Las decisiones "correctas y precisas" generan avances significativos en el crecimiento de la industria de fertilizantes de Vietnam.

A partir de julio de 2025, los fertilizantes estarán oficialmente sujetos a un impuesto al valor agregado del 5%, lo que genera muchas expectativas de cambios importantes en la industria nacional de fertilizantes.

"Resolviendo" los cuellos de botella

Durante casi una década, la industria vietnamita de fertilizantes ha enfrentado numerosas dificultades debido a las deficiencias de la antigua política del impuesto al valor agregado (IVA). El 26 de noviembre, la Asamblea Nacional aprobó la Ley revisada del Impuesto al Valor Agregado, que establece que a partir de julio de 2025, los fertilizantes estarán sujetos oficialmente a un IVA del 5%, lo que genera grandes expectativas de cambios significativos en el sector nacional.

Se puede afirmar que el fertilizante es el material agrícola más importante para la producción agrícola en nuestro país, ya que representa la mayor proporción del costo de cultivo, mientras que la industria agrícola actualmente representa entre el 64% y el 68% del valor total de la producción de todo el sector agrícola.

Dr. Phung Ha - Presidente de la Asociación Vietnamita de Fertilizantes. Foto: VA

En declaraciones al periódico Cong Thuong, el Dr. Phung Ha, presidente de la Asociación Vietnamita de Fertilizantes, afirmó que la demanda actual de fertilizantes en Vietnam ronda los 10,5 a 11 millones de toneladas de todo tipo. De esta forma, se desglosa la siguiente demanda: urea, entre 1,6 y 1,8 millones de toneladas; DAP, entre 0,9 y 1 millón de toneladas; SA, entre 0,8 y 0,9 millones de toneladas; potasio, entre 0,9 y 1 millón de toneladas; fertilizantes fosfatados de todo tipo, más de 1,2 millones de toneladas; y fertilizantes NPK, entre 3,5 y 4 millones de toneladas.

Mientras tanto, en 2022, Vietnam importó 3,39 millones de toneladas de fertilizantes de todo tipo, por un valor de 1.620 millones de dólares; en 2023, importó 4,12 millones de toneladas, por un valor de 1.410 millones de dólares; en los primeros 6 meses de 2024, importó 2,5 millones de toneladas de fertilizantes, por un valor de más de 838 millones de dólares.

Sin embargo, desde la entrada en vigor de la Ley Tributaria 71/2014/QH13 (Ley Tributaria 71) el 1 de enero de 2015, las empresas nacionales productoras de fertilizantes están exentas del IVA repercutido, pero las materias primas están sujetas a un impuesto del 5-10%. Esto ha provocado un aumento de los costes de producción, elevando los precios de los fertilizantes nacionales muy por encima de los de los productos importados y reduciendo la competitividad de las empresas nacionales.

El Dr. Phung Ha, al proporcionar cifras concretas, señaló que las empresas productoras de fertilizantes del Grupo Químico de Vietnam (incluidas las que producen urea, DAP, superfosfato, fosfato fundido y NPK) dejan de percibir entre 400 y 650 mil millones de VND anuales. Asimismo, dos empresas productoras de fertilizantes de urea del Grupo de Petróleo y Gas de Vietnam dejan de percibir entre 500 y 650 mil millones de VND anuales.

Las estadísticas del Grupo Químico de Vietnam muestran que el monto del impuesto al valor agregado no deducido de los gastos operativos en 2018 de algunas unidades es el siguiente: Ha Bac Fertilizer and Chemical Joint Stock Company, más de 141 mil millones de VND; Lam Thao Super Phosphate and Chemical Joint Stock Company, 142 mil millones de VND; Ninh Binh Nitrogen One Member Co., Ltd., 113 mil millones de VND...

Los datos de PetroVietnam Fertilizer and Chemicals Corporation (PVFCCo) también muestran que el IVA soportado de PVFCCo en 2016 fue de 284 mil millones de VND, en 2017 fue de 371 mil millones de VND, en 2018 fue de 518 mil millones de VND, en 2019 fue de 358 mil millones de VND y en 2020 fue de 326 mil millones de VND.

En consecuencia, se estima que la industria de fertilizantes de Vietnam mueve cientos de miles de billones de VND al año y la tasa impositiva no deducible para toda la industria es del 5%, por lo que las unidades de toda la industria soportan varios miles de billones de VND al año.

