลังประเมินโอกาส 60% ที่ธนาคารกลางสหรัฐฯ จะปรับลดอัตราดอกเบี้ยในเดือนธันวาคม หลังจากการประชุมนโยบายเมื่อสัปดาห์ที่แล้ว

ดัชนีหลักปิดเดือนด้วยกำไรที่เพิ่มขึ้นอย่างมีนัยสำคัญ สะท้อนถึงความเชื่อมั่นของนักลงทุนอย่างระมัดระวังก่อนเข้าสู่เดือนพฤศจิกายน แม้ว่ายังคงมีความไม่แน่นอนเกี่ยวกับความสัมพันธ์ทางการค้าระหว่างสหรัฐฯ-จีนภายหลังการประชุมระหว่างทรัมป์-สี และการปิดทำการ ของรัฐบาล กลางที่ยาวนาน

สัปดาห์นี้ ตลาดจะได้รับข้อมูลมหภาคที่สำคัญชุดหนึ่งเกี่ยวกับการผลิต บริการ และแรงงาน พร้อมด้วยการประกาศผลประกอบการทางธุรกิจที่หนาแน่นจากกลุ่มเทคโนโลยี ค้าปลีก และการดูแลสุขภาพ ซึ่งข้อมูลเหล่านี้จะแสดงให้เห็นถึงความยืดหยุ่นของการเติบโต ทางเศรษฐกิจ ของสหรัฐฯ หลังจากที่เฟดลดอัตราดอกเบี้ยครั้งล่าสุด

การประเมินกิจกรรมการผลิตและการบริการ

นักลงทุนจะได้รับภาพรวมของกิจกรรมทางเศรษฐกิจของสหรัฐฯ ในสัปดาห์นี้ โดยเริ่มจากดัชนี PMI ภาคการผลิตและดัชนี ISM ภาคการผลิตที่เผยแพร่เมื่อวันจันทร์ ตามมาด้วยชุดข้อมูลภาคบริการในวันพุธ รวมถึงรายงานการจ้างงานของ ADP, ดัชนี PMI ภาคบริการจาก ISM และดัชนี PMI ภาคบริการ

ดัชนีภาคการผลิต ซึ่งจะมีขึ้นในเวลา 10:45 น. และ 11:00 น. ตามเวลาสหรัฐอเมริกา จะแสดงผลผลิตภาคอุตสาหกรรม คำสั่งซื้อใหม่ และการจ้างงานในภาคสินค้า ซึ่งได้รับแรงกดดันจากความตึงเครียดทางการค้าและอัตราดอกเบี้ยที่สูง องค์ประกอบ “ราคาผู้ผลิต” ของ ISM เพียงอย่างเดียวจะเป็นมาตรวัดสำคัญที่บ่งชี้ถึงแรงกดดันด้านเงินเฟ้อในภาคธุรกิจ

ในขณะเดียวกัน ดัชนี PMI ภาคบริการ ซึ่งคิดเป็นสัดส่วนที่ใหญ่ที่สุดของ GDP ของสหรัฐฯ จะช่วยประเมินความแข็งแกร่งของภาคส่วนสำคัญๆ เช่น การดูแลสุขภาพ การเงิน เทคโนโลยี และบริการวิชาชีพ ผลประกอบการที่แข็งแกร่งอาจลดความเร่งด่วนของเฟดในการผ่อนคลายนโยบายการเงินต่อไป ขณะที่ข้อมูลที่อ่อนแอจะยิ่งตอกย้ำความคาดหวังว่านโยบายการเงินจะผ่อนคลายลงในเดือนธันวาคม

การแข่งขันในภาคเซมิคอนดักเตอร์

อุตสาหกรรมเซมิคอนดักเตอร์จะเป็นจุดสนใจโดยมีรายงานจาก Advanced Micro Devices (AMD) ในวันอังคาร Qualcomm (QCOM) และ Arm Holdings (ARM) ในวันพุธ

ผลลัพธ์เหล่านี้จะชี้แจงถึงความจำเป็นของชิป AI การลงทุนในโครงสร้างพื้นฐานข้อมูล และความสามารถในการแข่งขันในบริบทของความตึงเครียดทางการค้ากับจีนที่ยังไม่คลี่คลาย

AMD จะถูกจับตามองในด้านประสิทธิภาพของชิปศูนย์ข้อมูล ตัวเร่งความเร็ว AI และตำแหน่งการแข่งขันกับ Nvidia

Qualcomm จะแสดงแนวโน้มของชิปสมาร์ทโฟน ยานยนต์ไฟฟ้า และกลยุทธ์ในการขยายธุรกิจนอกเหนือจากอุปกรณ์พกพา

Arm ให้มุมมองเกี่ยวกับการอนุญาตให้ใช้สถาปัตยกรรมชิปมือถือและศูนย์ข้อมูลที่รองรับอุตสาหกรรมเซมิคอนดักเตอร์ทั้งหมด

ธุรกิจทั้งสามแห่งเผชิญกับความเสี่ยงด้านรายได้ในตลาดจีน ดังนั้นแนวทางการคาดการณ์จึงมีความสำคัญเป็นพิเศษ

หุ้นเติบโตและเศรษฐกิจที่ขับเคลื่อนด้วยเทคโนโลยี

กลุ่มเทคโนโลยีที่มีการเติบโตสูงจะทดสอบการยอมรับความเสี่ยงของนักลงทุนด้วยคำถามใหญ่: AI สามารถสร้างผลตอบแทนที่ยั่งยืนได้จริงหรือไม่?

