ABD Hisse Senetleri: Bu Hafta Kaçırılmaması Gereken Bilgiler

ABD borsaları ekim ayını güçlü bir şekilde kapattı. S&P 500, Nasdaq ve Dow Jones endeksleri haftanın son seansında yükseliş kaydetti. Bu yükselişte, büyük teknoloji şirketlerinin beklenenden iyi karları ve ABD Merkez Bankası'nın (Fed) faiz oranlarını düşürmeye devam edebileceğine dair güvenin yeniden artması etkili oldu.

Bu hafta kaçırılmaması gereken bilgiler

Amazon (AMZN), güçlü kazanç raporlarının ardından %10'dan fazla değer kazandı ve bu da Microsoft (MSFT) ve Meta'daki (META) kayıpları telafi etmeye yardımcı oldu. Yatırımcılar, geçen haftaki politika toplantısının ardından Aralık ayında Fed'in faiz indirimi yapma olasılığının %60 olduğunu fiyatlıyor.

Trump-Xi görüşmesinin ardından ABD-Çin ticaret ilişkilerine ilişkin belirsizliğin devam etmesine ve federal hükümetin uzun süre kapalı kalmasına rağmen, ana endeksler kasım ayına girerken temkinli yatırımcı iyimserliğini yansıtarak ayı önemli kazanımlarla kapattı.

Bu hafta piyasa, imalat, hizmetler ve işgücüne ilişkin bir dizi önemli makro veri alacak ve teknoloji, perakende ve sağlık gruplarından yoğun bir iş sonuçları duyuru sezonu yaşanacak. Bunların hepsi, Fed'in son faiz indiriminin ardından ABD ekonomik büyümesinin dayanıklılığını gösterecek.

Üretim ve hizmet faaliyetlerinin değerlendirilmesi

Yatırımcılar bu hafta ABD'deki ekonomik aktiviteye dair kapsamlı bir tablo elde edecekler. Bunun için pazartesi günü açıklanacak imalat PMI ve ISM İmalat endeksi, ardından çarşamba günü ADP istihdam raporu, ISM İmalat Dışı PMI ve Hizmet PMI gibi bir dizi hizmet verisi açıklanacak.

ABD saatiyle 10:45 ve 11:00'de açıklanacak imalat endeksleri, ticaret gerginlikleri ve yüksek faiz oranlarının baskısı altında olan mal sektöründeki sanayi üretimini, yeni siparişleri ve istihdamı gösterecek. ISM "Üretici Fiyatları" bileşeni tek başına iş sektöründeki enflasyonist baskıların önemli bir göstergesi olacak.

Bu arada, ABD GSYİH'sinin en büyük payını oluşturan hizmet PMI'ı, sağlık , finans, teknoloji ve profesyonel hizmetler gibi kilit sektörlerin durumunu değerlendirmeye yardımcı olacaktır. Güçlü sonuçlar, Fed'in gevşemeye devam etme aciliyetini azaltabilirken, zayıf veriler Aralık ayında ılımlı bir politika beklentilerini güçlendirecektir.

Yarı iletken sektöründe rekabet

Salı günü Advanced Micro Devices (AMD), Çarşamba günü Qualcomm (QCOM) ve Arm Holdings (ARM)'den gelecek raporlarla yarı iletken sektörü mercek altında olacak.

Bu sonuçlar, Çin ile henüz yatışmamış ticaret gerginliği bağlamında yapay zeka çiplerine, veri altyapısı yatırımlarına ve rekabet gücüne olan ihtiyacı netleştirecektir.

AMD, veri merkezi çip performansı, yapay zeka hızlandırıcıları ve Nvidia ile rekabet konumu nedeniyle izlenecek.

Qualcomm, akıllı telefon çipleri, elektrikli araçlar ve mobilin ötesinde çeşitlenme stratejisi konusunda beklentilerini ortaya koyacak.

Arm, tüm yarı iletken endüstrisinin temelini oluşturan mobil ve veri merkezi çip mimarilerinin lisanslanmasına ilişkin bir bakış açısı sunuyor.

