Излишек в 70 миллионов в месяц: стоит ли мне копить или покупать золото?

Если у вас есть излишки в размере 50–70 миллионов донгов в месяц, эксперты рекомендуют вместо сбережений рассмотреть возможность приобретения депозитного сертификата и вложить часть средств в золото.

Мне 29 лет, я женат на женщине того же возраста. В настоящее время я работаю в компании, а моя жена управляет небольшой компанией. Каждый месяц, после вычета всех расходов, у нас с женой остается излишек в размере 50-70 миллионов донгов.

В текущей экономической ситуации я попросил эксперта дать мне совет, куда вложить эти излишки денег, чтобы избежать инфляции. Я запутался в двух каналах: внесение в банк и покупка золота. При внесении в банк я вижу, что процентная ставка низкая, боюсь, что ее будет недостаточно для компенсации инфляции. При покупке золота я вижу, что разница между внутренними и международными ценами высока, более того, цена на золото растет, боюсь, что она «достигнет пика».

Другие каналы, такие как акции, я не хочу инвестировать в этот нестабильный период, потому что я испытал и чувствую, что я недостаточно способен «взять деньги» с рынка. В настоящее время у меня нет достаточного капитала для недвижимости, более того, у меня уже есть квартира для проживания и несколько небольших объектов недвижимости, поэтому на данном этапе я боюсь рисков, связанных с денежными потоками.

Хай

Сотрудники магазина в Хошимине выставляют золото в День Бога Богатства, 31 января. Фото: Тхань Тунг — Сотрудники магазина в Хошимине выставляют золото в День Бога Богатства, 31 января. Фото: *Тхань Тунг*

Консультант:

По вашему вопросу я вижу, что вы исследовали и имеете личный опыт в инвестиционных каналах. Поэтому я дам вам обзор двух каналов, которые вас интересуют, банковские депозиты и золото, и отправлю вам некоторую информацию, связанную с другими инвестиционными каналами.

Прежде чем определить подходящий канал инвестирования для ежемесячного излишка в размере 50–70 миллионов донгов, я предполагаю, что у вас уже есть финансовый план и вы можете полностью использовать весь излишек для инвестиций.

Что касается банковских депозитов и золота, оба канала имеют преимущество в том, что они безопасны, защищены и увеличивают стоимость капитала. Как вы отметили, при текущей процентной ставке по депозитам, составляющей всего около 5-6% в год, потенциал прибыли от банковских сбережений может быть ограничен из-за влияния инфляции, однако вы можете рассмотреть возможность добавления депозитных сертификатов в некоторых банках.

Депозитный сертификат — это ценная бумага, выпускаемая банками для привлечения капитала от организаций или частных лиц. Этот сертификат похож на сберегательную книжку, которую вы вносите в банк. Деньги, которые вы вносите, будут храниться в течение определенного периода времени. В это время банк будет выплачивать периодические проценты по вашему депозиту. Процентная ставка обычно выше, чем у обычных сбережений, но вы не можете снять деньги со счета до истечения срока действия договора. В случае, если вы снимете деньги до наступления срока, с вас будет взиматься штраф в зависимости от условий и соглашения между вами и банком. Некоторые банки позволяют вам «передавать» этот сертификат и получать проценты ежедневно. Однако, будет ли получатель, будет во многом зависеть от того, достаточно ли привлекательна рыночная ситуация или нет.

Преимущество этого продукта в том, что процентная ставка выше обычной процентной ставки по сберегательным вкладам. Недостатком является то, что срок длинный (средне- и долгосрочный), ликвидность невысокая, гибкости нет, и вы не сможете воспользоваться привлекательными процентными ставками по сберегательным вкладам, как в начале этого года.

Что касается золота, это безопасный инвестиционный канал, защитный инструмент от инфляции и нестабильной геополитической ситуации. Внутренняя цена на золото все еще находится в восходящем тренде и колеблется около 70 миллионов донгов за таэль, несмотря на то, что мировая цена имеет тенденцию к снижению. В настоящее время разница в цене на золото между двумя рынками составляет более 10 миллионов донгов за таэль.

Эксперты объясняют, что рост внутренних цен на драгоценные металлы связан с тем, что они долгое время не импортировались, а предложение было скудным. Кроме того, рост цен в долларах США также является причиной роста внутренних цен на золото. Более того, рост внутренних цен на золото также обусловлен психологией, текущей ситуацией с процентными ставками и геополитической нестабильностью, такой как опасения вокруг конфликта Израиля и ХАМАС.

Я думаю, что это все еще инвестиционный канал, который генерирует стабильную прибыль. Согласно статистике фонда Dragon Capital, с 2000 по 2021 год средняя прибыль этого канала составляет 9% в год. Однако, при высокой внутренней цене на золото, вам следует рассмотреть возможность выделения только части ежемесячного излишка в этот канал, чтобы оптимизировать прибыль всего портфеля и минимизировать системный риск.

Кроме того, из-за отсутствия информации о вашем портфеле недвижимости я не смог оценить обоснованность и эффективность портфеля недвижимости. Однако недвижимость по-прежнему является каналом, способным генерировать стабильную и довольно высокую прибыль в долгосрочной перспективе. При текущем стабильном и хорошем избыточном денежном потоке вы можете рассмотреть возможность использования финансового рычага для покупки домов и земли. Использование рычага будет разумным, когда процентная ставка, которую вы берете в долг, ниже потенциала роста приобретенной недвижимости.

Например, когда вы берете в банке кредит под среднюю процентную ставку 9% в год, в то время как рост жилой недвижимости в крупных городах обычно составляет в среднем 11-12% в год, вы используете «кредитное плечо» для увеличения активов вашей семьи. Напротив, когда процентная ставка по кредиту выше, чем потенциал роста недвижимости, это означает, что вам не следует использовать кредитное плечо. При привлекательном уровне процентной ставки по кредиту, которая, как ожидается, будет стабильной в этой стране, использование финансового плеча для накопления активов вполне разумно, и вам следует это рассмотреть.

Нгуен Тхи Туй Чи
Эксперт по личному финансовому планированию в
FIDT Инвестиционно-консалтинговая и управляющая активами компания

Ссылка на источник