Potentiële slechte schulden bij TPBank verdubbeld

De winst daalde scherp

Tien Phong Commercial Joint Stock Bank (TPBank) heeft zojuist zijn financiële rapport voor het vierde kwartaal van 2023 gepubliceerd, met veel indicatoren die terugkijken.

De winst na belastingen van TPBank bedroeg in het vierde kwartaal van 2023 slechts VND 493 miljard, een daling van VND 1.026 miljard, wat neerkomt op 67,5% ten opzichte van het vierde kwartaal van 2022. De cumulatieve winst voor het hele jaar bedroeg VND 4.463 miljard, een daling van VND 1.798 miljard ten opzichte van het voorgaande jaar, wat neerkomt op 28,7%.

De heer Le Quang Tien, vicevoorzitter van de raad van bestuur en vertegenwoordiger van de organisatie (bevoegde persoon om informatie te verstrekken), lichtte de schommelingen in de bedrijfsresultaten gedurende de periode toe. Hij zei dat de bedrijfssituatie van ondernemingen niet stabiel is en niet veel verbetering vertoont. Daarnaast voert TPBank veel voorkeursbeleid ten aanzien van rentetarieven en neemt maatregelen om de rentetarieven te verlagen, waaronder vrijstellingen van kosten ter ondersteuning van bedrijven en particulieren met renteverlagingen van miljarden VND. Dit heeft ertoe geleid dat de bedrijfsresultaten van de bank niet de verwachte resultaten opleveren.

Gegevens in het financiële rapport van TPBank laten echter zien dat de netto rente-inkomsten (voornamelijk inkomsten uit rente op leningen) nog steeds behoorlijk groeien.

Ondertussen schakelde TPBank "in zijn achteruit" toen de dienstverlening negatief groeide, andere activiteiten verliezen leden en TPBank vooral een enorm budget voor reserves moest vrijmaken. De reserves namen dramatisch toe toen de slechte schulden van TPBank sterk toenamen.

De rente-inkomsten en soortgelijke inkomsten bedroegen in het vierde kwartaal van 2023 VND 7,753 miljard, een stijging van VND 1,730 miljard, wat neerkomt op 28,7% vergeleken met het vierde kwartaal van 2022. De cumulatieve inkomsten voor het hele jaar stegen van VND 21,811 miljard naar VND 28,559 miljard.

De rentelasten en soortgelijke uitgaven stegen in het vierde kwartaal van 2023 met VND 514 miljard, wat neerkomt op 15,8% tot VND 3.757 miljard. Het totaal voor het jaar bedroeg VND 16.135 miljard, een stijging ten opzichte van VND 10.424 miljard in 2022.

Uit de resultaten blijkt dat TPBank, ondanks haar deelname aan de verlaging van de rentetarieven op leningen ter ondersteuning van bedrijven en particulieren, toch een stijging van de rente-inkomsten en vergelijkbare inkomsten heeft geregistreerd. Deze stijging was zelfs sterker dan de rentelasten.

Als gevolg hiervan stegen de netto rente-inkomsten van de bank in het vierde kwartaal van 2023 nog steeds met VND 1.216 miljard, wat overeenkomt met 43,7% tot VND 3.996 miljard. Het cumulatieve totaal voor het jaar steeg van VND 11.387 miljard tot VND 12.425 miljard.

Het is dus duidelijk dat kredietverlening niet de factor is die TPBank "achteruit doet gaan". De winst van deze bank daalde scherp toen de nettowinst uit dienstverlening in het vierde kwartaal van 2023 met 702 miljard VND daalde, wat neerkomt op 86% tot slechts 114 miljard VND; de cumulatieve winst over het hele jaar daalde van 2.692 miljard VND naar 2.279 miljard VND.

Intussen zorgden andere activiteiten ervoor dat TPBank in het vierde kwartaal van 2023 een verlies van 41,8 miljard VND leed. Het totale verlies voor het hele jaar bedroeg 105 miljard VND.

Met name TPBank hanteerde een ongewoon hoog budget voor voorzieningen. De kosten van de kredietrisicovoorzieningen bedroegen in het vierde kwartaal van 2023 VND 1.970 miljard, een stijging van VND 1.855 miljard, wat neerkomt op 1.613%; het totaal voor het jaar bedroeg VND 3.946 miljard, een stijging van VND 2.102 miljard, wat neerkomt op 114% ten opzichte van 2022.

Slechte schulden verdubbeld

De plotselinge stijging van de kosten voor kredietrisicovoorzieningen met 1.613% is duidelijk een van de belangrijkste redenen voor de scherpe daling van de nettowinst bij TPBank. TPBank moet een groot deel van het budget aan voorzieningen besteden, omdat zowel de dubieuze debiteuren als de schulden met een mogelijk kapitaalverlies bij deze bank een recordhoogte hebben bereikt.

Concreet bedroeg de oninbare schuld bij TPBank op 31 december 2023 VND 4.200 miljard, goed voor 2,05% van het totale uitstaande krediet; een stijging van VND 2.843 miljard, wat neerkomt op 210% in absolute waarde en een stijging. De oninbare schuldratio steeg fors van 0,84% in 2022 naar 2,05%.

De meest opvallende stijging is de stijging van de slechte schulden met VND 610 miljard, wat overeenkomt met 121% vergeleken met eind 2022, tot VND 1.115 miljard.

Dit is het hoogste niveau van slechte schulden en schulden met potentieel kapitaalverlies bij TPBank van de afgelopen tijd.

Er moet worden benadrukt dat bij een stijging van 210% in 2023 de slechte schulden van TPBank sneller zullen groeien dan de kredietgroei van 28,3%.

Vergeleken met het eerder vastgestelde plan heeft TPBank de doelstelling voor de wanbetalingsratio behaald. Eerder keurde de algemene vergadering van aandeelhouders van TPBank het plan goed om de wanbetalingsratio terug te brengen tot onder de 2,2%.

De winst vóór belastingen was echter veel lager dan gepland. Aandeelhouders verwachtten dat de winst vóór belastingen van de bank in 2023 VND 8.700 miljard zou bedragen (een stijging van 111%), maar de werkelijke winst bedroeg slechts VND 5.589 miljard, 35,8% lager dan gepland.

Bron