Her üç işletme de Çin pazarında gelir riskleriyle karşı karşıya olduğundan, görünüm rehberliği özellikle önemli.

Büyüme hisseleri ve teknoloji tabanlı ekonomi

Yüksek büyüme gösteren teknoloji grupları, yatırımcıların risk iştahını şu büyük soruyla test edecek: Yapay zeka gerçekten sürdürülebilir getiri sağlayabilir mi?

Palantir (PLTR) Pazartesi günü kazançlarını açıklayacak ve beklentiler hükümet ve iş dünyasında yapay zekanın benimsenme hızını gösterecek.

Datadog (DDOG), bulut altyapısı izleme ihtiyacına ilişkin içgörüler sunan sonuçlarını perşembe günü yayınladı.

Uber (UBER), Shopify (SHOP) ve Arista Networks (ANET) Salı günü yayınladıkları raporda teknoloji taşımacılığı, e-ticaret ve bulut ağ sektörlerinin sağlığına ilişkin bilgiler yer aldı.

Robinhood (HOOD) ve AppLovin (APP) Çarşamba günü kişisel ticaret ve mobil reklamcılıkla ilgili verileri sunduklarını duyurdu.

Bu sonuçlar, teknoloji grubunun değerlemesiyle orantılı yüksek büyüme oranlarını sürdürüp sürdüremeyeceğini veya yavaşlama baskısı altında olup olmadığını belirlemeye yardımcı olacak.

Tüketici harcamaları ve sağlık sektörü

McDonald's (MCD) Çarşamba günü ve Airbnb (ABNB) Perşembe günü yayınlayacakları raporlar, ABD tüketici harcama kalıplarına ilişkin zıt görüşler sunacak.

McDonald's, özellikle orta gelir baskısının yaşandığı uluslararası pazarlarda değer arayan davranışlar, müşteri eğilimleri ve performans sergiliyor.

Airbnb, seyahat talebini, fiyatlandırma gücünü ve yurt içi ve yurt dışı rezervasyonlarını yansıtacak.

Ayrıca Pfizer (PFE) ve Amgen (AMGN) Salı günü sağlık maliyetleri, ilaç fiyatları ve yeni ilaç araştırmalarındaki ilerlemeye ilişkin sonuçlarını açıklayacak. Fortinet (FTNT) ise Çarşamba günü kurumsal siber güvenlik harcamalarına ilişkin bir görüş sunacak.

İşgücü piyasası ve enflasyondan gelen sinyaller

Salı günkü JOLTS (iş ilanları) raporu ve Çarşamba günkü ADP iş raporu, önümüzdeki Cuma günü açıklanacak resmi iş raporu öncesinde ABD'deki iş gücü durumunun değerlendirilmesinde önemli rol oynayacak.

JOLTS, işe alım ihtiyaçlarını, işten ayrılma oranlarını (çalışan güveninin bir ölçüsü) ve sektör bazında işe alım planlarını gösterecek.

ADP özel sektör istihdamına ilişkin erken bir bakış sağlarken, ISM endeksinin istihdam bileşeni eğilimi doğrulamaya yardımcı oluyor.

Özellikle ISM imalat ve hizmet raporlarındaki fiyat verileri, Fed'in iş dünyası düzeyindeki enflasyon baskılarını değerlendirmesi ve dolayısıyla Aralık ayı politika kararını etkilemesi açısından kilit öneme sahip olacak.

Bu haftaki işgücü ve enflasyon verilerinin birleşimi, ABD ekonomisinin Fed'in istediği "yumuşak inişe" yaklaşıp yaklaşmadığını veya yılın ilerleyen dönemlerinde daha fazla teşvike ihtiyaç duyup duymadığını belirlemeye yardımcı olacak.

Kaynak: https://thoibaonganhang.vn/chung-khoan-my-nhung-thong-tin-khong-the-bo-lo-trong-tuan-nay-172943.html