Les banques dépassent leur pic de profits

La séquence de hausses consécutives des bénéfices du secteur bancaire, malgré la période de Covid-19, a été interrompue cette année.

Au cours des 9 premiers mois de l'année, au lieu de rapporter d'énormes profits comme les trois dernières années, les résultats commerciaux des « money traders » ont été nettement pires. 14/27 banques en bourse ont vu leurs profits diminuer, concentrées dans le groupe inférieur du classement.

À la fin du troisième trimestre, huit banques affichaient des bénéfices inférieurs à 50 % de leur plan annuel, voire à seulement 15 à 30 %. Les autres ont atteint pour la plupart 50 à 60 % de leurs objectifs, un chiffre plus modeste que la croissance à deux chiffres observée ces dernières années.

Le « vent contraire » du secteur bancaire cette année vient de la résonance de nombreux facteurs, de la faible capacité d'absorption du capital de l' économie , l'impact des coûts du capital, l'augmentation des créances douteuses, jusqu'aux difficultés du marché immobilier.

La capacité des entreprises à absorber des capitaux a diminué, ce qui a conduit les entreprises du secteur manufacturier à réduire leur demande de prêts et leur accès au crédit, faute de pouvoir remplir les conditions de garantie. Le secteur non prioritaire en matière de prêts est l'immobilier, qui a absorbé le plus de capitaux ces derniers temps, avec une croissance bien supérieure à la moyenne. De ce fait, les banques disposent d'un excédent de capitaux, mais ne parviennent pas à trouver de sources de financement.

Cette évolution est quelque peu similaire à celle de la période de la Covid-19, où trouver des solutions de prêt constituait également un obstacle. Cependant, à cette époque, les banques cherchaient encore à accroître leurs revenus hors intérêts, tandis que les créances douteuses étaient « reportées » grâce à des politiques de restructuration des échéances de remboursement.

Cependant, cette année, les difficultés d'emprunt se sont ajoutées à de nombreux autres problèmes, parmi lesquels les créances douteuses constituent un problème majeur. Ceci empêche les banques, malgré leur volonté de prêter, d'abaisser leurs critères d'octroi ou de réduire significativement leurs taux d'intérêt.

La taille de la dette des banques des groupes 3 à 5 a fortement augmenté cette année, voire a été multipliée par plusieurs. Au cours des derniers mois de l'année, le montant total des créances douteuses a progressé lentement, mais les créances anciennes ont montré des signes de reclassement. Cette pression accroît le coût du provisionnement et intervient dans un contexte d'activité difficile.

La liquidité du système était tendue au second semestre de l'année dernière. À cette époque, les banques s'inquiétaient de leurs réserves de liquidités et de défense, ce qui a entraîné une course à la mobilisation des capitaux, avec des taux d'intérêt atteignant parfois 11 à 12 % par an. Les taux d'intérêt ont rapidement baissé à partir du deuxième trimestre de cette année, mais le volume des dépôts que les banques ont « importés » à des prix de capitaux élevés n'est pas encore arrivé à échéance, ce qui a fait grimper les coûts du capital. La difficulté d'octroi de prêts et la hausse des coûts du capital ont érodé les bénéfices des activités principales.

Chez BVBank, le bénéfice sur neuf mois a diminué de plus de 85 %, pour s'établir à 60 milliards de VND. ABBank a également vu son bénéfice diminuer, passant de 1 750 milliards de VND sur les neuf premiers mois de l'année dernière à plus de 700 milliards de VND. La banque la moins positive est NCB, qui n'a même pas enregistré de revenus d'intérêts, la principale source de revenus des banques actuelles. Parmi les banques mentionnées ci-dessus, VPBank, Eximbank, LPBank , VietABank et VietBank ont enregistré une baisse de 20 à 50 %.

Parmi les banques publiques, Vietcombank est celle qui a enregistré la meilleure croissance de ses bénéfices en neuf mois, avec 18 %. Cependant, selon VNDirect, elle a ajusté son plan de rentabilité pour cette année, passant de plus de 15 % initialement à moins de 10 %, en raison des difficultés persistantes du secteur immobilier, de la baisse de la demande de crédit et de sa stratégie privilégiant la qualité.

Avec une augmentation de plus de 18% sur neuf mois, « cela implique que le quatrième trimestre pourrait connaître une croissance négative, notamment par rapport au bénéfice historique le plus élevé réalisé par Vietcombank au quatrième trimestre 2022 », selon le rapport VNDirect.

Minh Son

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