Los tipos de interés hipotecarios están subiendo.

En muchos bancos, los tipos de interés hipotecarios han subido ligeramente debido al aumento del coste del capital. Esto ejerce una presión financiera aún mayor sobre los compradores de vivienda.

Los tipos de interés hipotecarios tras el periodo preferencial son actualmente unos 2 puntos porcentuales superiores a los de 2025. Foto: Nam Khanh .

A principios de junio, un estudio sobre los tipos de interés de los préstamos hipotecarios en varios bancos comerciales reveló que el tipo de interés preferencial inicial suele oscilar entre el 8% y el 10% anual, aplicable durante los primeros 6 a 36 meses.

Tras el período preferencial, los préstamos suelen pasar a un mecanismo de tipo de interés variable, calculado como el tipo de interés de referencia/depósito más un margen del 3-5%.

Los tipos de interés de los préstamos hipotecarios son "más caros".

De hecho, los tipos de interés hipotecarios actualmente suelen situarse entre el 11% y el 15% anual tras el periodo preferencial, lo que supone unos 2 puntos porcentuales más que la media de 2025. Algunos préstamos incluso han experimentado incrementos de hasta 4 puntos porcentuales.

Cabe destacar que el mercado también fue testigo de un hecho inusual: las tasas de interés de los préstamos de los bancos estatales ahora son iguales o incluso superiores a las de algunos bancos privados. Tras dos años manteniendo las tasas de interés de depósito más bajas del sistema, los bancos estatales se han visto obligados a aumentar drásticamente dichas tasas para atraer capital, lo que ha conllevado un incremento en los costos operativos y en las tasas de interés de los préstamos.

Entre los bancos estatales, Vietcombank ofrece actualmente un paquete de préstamos hipotecarios con una tasa de interés del 9,6% anual durante los primeros 6 meses y del 10,5% anual si el prestatario opta por una tasa fija durante los primeros 12 meses. Tras el período promocional, la tasa de interés fluctuará en función de la tasa de interés de las cuentas de ahorro a 24 meses, más un margen del 3,3% (o según la sucursal).

De igual forma, BIDV ofrece actualmente un tipo de interés mínimo para préstamos hipotecarios del 9,7% anual durante los primeros 6 meses, o del 10% anual durante 12 meses, y de hasta el 13,5% anual para un paquete a plazo fijo de 18 meses.

VietinBank también ha subido los tipos de interés de los préstamos hipotecarios a tipo fijo durante 24 meses, superando el 12% anual, mientras que Agribank mantiene un tipo más bajo, que oscila entre el 8% y el 9,8% anual.

En el sector de la banca privada, los tipos de interés iniciales para los préstamos hipotecarios suelen ser más competitivos, pero la principal diferencia radica en la fórmula para calcular el tipo de interés variable tras el período preferencial inicial.

En consecuencia, Techcombank ofrece actualmente un paquete de préstamos con un tipo de interés fijo del 9,5% anual durante los primeros 12 meses, tras los cuales se calculará en función del tipo de interés de las cuentas de ahorro a 13 meses más un margen del 3,5%.

Los tipos de interés de los préstamos hipotecarios han aumentado en muchos bancos. Foto: Quynh Danh.

VIB ofrece paquetes de préstamos con tasas de interés que van desde el 9,5% hasta el 12% anual, según el período de tasa de interés fija. OCB aplica actualmente una tasa de interés del 10,75% anual para préstamos hipotecarios con una tasa de interés fija durante los primeros 6 meses; o del 11,5% anual durante los primeros 12 meses, después de los cuales se calcula en función de la tasa de interés base de 13 meses más un margen del 3,25% al ​​3,5%. MB y ACB se encuentran actualmente entre los bancos con tasas de interés preferenciales relativamente competitivas, que van desde el 9% al 9,5% anual (MB) y del 9,5% al ​​10,5% anual (ACB) aplicadas durante el período inicial del préstamo.

Los compradores de vivienda se enfrentan a una doble presión.

Según un análisis de la empresa Vietnam Investment Credit Rating Joint Stock Company (VIS Rating), la principal razón del aumento de las tasas de interés hipotecarias es el creciente costo del capital para los bancos. Tras un largo período de flexibilización monetaria para apoyar la recuperación económica posterior a la COVID-19, los bancos se vieron obligados a aumentar las tasas de interés de los depósitos para retenerlos, lo que incrementó el costo de los préstamos.

Además, el crédito inmobiliario sigue estando estrictamente controlado. El informe del sector de la vivienda de 2026, elaborado por VIS Rating, indica que el Banco Estatal de Vietnam mantiene su política de restringir los flujos de capital hacia el sector inmobiliario para reducir el riesgo sistémico. En un contexto de restricción del crédito y alta demanda de préstamos hipotecarios, los tipos de interés tienden a subir según la ley de la oferta y la demanda.

VIS Rating prevé que el tipo de interés hipotecario medio en 2026 podría ser entre 3 y 4 puntos porcentuales superior al del año anterior. Al mismo tiempo, la tasa de absorción de viviendas ha disminuido hasta el 95 % en 2025, lo que refleja una mayor cautela entre los compradores debido a la presión de los costes de capital.

Los compradores de vivienda se enfrentan ahora a presiones por partida doble. Los precios de las casas en Hanói y Ciudad Ho Chi Minh han subido alrededor de un 20 % interanual, mientras que los costes de los préstamos también se han disparado. La combinación de estos dos factores ha provocado un fuerte aumento del coste total de la vivienda.

Por ejemplo, en el caso de un apartamento valorado en 3.000 millones de VND , un comprador que solicite un préstamo equivalente al 70% del valor de la propiedad, es decir, 2.100 millones de VND a 20 años, tendría que pagar aproximadamente entre 20 y 21 millones de VND al mes si el tipo de interés es del 10% anual. Si el tipo de interés variable aumenta al 13-14% anual, la cuota mensual podría incrementarse entre 5 y 7 millones de VND adicionales.

Fuente: https://znews.vn/lai-vay-mua-nha-tang-post1656040.html