Banker øker ikke-renteinntekter: Strategisk retning for bærekraftig vekst

I en sammenheng med press på netto rentemarginer på grunn av økende finansieringskostnader og hard kredittkonkurranse, intensiverer kommersielle banker strategien sin for å diversifisere inntektskilder, spesielt ikke-renteinntekter. Fra digitale tjenester og bankforsikring til verdipapirer, valutaveksling og digitale eiendeler, er disse nye retningene i ferd med å bli viktige pilarer for å hjelpe banker med å opprettholde stabil og bærekraftig vekst.

Profittstøtte midt i innsnevring av NIM

Ifølge Dragon Capital Securities (VDSC) sin prognoserapport fra november 2025 vil bankene forbli «profittsøylen» i det vietnamesiske aksjemarkedet i fjerde kvartal 2025, med en forventet vekst på over 25 % fra år til år. Hoveddrivkraften kommer ikke bare fra stabil kreditt, men også fra tjenesteinntekter, bankforsikring og verdipapirinvesteringer som tar seg sterkt opp etter den trege perioden 2023–2024.

For eksempel økte de totale driftsinntektene (TOI) hos Techcombank i tredje kvartal 2025 med 21,2 % til 14 232 milliarder VND, mens ikke-rentesegmentet alene økte mer enn 1,5 ganger i samme periode. Valutahandel og investeringer i verdipapirer økte med henholdsvis 816,5 % og 172,2 %, noe som samlet sett inn over 1 600 milliarder VND. Tjenesteytende og andre aktiviteter vokste også positivt, og bidro med ytterligere 2 842 milliarder VND.

mHDBank registrerte også ikke-renteinntekter på 5 366 milliarder VND, en økning på nesten 179 % i samme periode.VIB opplyste samtidig at ikke-renteinntekter utgjorde mer enn 19 % av de totale driftsinntektene i årets første ni måneder, hovedsakelig fra kredittkorttjenester, internasjonale pengeoverføringer, forsikring og digitale banktjenester.

I en sammenheng med press på nettorentemarginen på grunn av økende mobiliseringskostnader og hard kredittkonkurranse, fremmer kommersielle banker strategien med å diversifisere inntektskilder, spesielt ikke-renteinntekter.

Selv små banker henger etter trenden. KienlongBank omstrukturerer inntektskildene sine mot bærekraft, med fokus på tjenester og ikke-kreditt; overskuddet fra verdipapirinvesteringer har tredoblet seg i samme periode.

I den statseide kommersielle banksektoren nådde VietinBanks nettoresultat fra handel med verdipapirer 667 milliarder VND, mer enn åtte ganger høyere enn i 2024. Vietcombank registrerte også et ikke-rentebasert forretningssegment som bidro med 3 395 milliarder VND, en økning på 4,2 %...

Ifølge bankrepresentanter fremmer bankene for tiden ikke-kredittbaserte aktiviteter, på den ene siden for å diversifisere inntektskilder, gradvis redusere avhengigheten av kreditt for å bevege seg mot bærekraftig vekst; på den andre siden for å spre risikoer, spesielt risikoen for tap på gjeld i en økonomi som fortsatt står overfor mange vanskeligheter på grunn av virkningen av det globale markedet.

Diversifisering av inntektskilder – en uunngåelig retning

Ifølge SSI Research fortsatte NIM å krympe seg i løpet av de første 9 månedene av 2025 på grunn av økende finansieringskostnader og hard kredittkonkurranse, men ikke-renteinntekter akselererte kraftig, noe som hjalp bankene med å opprettholde profittveksten. Inntektene fra valutatransaksjoner økte med 23 %, mens fortjenesten fra verdipapirer økte med 33 ganger, hovedsakelig takket være bidraget fra verdipapirselskaper under banker som TCBS (Techcombank) og VPBankS (VPBank).

Le Khanh Tung, leder for finansiell tjenesteforskning ved HSC, analyserte at profittbidraget fra verdipapirselskaper underlagt banker har økt de siste 1–3 årene. Typiske eksempler er Techcombank (TCBS) og VPBank (VPBankS), hvor verdipapirselskaper bidrar med 16–21 % av bankens resultat etter skatt (per første halvdel av 2025).

Mange banker stopper ikke der, men utvider investeringsaktivitetene sine utover tradisjonell kreditt. PGBank har godkjent en policy om å kjøpe aksjer i verdipapir-, forsikrings- eller fondsforvaltningsselskaper for å bli datterselskaper eller tilknyttede selskaper. Sacombank planlegger å investere opptil 1500 milliarder VND for å eie mer enn 50 % av et verdipapirselskap. Parallelt åpner nye retningslinjer, som resolusjon 05 om pilotprosjekter for markedet for digitale aktiva og loven om digital industri, for et nytt vekstrom. Omtrent 10 verdipapirselskaper og 3 store private banker har vært pionerer innen deltakelse i markedet for digitale aktiva, med et transaksjonsvolum som kan nå 700 millioner USD/dag hvis pilotprosjektet lykkes, tilsvarende 50 % av dagens aksjemarkedsverdi.

I tillegg fortsetter digital transformasjon å spille en sentral rolle i strategien om å utvide inntektskildene. Vu Thanh Trung, nestleder i MBs styre, sa: «Viktige digitale plattformer som App MBBank, BIZ MBBank og Banking-as-a-Service (BAAS) har bidratt sterkt til kundevekst, CASA og inntekter.»

For VIB har sterke investeringer i digital bankvirksomhet og kredittkortøkosystemet hjulpet banken med å nå mer enn 1 million kort i omløp, med et totalt forbruk på 104 000 milliarder VND etter 9 måneder, en økning på 15 % i samme periode. Sammen med regningsbetaling, pengeoverføring og forsikringsprodukter blir digitale plattformer en ny «inntektsmotor». Takket være digital transformasjon og tjenestediversifisering reduserer bankene gradvis sin avhengighet av kreditt, samtidig som de øker sin motstandskraft mot økonomiske svingninger.

VDSC vurderer at fjerde kvartal 2025 vil bli en «utholdenhetstest» for banknæringen. Banker med høye CASA-rater, diversifiserte kredittporteføljer og bærekraftige vekststrategier vil fortsette å opprettholde stabil vekst, mens gruppen som er avhengig av tradisjonell kreditt vil møte profittpress i første halvdel av 2026.

Ifølge eksperter er det å øke ikke-renteinntekter ikke lenger et «alternativ», men har blitt en viktig strategi for å hjelpe banker med å redusere sykliske risikoer, styrke finansiell kapasitet og forbedre driftseffektiviteten. Når markedet for digitale aktiva, bankforsikring, gullhandel ... utvides, sammen med den sterke bølgen av digital transformasjon, lover banknæringens profittbilde å bli mer fargerikt og bærekraftig.

Kilde: https://thoibaonganhang.vn/ngan-hang-tang-thu-ngoai-lai-huong-di-chien-luoc-cho-tang-truong-ben-vung-173361.html