Palantir (PLTR) รายงานผลประกอบการเมื่อวันจันทร์ โดยคาดการณ์ว่าการนำ AI มาใช้ในภาครัฐและภาคธุรกิจจะเติบโตอย่างรวดเร็ว

Datadog (DDOG) เผยแพร่ผลประกอบการเมื่อวันพฤหัสบดี โดยให้ข้อมูลเชิงลึกเกี่ยวกับความจำเป็นในการติดตามโครงสร้างพื้นฐานบนคลาวด์

Uber (UBER), Shopify (SHOP) และ Arista Networks (ANET) รายงานเมื่อวันอังคาร สะท้อนถึงความแข็งแกร่งของภาคการขนส่งทางเทคโนโลยี อีคอมเมิร์ซ และเครือข่ายคลาวด์

Robinhood (HOOD) และ AppLovin (APP) ประกาศเมื่อวันพุธ โดยนำเสนอข้อมูลเกี่ยวกับการซื้อขายส่วนบุคคลและการโฆษณาบนมือถือ

ผลลัพธ์เหล่านี้จะช่วยกำหนดว่ากลุ่มเทคโนโลยีสามารถรักษาอัตราการเติบโตที่สูงให้สอดคล้องกับการประเมินมูลค่าได้หรือไม่ หรืออยู่ภายใต้แรงกดดันที่จะต้องชะลอตัวลง

การใช้จ่ายของผู้บริโภคและภาคสุขภาพ

รายงานจาก McDonald's (MCD) ในวันพุธและ Airbnb (ABNB) ในวันพฤหัสบดีจะให้มุมมองที่แตกต่างกันเกี่ยวกับรูปแบบการใช้จ่ายของผู้บริโภคในสหรัฐฯ

แมคโดนัลด์แสดงให้เห็นถึงพฤติกรรมการแสวงหาคุณค่า แนวโน้มของลูกค้า และประสิทธิภาพในตลาดต่างประเทศ โดยเฉพาะอย่างยิ่งในบริบทของแรงกดดันจากผู้มีรายได้ปานกลาง

Airbnb จะสะท้อนถึงความต้องการในการเดินทาง อำนาจกำหนดราคา และการจองในประเทศและต่างประเทศ

นอกจากนี้ Pfizer (PFE) และ Amgen (AMGN) จะรายงานผลประกอบการในวันอังคาร โดยให้ภาพรวมของต้นทุนด้านการดูแลสุขภาพ ราคาของยา และความคืบหน้าของการวิจัยยาใหม่ๆ ในขณะที่ Fortinet (FTNT) จะรายงานผลประกอบการจากการใช้จ่ายด้านความปลอดภัยทางไซเบอร์ขององค์กรในวันพุธ

สัญญาณจากตลาดแรงงานและอัตราเงินเฟ้อ

รายงาน JOLTS (ตำแหน่งงานว่าง) ของวันอังคารและรายงานการจ้างงาน ADP ของวันพุธจะเป็นปัจจัยสำคัญในการประเมินสถานการณ์แรงงานของสหรัฐฯ ก่อนที่จะมีรายงานการจ้างงานอย่างเป็นทางการในวันศุกร์หน้า

JOLTS จะแสดงความต้องการในการจ้างงาน อัตราการลาออก ซึ่งเป็นการวัดความมั่นใจของพนักงาน และแผนการจ้างงานตามอุตสาหกรรม

ADP ให้ข้อมูลเบื้องต้นเกี่ยวกับการจ้างงานภาคเอกชน ในขณะที่องค์ประกอบการจ้างงานของดัชนี ISM ช่วยยืนยันแนวโน้ม

โดยเฉพาะอย่างยิ่ง ข้อมูลราคาในรายงานการผลิตและบริการของ ISM จะเป็นปัจจัยสำคัญที่ช่วยให้เฟดประเมินแรงกดดันเงินเฟ้อในระดับธุรกิจ ซึ่งจะส่งผลต่อการตัดสินใจด้านนโยบายในเดือนธันวาคม

การรวมกันของข้อมูลแรงงานและอัตราเงินเฟ้อในสัปดาห์นี้จะช่วยกำหนดว่าเศรษฐกิจของสหรัฐฯ กำลังเข้าใกล้ "การลงจอดอย่างนุ่มนวล" ตามที่เฟดต้องการหรือจำเป็นต้องกระตุ้นเศรษฐกิจเพิ่มเติมในช่วงปลายปี

ที่มา: https://thoibaonganhang.vn/chung-khoan-my-nhung-thong-tin-khong-the-bo-lo-trong-tuan-nay-172943.html