Numerosos informes demuestran que, al reclasificar los fertilizantes como productos no sujetos a IVA, Vietnam sufre pérdidas en tres frentes: el Estado pierde ingresos del presupuesto estatal y no puede implementar un mecanismo legal de apoyo a la agricultura para reducir los precios internos cuando aumentan los precios mundiales de los fertilizantes. Los agricultores no se benefician de las reducciones de precios ni de los costes de los insumos, independientemente de si los precios de los fertilizantes suben o bajan, ya que las empresas deben contabilizar el IVA soportado no deducible en sus costes y añadirlo a los precios de venta para preservar su capital. Los productores nacionales de fertilizantes siempre se encuentran en desventaja frente a los fertilizantes importados, tanto si los precios mundiales suben como si bajan.

Debido a la normativa que exime a los fertilizantes del IVA, muchas empresas del sector se ven obligadas a exportar (para deducir el IVA soportado en las exportaciones, según la normativa vigente) e importar fertilizantes simultáneamente. Esta situación persistirá si se mantiene la normativa actual sobre el IVA aplicado a los fertilizantes, lo que podría generar riesgos en la gestión macroeconómica.

La normativa que exime a los productos fertilizantes del IVA y no permite su deducción del IVA soportado se implementó en un momento en que la industria mundial de fertilizantes se encontraba en una situación de sobreoferta y los precios en el mercado mundial estaban cayendo drásticamente, lo que dificultaba enormemente que los productores nacionales pudieran competir con los fertilizantes importados.

Por lo tanto, la nueva política introduce un mecanismo importante: la deducción del IVA soportado. Los costes de las materias primas representan entre el 50 % y el 70 % del coste total de producción de fertilizantes. La devolución del IVA soportado ayuda a las empresas a reducir la carga de costes, a la vez que las incentiva a bajar los precios de venta, mejorando así su competitividad.

Algunos expertos consideran que la industria de fertilizantes desempeña un papel fundamental en la mejora de la productividad y la calidad de los cultivos, contribuyendo así a la seguridad alimentaria y al desarrollo agrícola. Por consiguiente, es necesario contar con políticas fiscales que apoyen el desarrollo de la industria de fertilizantes hacia un desarrollo sostenible, combinando de forma armoniosa los impuestos directos e indirectos en el sistema tributario, tales como el IVA, el impuesto sobre el medio ambiente, los impuestos a la importación y exportación y el impuesto sobre la renta de las sociedades.

Actualmente, muchas potencias mundiales en la producción de fertilizantes aplican el IVA al sector. Por ejemplo, en China, el mayor productor y consumidor de fertilizantes del mundo, el IVA se aplica a una tasa del 11%. Asimismo, este país ha implementado diversas exenciones del impuesto sobre la renta para las empresas productoras de fertilizantes, especialmente para aquellas que producen fertilizantes orgánicos, microbianos, ecológicos o que invierten fuertemente en investigación y desarrollo, o que utilizan tecnología avanzada en la producción.

Del mismo modo, Rusia —el mayor exportador de fertilizantes del mundo— también está aplicando el IVA al sector de los fertilizantes para mejorar la productividad y la calidad de los cultivos, contribuyendo así a garantizar la seguridad alimentaria y el desarrollo agrícola sostenible.

Según el Grupo de Investigación de MB Securities Joint Stock Company (MBS Research), con un IVA del 5%, Vietnam se sitúa en un nivel promedio en comparación con otros países. Por ejemplo, China aplica un impuesto del 13%, Rusia oscila entre el 12,5% y el 20%, mientras que Alemania ofrece un tipo impositivo flexible del 7% al 19% según el tipo de fertilizante. Brasil tiene un tipo impositivo más bajo, que pasa del 1% en 2022 al 4% en 2025. La política de Vietnam protege la producción nacional y minimiza el impacto en los precios al consumidor.

Creando una nueva situación de crecimiento para la industria de fertilizantes

La política del IVA del 5% puede convertirse en un importante motor para impulsar el crecimiento del sector de los fertilizantes. El objetivo a largo plazo de esta política es promover el desarrollo sostenible y fortalecer la autonomía de la industria nacional de fertilizantes. Esto no solo beneficia a las empresas, sino que también es una buena noticia para los agricultores, ya que tienen la oportunidad de acceder a fertilizantes de calidad a precios más razonables.

