الأسهم البارزة في 9 أكتوبر

[إعلان_1]

توصي شركة رونغ فييت للأوراق المالية المساهمة (VDSC) بشراء أسهم MBB من البنك العسكري التجاري المشترك بسعر مستهدف يبلغ 22600 دونج/سهم.

في الربع الثاني من عام 2023، حقق بنك MBB إجمالي دخل تشغيلي قدره 11,500 مليار دونج فيتنامي، منها صافي دخل من الفوائد قدره 9,400 مليار دونج فيتنامي، مساهمًا بنسبة 82% من إجمالي الدخل. وبلغ إجمالي دخل التشغيل والأرباح قبل الضريبة المتراكمة خلال الأشهر الستة الأولى من العام 23,400 مليار دونج فيتنامي و12,700 مليار دونج فيتنامي على التوالي، بزيادة قدرها 3% و7% عن الفترة نفسها، محققين بذلك 49% من الخطة السنوية.

وتتوقع VDSC أن يكون دخل الفائدة لبنك MBB في النصف الثاني من عام 2023 أكثر إيجابية حيث يظل نمو الائتمان مرتفعًا مقارنة بالصناعة بأكملها وقد أظهرت نسبة دخل الفائدة الصافية علامات التعافي.

في عام ٢٠٢٣، تتوقع VDSC أن يحقق بنك MBB نموًا ائتمانيًا بنسبة ١٩٪؛ ومن المتوقع أن يصل دخل التشغيل والأرباح قبل الضريبة لهذا البنك إلى ٥٠,١٠٠ مليار دونج فيتنامي و٢٦,٦٠٠ مليار دونج فيتنامي، بزيادة ١٠٪ و١٧٪ على التوالي خلال الفترة نفسها. ومن المتوقع أن يبلغ الربح بعد الضريبة وهامش الربح للسهم ٢٠,٥٠٠ مليار دونج فيتنامي و٤,٢١٤ مليار دونج فيتنامي على التوالي.

ولذلك، توصي MBB بشراء أسهم MBB بسعر مستهدف يبلغ 22,600 دونج/سهم، حيث يبلغ سعر السهم حاليًا 18,150 دونج/سهم.

Những cổ phiếu đáng chú ý ngày 9-10 - Ảnh 1.

الأسهم البارزة في 9 أكتوبر

توصي شركة KB Vietnam Securities Joint Stock Company (KBSV) بشراء أسهم HSG التابعة لشركة Hoa Sen Group Joint Stock Company بسعر مستهدف يبلغ 24700 دونج/سهم.

في الربع الثالث من السنة المالية 2022-2023، سجلت HSG صافي إيرادات بقيمة 8645 مليار دونج وإجمالي ربح قدره 892 مليار دونج، بانخفاض 29٪ و44٪ على التوالي خلال نفس الفترة.

وتتوقع شركة KBSV أن يتعافى إنتاج استهلاك الصلب المجلفن المحلي لشركة HSG تدريجيًا، وأن تدعم قناة التصدير إيرادات الشركة اعتبارًا من أواخر عام 2023 وأوائل عام 2024.

مع بقاء أسعار HRC عند مستوى أساسي منخفض لفترة طويلة من منتصف عام 2022، تقدر شركة KBSV أن هذه ستكون فرصة جيدة لشركات تصنيع الصلب لزيادة واردات المواد الخام بأسعار منخفضة، مما يساعد على تحسين هوامش الربح الإجمالي عندما ترتفع أسعار بيع منتجات الصلب والصلب المجلفن مرة أخرى، بما في ذلك HSG.

بناءً على ذلك، توصي KBSV بشراء أسهم HSG بسعر مستهدف قدره 24,700 دونج فيتنامي للسهم. وفي 6 أكتوبر، أغلق سعر سهم HSG عند 18,750 دونج فيتنامي.

توصي شركة ACBS للأوراق المالية بتوزيع أسهم BCM الإيجابية لشركة Industrial Investment and Development Corporation بسعر مستهدف يبلغ 78,813 دونج/سهم.

وفقًا لـ ACBS، تُعدّ BCM المستثمرَ الرئيسي، إذ تمتلك 942 هكتارًا من أراضي المجمعات الصناعية التجارية و1000 هكتار من العقارات السكنية المتمركزة في مقاطعة بينه دونغ . ويُعدّ صندوق BCM للأراضي الصناعية الأكبر في بينه دونغ، وثالث أكبر صندوق في فيتنام، بحصة سوقية وطنية تبلغ 3.6%. وإذا أضفنا الشركات التابعة التي تمتلك 18 مجمعًا صناعيًا تجاريًا، تُصبح BCM أكبر مستثمر في العقارات الصناعية في فيتنام بحصة سوقية تبلغ 12.4%.

على المدى الطويل، ترى ACBS أن قطاع العقارات الصناعية لا يزال قادرًا على تحقيق نمو مستقر ومستدام بفضل آفاق اتفاقية الصين +1 واتفاقيات التجارة الحرة التي وقّعتها فيتنام بنشاط مع شركائها الاستراتيجيين في الفترة الأخيرة. ومع محدودية موارد الأراضي الصناعية، لا يزال الطلب على الإيجارات في ازدياد، ومن المتوقع أن يظل معدل الإشغال مستقرًا، وأن يرتفع متوسط سعر الإيجار بشكل طفيف في السنوات القادمة.

في عام ٢٠٢٣، تتوقع ACBS أن تواصل شركة BCM نموها بإيرادات تبلغ ٩,٠٦٨ مليار دونج، وأرباح بعد الضريبة تبلغ ٢,١٨٧ مليار دونج. إضافةً إلى ذلك، فإن استمرار هذه الشركة في بيع قطع أراضي في مدينة بينه دونج الجديدة لمستثمرين ثانويين في السنوات القادمة سيساعد صافي ربح BCM على الحفاظ على معدل نمو مركب قدره ٨٪ سنويًا خلال الفترة ٢٠٢٣-٢٠٢٥.

بناءً على العوامل المذكورة أعلاه، توصي ACBS بشراء أسهم BCM بسعر مستهدف قدره 78,813 دونجًا فيتناميًا للسهم. ويبلغ سعر سهم BCM حاليًا 69,500 دونج فيتنامي.

(تحليلات وتوصيات شركات الأوراق المالية هي للإشارة فقط).

[إعلان 2]
مصدر