FiinRatings zeichnete Home Credit Vietnam im Jahr 2024 als das effektivste Sanierungsunternehmen in der Verbraucherfinanzierungsbranche aus. Das Unternehmen erzielte einen Nettogewinn von 1.290,9 Milliarden VND, eine Steigerung von fast 244 % im Vergleich zu 2023 (375,3 Milliarden VND).
Das Produktportfolio ist flexibel verteilt: Barkredite machen mehr als 53 % aus, Konsumentenkredite 24,7 %, Motorradkäufe 9 % und revolvierende Kredite 13,1 %. Dank eines breiten Vertriebsnetzes mit 13.000 Partnern und 21.000 Servicepunkten (POS) stieg der Anteil der Nettoprovisionserträge aus Versicherungen von 3,5 % auf 14 % des Gesamtbetriebsertrags. In den letzten 17 Jahren erreichte das Unternehmen über 16 Millionen Kunden. Diese Vielfalt trägt dazu bei, die Zinsabhängigkeit zu reduzieren, die Cashflow-Nachhaltigkeit zu erhöhen und die langfristigen Gewinne zu stabilisieren.
In Bezug auf die Effizienz verzeichnete Home Credit Vietnam eine Nettozinsspanne (NIM) von 28,1 % – die höchste in der Branche. Die Gesamtkapitalrendite (ROA) erreichte 4,9 %, während die Eigenkapitalrendite (ROE) bei 18,5 % lag.
Obwohl die Cost-Income-Ratio (CIR) aufgrund starker Investitionen in die digitale Transformation bei 51,5 % liegt, prognostiziert FiinRatings, dass diese Quote im Zeitraum 2025–2026 auf 48,6–49,7 % sinken wird.
FiinRatings hat den Faktor „Risikoposition“ in seiner Kreditwürdigkeit um zwei Stufen angehoben und betont: „Die Risikoposition der Home Credit Vietnam Finance Company Limited wird als ‚sehr gut‘ bewertet, was ihre umsichtige Risikobereitschaft, ihr hochwertiges Kundenportfolio und ihre transparente Governance-Politik widerspiegelt.“
Die durchschnittliche Quote notleidender Kredite (NPL) liegt im Zeitraum 2020–2024 bei lediglich 3,1 % und damit deutlich unter dem Branchendurchschnitt von 7,5 %. Allein im Jahr 2024 wird die NPL-Quote auf 1,8 % sinken. Die Quote der Problemkredite (Gruppen 2–5) wird von 11,3 % im Jahr 2022 auf 6,5 % im Jahr 2024 sinken.
Die durchschnittliche Einziehungsquote für uneinbringliche Forderungen lag in den letzten fünf Jahren bei 17,7 % und damit fast doppelt so hoch wie der Branchendurchschnitt von 9,9 %. FiinRatings führte diesen Erfolg auf eine selektive Kreditvergabepolitik, den Einsatz von Big-Data-Technologie zur Bonitätsprüfung und ein wirksames Betrugsbekämpfungssystem zurück. Darüber hinaus blieb die durchschnittliche Abschreibungsquote für uneinbringliche Forderungen in den letzten fünf Jahren bei rund 10,3 % und entspricht damit dem allgemeinen Marktniveau.
Die Liquidität des Unternehmens wird als „angemessen“ eingestuft. Die durchschnittliche Liquiditätsquote beträgt 16,9 % und die Liquiditätsquote 19,2 % – beides über dem Branchendurchschnitt. Trotz der relativ hohen Abhängigkeit von der Großhandelsfinanzierung (82 %) reduziert Home Credit Vietnam diese Quote seit 2022 schrittweise und hält dank eines angemessenen Notfallplans seine Liquiditätskapazität stabil.
Quelle: https://doanhnghiepvn.vn/kinh-te/tai-chinh-ngan-hang/cong-bo-ket-qua-xep-hang-tin-nhiem-home-credit-viet-nam/20250517064032640
Kommentar (0)