A partir de julio de 2025, los fertilizantes estarán sujetos oficialmente a un IVA del 5%, lo que genera grandes expectativas de cambios importantes en la industria nacional de fertilizantes. Foto: VA

El Dr. Phung Ha también realizó una evaluación sobre los fertilizantes sujetos al 5% de IVA, basándose específicamente en datos de los estados financieros de nueve empresas productoras (Ca Mau Fertilizer, Phu My Fertilizer, Ha Bac Fertilizer, Hai Phong DAP, Binh Dien Fertilizer, Lam Thao Super, Van Dien Phosphate Fertilizer, Ninh Binh Phosphate Fertilizer y Southern Fertilizer), cuyos tipos de fertilizantes (urea, DAP, fosfato y NPK) representan actualmente cerca del 60% de la producción nacional total. El Proyecto para el Fortalecimiento de la Competitividad del Sector Privado en Vietnam ha publicado cifras detalladas. En concreto, el IVA soportado para la producción de urea es del 9,3%; para NPK, del 6,4%; para DAP, del 8,1%; y para fosfato, del 7,7%.

Cuando los fertilizantes no están sujetos al IVA, el precio de coste, incluido el IVA soportado, representa el 78% de los ingresos. Pero si los fertilizantes están sujetos al 5% de IVA, la relación precio de coste/ingresos es solo de alrededor del 71-73% (dependiendo del tipo de fertilizante).

Por lo tanto, si se aplica un IVA del 5% a los fertilizantes, el precio de venta de los fertilizantes de urea terminados puede disminuir un 2%; el de los fertilizantes DAP, un 1,13%; y el de los fertilizantes fosfatados, un 0,87%. En el caso de la producción de fertilizantes NPK, el precio de venta de los productos terminados puede aumentar un 0,09%.

Para las empresas importadoras de fertilizantes, los precios de los productos pueden aumentar un 5%, ya que no hay impuesto sobre insumos que deducir.

Sin embargo, “la demanda interna total de fertilizantes inorgánicos es de unos 10 millones de toneladas, de las cuales la producción nacional cubre entre 6,5 y 7 millones de toneladas, lo que representa aproximadamente el 70% de la demanda, por lo que, en general, los agricultores y el sector agrícola siguen beneficiándose cuando el IVA sobre los fertilizantes es del 5%”.

Según los cálculos del Proyecto mencionado anteriormente: Por parte del Estado, si se aplica un IVA del 5%, los ingresos presupuestarios aumentarán en 1.541 billones de VND, debido a que la recaudación del IVA repercutido de los fertilizantes asciende a 6.225 billones de VND y la deducción del IVA soportado es de 4.713 billones de VND.

“ Las cifras e información anteriores demuestran que es razonable trasladar los productos fertilizantes del grupo no sujeto a IVA al grupo sujeto a IVA a una tasa del 5% ”, dijo el presidente de la Asociación de Fertilizantes de Vietnam.

Según MBS Research, las empresas que producen fertilizantes simples (urea, fosfato) y DAP son las que más se benefician de esta política. Esto se debe a que las materias primas de estos fertilizantes están sujetas a la devolución del IVA.

Sin embargo, esta oportunidad conlleva numerosos desafíos. Las empresas deben aprovecharla al máximo para reducir costos y reinvertir en tecnología de producción moderna, al tiempo que mejoran la calidad de sus productos para satisfacer la demanda interna y expandirse internacionalmente. El gobierno también debe garantizar la transparencia en las devoluciones de impuestos, supervisar rigurosamente para evitar abusos en las políticas y asegurar que los precios de los fertilizantes se mantengan en niveles razonables.

Dr. Phung Ha, Presidente de la Asociación Vietnamita de Fertilizantes: El sector agrícola es actualmente un pilar fundamental de la economía vietnamita, ya que contribuye significativamente al volumen de exportaciones. Se prevé que en 2024 las exportaciones alcancen los 60 mil millones de dólares (superando con creces el plan de 55 mil millones de dólares y los 54 mil millones de dólares de 2022 y 2023), por lo que resulta imprescindible un apoyo integral al sector agrícola (en el que los fertilizantes representan entre el 30 % y el 60 % del valor de los insumos agrícolas). Este cambio en las políticas genera grandes expectativas sobre el crecimiento de la industria vietnamita de fertilizantes.

Fuente: https://congthuong.vn/ap-thue-vat-5-quyet-sach-dung-va-trung-tao-dot-pha-tang-truong-cho-nganh-phan-bon-viet-nam-361522.html