Co vidíme po dvou letech restrukturalizace Novalandu?

Skupina Novaland (akciový kód: NVL) se snaží o zotavení a zaznamenala stále zřetelnější změny ve svých obchodních operacích. Po více než 24 měsících razantního zavádění komplexní restrukturalizace tento podnik průběžně zaznamenává mnoho pozitivních výsledků.

Krátkodobý dluh je „stahován“

Finanční situace společnosti Novaland v současné době zaznamenává mnoho pozitivních změn, jelikož v podstatě dokončila restrukturalizaci většiny svých úvěrů a dluhopisů.

Porovnání dat ukazuje, že k 31. prosinci 2024 se celkový nesplacený dluh vůči věřitelům Novalandu snížil nebo byl vyřešen v hodnotě téměř 29 700 miliard VND ve srovnání s 31. prosincem 2022.

Mnoho úvěrových balíčků od bankovních partnerů a zahraničních úvěrů také dokončilo restrukturalizaci, což pomáhá Novalandu snižovat krátkodobý finanční tlak a vytváří příznivé podmínky pro brzké zotavení skupiny.

Při pohledu zpět na těžké časy, kdy nezávislí auditoři vyjadřovali své názory na předpoklad nepřetržitého fungování skupiny, prokázala společnost Novaland flexibilitu při generování dostatečného cash flow k financování provozu.

Je patrné, že od drastické restrukturalizace jistin a úroků v době jejich splatnosti až po snahy o vyjednání o získání dalších úvěrových zdrojů od velkých bank, jako jsou MB Bank, VP Bank, TP Bank, MSB... s celkovým limitem financování 18 200 miliard VND, který je vyplácen podle plánu, zajišťuje tok kapitálu pro realizaci klíčových projektů.

Od doby, kdy se trh s nemovitostmi potýkal s mnoha obtížemi (2022), až do současnosti zavádí Novaland mnoho opatření současně, aby mohl plnit své závazky.

Kromě snahy o zajištění finančních zdrojů pro úhradu zahrnují restrukturalizační opatření, která Skupina již více než 2 roky zavádí, také: nakládání s aktivy jako zástavou k úhradě dluhů, splácení dluhů aktivy v souladu s předpisy a prodloužení doby splácení jistiny a úroků z úvěrů...

Zároveň se od roku 2023 do současnosti mnoho dodavatelů, zhotovitelů, věřitelů a držitelů dluhopisů společnosti Novaland rozhodlo pro výměnu za realitní produkty. To je považováno za jedno z řešení restrukturalizace.

Konkrétně: v září 2023 společnost Novaland dokončila konverzi dluhu na vlastní kapitál v rámci projektu Aqua City; v červenci 2024 bylo dosaženo dohody o restrukturalizaci balíčku mezinárodních konvertibilních dluhopisů v hodnotě 300 milionů USD kótovaných na singapurské burze cenných papírů; objem nesplacených soukromě vydaných dluhopisů se snížil o 16 %; provedla výměnu a dosáhla konsensu s držiteli dluhopisů u 21 lotů dluhopisů vydaných od roku 2020, na základě čehož společnost Novaland našla partnera pro převod aktiv a úhradu dluhů držitelům dluhopisů dle plánu od ledna 2025 v celkové hodnotě 7 000 miliard VND; rozšířila emise retailových dluhopisů a dluhopisů vydaných veřejnosti v hodnotě více než 4 000 miliard VND.

Společnost Novaland dodá zákazníkům v letech 2023 a 2024 téměř 2 000 produktů. Foto: dokument.

Vyjasnění právních postupů pro klíčové projekty

Aby byla restrukturalizace úspěšná, je jedním z klíčových úkolů společnosti Novaland soustředit maximální zdroje na dokončení 4 hlavních projektových klastrů v Ho Či Minově Městě, Dong Nai, Ba Ria - Vung Tau a Phan Thietu.

Po důrazném úsilí vlády a ústředních i místních orgánů o odstranění právních překážek dosáhlo mnoho projektů Novalandu významných úspěchů.

Je pozoruhodné, že v listopadu 2024 schválení částečné úpravy územního plánu města Bien Hoa v měřítku 1/10 000 provinčním lidovým výborem Dong Nai znamenalo rozhodující krok k vyřešení právních otázek projektu Aqua City, který byl pozastaven již více než 2 roky.

Nedávno, 23. ledna 2025, Lidový výbor provincie Dong Nai oficiálně schválil náklady na místní úpravu plánu 1/5 000 divize C4. Jedná se o pozitivní krok k dokončení úpravy plánu 1/5 000 divize C4, která se očekává v prvním čtvrtletí roku 2025; očekává se, že v červenci 2025 společnost Aqua City dokončí podrobný plán 1/500 a prodejní licence pro divize v souladu s novým plánem.

Také v listopadu 2024 byl NovaWorld Phan Thiet „uvolněn“, když Lidový výbor provincie Binh Thuan vydal rozhodnutí o úpravě rozhodnutí o pronájmu pozemků projektu, jako základ pro řešení finančních závazků týkajících se pozemků v tomto projektu. Očekává se, že NovaWorld Phan Thiet dokončí rozhodnutí o placení poplatků za užívání pozemků od dubna 2025.

Zároveň se zrychlují právní práce a stavební aktivity na klíčových projektech. Kolem poloviny roku 2023 byly téměř všechny projekty Novalandu pozastaveny, ale do poloviny roku 2024 bylo obnoveno 14/16 projektů v probíhajících projektových klastrech.

Dále v roce 2024 společnost Novaland dodala 1 422 produktů ze 7 projektů, včetně: Aqua City (což představuje více než ¼ celkového počtu dodaných produktů), NovaWorld Phan Thiet, NovaWorld Ho Tram, Sunrise Riverside, Lakeview City, Palm City a Saigon Royal. Celkový počet produktů dodaných společností Novaland v roce 2024 se ve srovnání s rokem 2023 zvýšil o více než 153 % a byl téměř ekvivalentní počtu produktů dodaných v roce 2022, tedy v době před restrukturalizací.

Práce na předávání růžových knih obyvatelům se také urychlila, a to v roce 2024, kdy bylo z projektů Sunrise Riverside a Victoria Village (nízkopodlažní oblasti) předáno téměř 400 knih. V roce 2025 plánuje Novaland předat růžové knihy více než 7 000 produktům v realitních projektech v centru Ho Či Minova Města.

Proces restrukturalizace Novalandu vstupuje do své závěrečné fáze. Navzdory mnoha tlakům a obtížím výsledky dosažené za posledních 24 měsíců ukazují neúnavné úsilí celého týmu Novalandu. Známky oživení jsou stále jasnější a slibují stabilitu a znovurozvoj Novalandu v nadcházejícím období.

Zdroj: https://thoibaotaichinhvietnam.vn/thay-gi-sau-2-nam-tai-cau-truc-cua-novaland-169744.html