Stále se čeká na další pokles úrokových sazeb z úvěrů

Podle reportérů deníku Lao Dong se úrokové sazby komerčních bank z krátkodobých úvěrů nadále snižovaly, a to přibližně o 0,2–0,5 % ročně, zejména u úvěrů splatných do 12 měsíců. Z toho 4 komerční banky se státním kapitálem snížily krátkodobé úrokové sazby z 0,2 na 0,3 % ročně. Většina soukromých akciových komerčních bank upravila své úrokové sazby dolů z 0,1 na 0,5 % ročně. Některé banky, například VPB, SSB a ABB, mírně zvýšily své úrokové sazby o 0,1–0,2 % ročně, zejména proto, že úrokové sazby v předchozím období příliš prudce klesly.

Průměrná 12měsíční úroková sazba z vkladů se obecně pohybuje mezi 4,6 a 5,2 % ročně. Úrokový rozdíl mezi státními komerčními bankami a akciovými komerčními bankami se v období 2021–2023 zmenšil z 2–3 % ročně na méně než 1 % ročně u krátkodobých úvěrů.

Prudký pokles úrokových sazeb z vkladů v poslední době přispěl ke snížení úrovně úrokových sazeb z úvěrů ve srovnání s koncem roku 2023. V současné době většina bank uplatňuje dvě úrokové sazby: preferenční úrokové sazby z krátkodobých úvěrů od 3 do 12 měsíců a úrokové sazby po uplynutí preferenčního období. Rozpětí úprav úrokových sazeb mezi preferenčními a postpreferenčními bankovními úvěry u běžných bank se pohybuje od 2 do 3,8 %.

Také podle průzkumu se preferenční úrokové sazby pro komerční úvěry na bydlení u bank v březnu 2024 pohybovaly v rozmezí 5–14,05 %/rok. Po uplynutí preferenčního období klesly pohyblivé úrokové sazby na přibližně 8–13 %/rok.

Růst úvěrů se však do konce ledna 2024 ve srovnání s koncem roku 2023 snížil. Podle vedoucích pracovníků Vietcombank se úvěry této banky do konce ledna 2024 snížily o přibližně 30 000 miliard VND ve srovnání s koncem roku 2023, a to v důsledku trendu snižování úvěrů na nákup spotřebitelských nemovitostí od roku 2023 až do ledna 2024 v souvislosti s ekonomickými obtížemi, sníženými příjmy lidí, stagnujícím trhem s nemovitostmi a nedostatkem nabídky.

Pokud jde o velkoobchodní zákazníky, potíže se zaměřují především na právní otázky týkající se pozemků, které zpomalují postup nových projektů a ovlivňují vyplácení střednědobých a dlouhodobých úvěrů. Kromě toho je mnoho specifických úvěrových segmentů na konci roku sezónních, jako například nesplacené úvěry na mezinárodní platby, které se na konci roku často zvyšují a snižují se, když zákazníci splácejí své dluhy na začátku následujícího roku; exportní podniky mají často na konci roku lhůtu pro inkaso; podniky s přímými zahraničními investicemi často splácejí krátkodobé úvěry za účelem vypořádání...

Dr. Nguyen Duy Phuong, ředitel finančních investic v DG Capital, uvedl, že hlavním důvodem poklesu úvěrů je nedostatek produkce. Existuje však také problém vysokých úrokových sazeb, které podniky, které chtějí investovat ve střednědobém a dlouhodobém horizontu, váhají.

Střednědobé a dlouhodobé úrokové sazby z úvěrů u státních komerčních bank jsou v současnosti relativně nízké, ale u akciových komerčních bank jsou stále poměrně vysoké, přičemž úrokové sazby z úvěrů se pohybují v rozmezí 9–12 %/rok. Důvodem jsou poměrně vysoké kapitálové náklady těchto bank (dlouhodobé mobilizační úrokové sazby na začátku roku 2023 u soukromých akciových bank kolísaly mezi 9–10 %/rok). Postupem času se však zdroj mobilizace s vysokými úroky postupně snižuje, což je pro banky příležitostí k postupnému snižování úrokových sazeb z úvěrů.

Banky sice nemohou dále snižovat úrokové sazby z vkladů, ale mohou snižovat úrokové sazby z úvěrů. Kromě úsilí bankovního systému je však zapotřebí aktivní účast příslušných orgánů od ústřední až po místní úroveň na řešení právních otázek investičních projektů, zlepšování podnikatelského prostředí, zjednodušování investičních procesů a administrativních postupů a usnadňování obchodních aktivit lidí a podniků, uvedl svůj názor Dr. Nguyen Duy Phuong.

Zdroj