Los beneficios del sector bancario seguirán siendo sólidos.

Durante la reciente temporada de juntas de accionistas, muchos bancos fijaron un objetivo de crecimiento de beneficios de alrededor del 10% para este año y se mostraron confiados en sus planes para 2024 en un contexto de bajos tipos de interés y mejora gradual del crédito.

Se puede observar que los objetivos de beneficios fijados por los bancos para este año no son demasiado repentinos en comparación con el nivel alcanzado el año pasado, pero también existe mucha presión cuando el crecimiento del crédito sigue siendo lento, probablemente alcanzando solo el 10-11% este año, y el margen de interés neto (NIM) no ha aumentado mucho porque los bancos tienen que reducir los tipos de interés de los préstamos para estimular la demanda de crédito.

Mientras tanto, los ingresos no financieros, especialmente los procedentes de los seguros gestionados por los bancos, no han mejorado. Aunque se ha prorrogado la Circular 02, la morosidad aumentará cuando expire, por lo que la provisión será mayor.

Según los expertos financieros, la recuperación será más clara a finales de año gracias a una política monetaria global más laxa; tipos de interés más bajos, un mayor crecimiento de las importaciones y exportaciones y una mejora de la demanda de los consumidores, lo que contribuirá a unas perspectivas de crecimiento más positivas que en 2023.

Según FiinGroup, en el informe sobre perspectivas del sector bancario publicado recientemente, que hace hincapié en el crédito, se espera que el crecimiento del crédito mejore en los últimos 6 meses de 2024, debido al aumento de la demanda de crédito por parte de los sectores de producción para la exportación y consumo interno.

Sin embargo, el deterioro de la calidad de los activos en todo el sistema continúa hasta 2024, lo que genera serias preocupaciones para el sector bancario: el índice de morosidad sigue siendo elevado y aún no ha alcanzado su punto máximo, lo que obliga al Banco Estatal a prorrogar la política de reestructuración de préstamos para apoyar a los clientes.

A medida que la calidad de los activos se recupera lentamente, los bancos seguirán enfrentándose a una presión creciente, lo que podría afectar negativamente a su rentabilidad.

Persisten las incertidumbres, ya que la política monetaria podría cambiar en la segunda mitad de 2024 debido a las presiones inflacionistas, lo que podría aumentar los costos de financiación e impactar los márgenes de interés netos de los bancos a finales de 2024 y en 2025.

Finalmente, los ingresos netos por comisiones y tarifas de servicio podrían enfrentar dificultades, principalmente debido a problemas con las operaciones de seguros después de que la nueva Ley de Instituciones de Crédito entre en vigor en julio de 2024. Esto podría obligar a los bancos a reestructurar los servicios no crediticios para aumentar los ingresos.

Mientras tanto, según VIS Rating, los beneficios bancarios seguirán mejorando en 2024 gracias a mejores condiciones operativas internas y a los bajos tipos de interés que respaldan la capacidad de pago de los prestatarios y mejoran el margen de interés neto. El capital y la liquidez se mantendrán estables gracias al crecimiento de los depósitos, que se mantiene a la par del crecimiento de los préstamos, y al aumento del capital a largo plazo por parte de los bancos.

En los próximos trimestres, la demanda de crédito aumentará gradualmente y el margen de interés neto mejorará en comparación con los niveles de 2023, lo que promoverá un aumento gradual del rendimiento sobre el activo promedio (ROAA) de los bancos.

Sin embargo, cabe destacar que el colchón de riesgo sigue siendo débil, ya que el ratio de cobertura de préstamos morosos continúa disminuyendo. El aumento de los beneficios ha propiciado un incremento del ratio de capital tangible del sector hasta el 8,9 % en el primer trimestre de 2024, frente al 8,6 % en 2023. El ratio de cobertura de préstamos morosos del sector bancario se ha reducido al 86 %, desde el 92 % en el mismo periodo.

Según expertos de VIS Rating, para finales de 2024, el índice de morosidad y los costes crediticios del sector disminuirán en comparación con el año anterior, a medida que se reduzca la tasa de generación de nueva deuda incobrable y los bancos resuelvan las deudas incobrables mediante el cobro o la cancelación.

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